Cosecha de pérdidas fiscales
¿Qué es la recolección de pérdidas fiscales?
La recolección de pérdidas fiscales es la venta oportuna de valores con pérdidas para compensar el monto del impuesto sobre las ganancias de capital adeudado por la venta de otros valores con ganancias.
Esta estrategia se usa con mayor frecuencia para limitar la cantidad de impuestos adeudados sobre las ganancias de capital a corto plazo, que generalmente se gravan a una tasa más alta que las ganancias de capital a largo plazo. Sin embargo, el método también puede compensar las ganancias de capital a largo plazo.
Esta estrategia puede ayudar a preservar el valor de la cartera del inversionista mientras reduce el costo de los impuestos a las ganancias de capital.
Hay un límite de $3,000 en la cantidad de pérdidas de ganancias de capital que un contribuyente federal puede deducir en un solo año fiscal. Sin embargo, las reglas del Servicio de Impuestos Internos (IRS) permiten que las pérdidas adicionales se transfieran a los siguientes años fiscales.
Comprender la recolección de pérdidas fiscales
La recolección de pérdidas fiscales también se conoce como venta de pérdidas fiscales. Se puede hacer en cualquier momento del año, pero la mayoría de los inversores esperan hasta el final del año cuando evalúan el rendimiento anual de sus carteras y su impacto en sus impuestos.
Usando la recolección de pérdidas fiscales, una inversión que muestra una pérdida de valor se puede vender para reclamar un crédito contra las ganancias que se realizaron en otras inversiones.
Para muchos inversores, la recolección de pérdidas fiscales es una herramienta fundamental para reducir sus impuestos generales. Aunque la recolección de pérdidas fiscales no puede restaurar a un inversor a su posición anterior, puede disminuir la gravedad de la pérdida. Por ejemplo, una pérdida en el valor del Valor A podría venderse para compensar el aumento en el precio del Valor B, eliminando así la obligación tributaria por ganancias de capital del Valor B. Utilizando la estrategia de recolección de pérdidas fiscales, los inversores pueden obtener importantes ahorros fiscales. .
Mantenimiento de su cartera
Dejar a un perdedor en una cartera obviamente tiene ventajas. Sin embargo, inevitablemente altera el equilibrio de la cartera.
Después de la recolección de pérdidas fiscales, los inversores que han construido carteras cuidadosamente reemplazan el activo que acaban de vender con un activo similar para mantener la combinación de activos de la cartera y los niveles de riesgo y rendimiento esperados.
Sin embargo, tenga cuidado de comprar el mismo activo que acaba de vender con pérdidas. Las reglas del IRS requieren que un inversor espere al menos 30 días antes de comprar un activo que sea "sustancialmente idéntico" al activo que se vendió con pérdidas. Si lo hace, pierde la capacidad de cancelar la pérdida. Esta es la temida "regla de venta falsa".
Las pérdidas a corto plazo solo pueden utilizarse para compensar el impuesto a las ganancias de capital a corto plazo. Las pérdidas a largo plazo solo pueden utilizarse para compensar el impuesto a las ganancias de capital a largo plazo.
La regla de la venta de lavado
La regla de venta ficticia es sencilla para el inversionista promedio, que simplemente tiene que evitar comprar las mismas acciones que acaba de vender con pérdidas a efectos fiscales.
La regla, sin embargo, está diseñada para abordar estrategias más esotéricas que involucran la recolección de pérdidas fiscales.
Una venta ficticia es una transacción que implica la venta de un valor y, dentro de los 30 días (antes o después de la venta), la compra de acciones o valores " sustancialmente idénticos ", ya sea directa o indirectamente a través de un contrato de derivados, como una opción de compra. Si una transacción se considera una venta ficticia, no puede utilizarse para compensar ganancias de capital. Además, si se abusa de las reglas de venta ficticia, los reguladores pueden imponer multas o restringir el comercio del individuo.
La Regla de Wash-Sale y los ETFs
Una forma de evitar la regla de venta ficticia es mediante el uso de ETF en una estrategia de recolección de pérdidas fiscales. Debido a que ahora hay varios ETF que rastrean índices iguales o similares, se pueden usar para reemplazarse entre sí y evitar violar la regla de venta ficticia.
Por lo tanto, si vende un ETF del índice S&P 500 con pérdidas, puede comprar un ETF del índice S&P 500 diferente para cosechar la pérdida de capital.
