Cancelación de Deuda (COD)

¿Qué es la Cancelación de Deuda (COD)?

La cancelación de la deuda (COD) ocurre cuando un acreedor releva a un deudor de una obligación de deuda. Los deudores pueden negociar directamente con un acreedor la condonación de la deuda. También pueden recibir la cancelación de la deuda a través de un programa de alivio de la deuda o al declararse en bancarrota. Las deudas condonadas por un acreedor están sujetas a impuestos como ingresos. La deuda cancelada generalmente será registrada por el acreedor e informada al deudor como ingreso en un 1099-C.

Comprender la cancelación de la deuda

Los prestatarios en dificultades pueden trabajar directamente con un acreedor para negociar el alivio de la deuda. Muchos prestatarios en dificultades pueden optar por declararse en bancarrota o trabajar con un programa de alivio de la deuda que puede reducir la deuda total del prestatario.

El principal impacto de la cancelación de la deuda es el requisito legal de pagar impuestos sobre el monto que ha sido perdonado, ya que el Servicio de Impuestos Internos (IRS) cuenta este monto cancelado como ingreso. Al obtener el alivio de la deuda, los prestatarios deben planificar con anticipación los impuestos sobre los ahorros potenciales que se esperan de la cancelación de la deuda.

Las personas deberán presentar el Formulario 1099-C si el monto de la deuda cancelada es de $600 o más. En 2018, el IRS recibió más de 3,9 millones de formularios 1099-C, con montos esperados para 2019 de 4,3 millones y para 2020 de 4,4 millones.

La cancelación de la deuda puede ayudar en gran medida a brindar alivio a un prestatario en dificultades. En algunos casos, también se puede ofrecer la condonación de la deuda entre países para apoyo económico.

Excepciones a la Cancelación de Deuda

Hay bastantes excepciones cuando se trata de la cancelación de la renta de la deuda. Definido por el IRS, lo siguiente no se considera ingreso de cancelación de deuda:

1. Deudas canceladas como donaciones o herencias

2. Algunos préstamos estudiantiles calificados que cumplen con criterios específicos

3. Otros préstamos educativos o programas de ayuda que ayuden a brindar servicios de salud

4. Deuda cancelada que sería deducible si una persona física como contribuyente en efectivo la pagara

5. Una reducción calificada del precio de compra de una propiedad proporcionada por el vendedor

6. Pagos exitosos de pago por rendimiento que reducen el saldo principal de una hipoteca bajo el Programa de Modificación de Vivienda Asequible

7. Montos de préstamos estudiantiles cancelados en caso de muerte o discapacidad del estudiante

Las siguientes exclusiones se consideran cancelación de ingresos por deudas, pero el IRS las excluye de ser reportadas como ingresos.

1. Deuda cancelada de un caso de bancarrota del Título 11

2. Deuda cancelada en la medida en que sea insolvente

3. Cancelación de endeudamiento agrícola calificado

4. Cancelación de endeudamiento de negocios inmobiliarios calificados

5. Cancelación de deuda calificada de residencia principal

Métodos de cancelación de deuda

Negociar con los acreedores

Negociar la cancelación de la deuda con un acreedor puede ser un desafío. La mayoría de los acreedores no están dispuestos a cancelar deudas individuales, ya que los intereses y las tarifas de los créditos aprobados son la principal fuente de ingresos que influye en sus resultados finales. Sin embargo, algunos acreedores incluyen disposiciones en sus contratos de crédito para la cancelación de la deuda. Muchos acreedores también tienen servicios de alivio de crédito que se pueden obtener por una pequeña tarifa adicional y se pueden utilizar en situaciones específicas de dificultad, como la pérdida del trabajo o un problema médico. Revisar los términos de la tarjeta de crédito de todos los acreedores puede ayudar a un prestatario a identificar por sí mismo a los acreedores de los que puede calificar fácilmente para la cancelación de la deuda.

Ciertos préstamos emitidos bajo programas gubernamentales pueden tener una mayor probabilidad de condonación de la deuda. Estos préstamos pueden incluir préstamos estudiantiles o préstamos hipotecarios elegibles para la condonación de deudas bajo programas de ayuda patrocinados por el gobierno. Para los prestatarios en dificultades, algunos prestamistas también pueden estar dispuestos a negociar reducciones del capital de los préstamos hipotecarios, ya que podría ahorrarles algunos de los costos de una ejecución hipotecaria.

Programas de alivio de la deuda

Las empresas de alivio y liquidación de deudas están disponibles en todo el país para ayudar con la condonación de deudas. Trabajar con un recurso de asesoría de crédito como la Fundación Nacional para Asesores de Crédito puede ayudar a un prestatario a identificar un programa apropiado para su situación.

Las empresas de liquidación de deudas son entidades con fines de lucro que trabajan en nombre de un prestatario para negociar una liquidación de deudas con los acreedores. Existen numerosas advertencias para trabajar con estas empresas y el proceso de liquidación puede llevar años. Sin embargo, la liquidación de deudas puede ser una opción para los prestatarios que se han atrasado constantemente en los pagos.

Las empresas de liquidación de deudas evaluarán el perfil crediticio completo del prestatario y se comunicarán directamente con los acreedores en nombre del prestatario para la condonación de la deuda. Los programas de alivio de la deuda generalmente solicitarán que los prestatarios suspendan los pagos de sus facturas de crédito mensuales para aumentar la probabilidad de que un acreedor llegue a un acuerdo. En general, la mayoría de las empresas también requerirán que los clientes realicen pagos mensuales de depósito en garantía para un acuerdo de suma global que se pagará en algún momento en el futuro.

Bancarrota

En muchas situaciones, la bancarrota puede ser la mejor opción para un prestatario en dificultades. En caso de quiebra, el prestatario cuenta con el apoyo de un abogado y de los tribunales. La condonación de la deuda tampoco se considera ingreso en caso de quiebra, lo que puede ayudar a salvar las obligaciones fiscales. La bancarrota es un proceso complicado y los impactos pueden ser duraderos. Vale la pena hablar con contadores y abogados antes de emprender este camino.

Reflejos

• El alivio de la deuda se puede lograr a través de negociaciones directas, programas de alivio de la deuda o bancarrota.

• Si el monto cancelado es de $ 600 o más, entonces se requiere que una persona presente una declaración ante el IRS.

• La cancelación de la deuda (COD) es la condonación de las obligaciones de la deuda por parte de un acreedor.

• La deuda cancelada debe reportarse como ingreso gravable y radicarse a través del Formulario 1099-C.

• Hay muchas excepciones y exclusiones al requisito de presentación, definidas por el IRS.