Muchos roboadvisors ofrecen recolección gratuita de pérdidas fiscales de forma automatizada y sin infringir la regla de venta ficticia.
Ejemplo de recolección de pérdidas fiscales
Supongamos que un inversionista obtiene ingresos que lo ubican en la categoría más alta de impuestos a las ganancias de capital. Para los años fiscales 2021 y 2022, eso significa más de $445,851 si es soltero y $501,851 si es casado y presenta una declaración conjunta.
El inversionista vendió inversiones y realizó ganancias de capital a largo plazo,. que están sujetas a una tasa impositiva del 20%.
A continuación se muestran las ganancias y pérdidas de la cartera del inversor y la actividad comercial durante el año:
Portafolio:
Fondo Mutuo A: $250,000 de ganancia no realizada, mantenido por 450 días
Fondo mutuo B: pérdida no realizada de $ 130,000, retenido durante 635 días
Fondo mutuo C: pérdida no realizada de $ 100,000, retenido durante 125 días
Actividad comercial:
Fondo Mutuo E: Vendido, obtuvo una ganancia de $200,000. El fondo se mantuvo durante 380 días
Fondo Mutuo F: Vendido, realizó una ganancia de $150,000. El fondo se mantuvo durante 150 días.
El impuesto adeudado por estas ventas es:
- Impuesto sin cosecha = ($200.000 x 20%) + ($150.000 x 37%) = $40.000 + $55.500 = $95.500
Si el inversionista obtuvo pérdidas al vender los fondos mutuos B y C, las ventas ayudarían a compensar las ganancias y el impuesto adeudado sería:
- Impuesto con cosecha = (($200,000 - $130,000) x 20%) + (($150,000 - $100,000) x 37%) = $14,000 + $18,500 = $32,500
Reflejos
La estrategia consiste en vender un activo o valor con una pérdida neta.
La recolección de pérdidas fiscales es una estrategia que los inversores pueden utilizar para reducir el importe total de los impuestos sobre las ganancias de capital adeudados por la venta de inversiones rentables.
El inversionista puede luego usar los ingresos para comprar un activo o valor similar, manteniendo el balance general de la cartera.
El inversionista debe tener cuidado de no violar la regla del IRS contra la compra de una inversión "sustancialmente idéntica" dentro de los 30 días.
PREGUNTAS MÁS FRECUENTES
¿Qué es un valor sustancialmente idéntico y cómo afecta la recolección de pérdidas fiscales?
Para hacer uso de la recolección de pérdidas fiscales, el inversionista no puede violar la regla de venta ficticia del IRS. Es decir, el inversionista no puede vender un activo con pérdida y comprar un activo "sustancialmente idéntico" dentro del período de 30 días antes o después de esa venta. Si lo hace, invalidará la cancelación de pérdidas fiscales. Un "valor sustancialmente idéntico" se define como un valor emitido por la misma empresa (por ejemplo, sus acciones de clase A frente a sus acciones de clase B o un bono convertible emitido por la empresa), o un contrato derivado emitido sobre el mismo valor.
¿Cuánta pérdida de impuestos puedo recolectar en un año?
El IRS limita la cantidad máxima de pérdidas de capital que se pueden utilizar para compensar las ganancias de capital en un año. Un contribuyente individual puede cancelar hasta $3,000 en un año dado en pérdidas a corto plazo contra ganancias a corto plazo. El mismo límite de $3,000 se aplica a las pérdidas de capital a largo plazo. Sin embargo, las pérdidas a largo plazo se pueden transferir a años futuros. Por ejemplo, una pérdida de $9,000 se puede repartir entre tres años fiscales.
¿Cómo funciona la recolección de pérdidas fiscales?
La recolección de pérdidas fiscales aprovecha el hecho de que las pérdidas de capital pueden utilizarse para compensar las ganancias de capital. Un inversionista puede "acumular" pérdidas de capital de inversiones no rentables para pagar menos impuestos sobre las ganancias de capital sobre inversiones rentables vendidas durante el año. Esta estrategia incluye el uso de las ganancias de la venta de inversiones no rentables para comprar algo similar (pero no "sustancialmente idéntico") inversiones que conservan el equilibrio general de la cartera. Las reglas del IRS prohíben que un inversionista compre la misma inversión dentro de los 30 días si la pérdida se utiliza para compensar los impuestos sobre las ganancias de capital.
