Récolte à perte fiscale
Qu'est-ce que la récolte à perte fiscale ?
La récolte de pertes fiscales est la vente opportune de titres à perte afin de compenser le montant de l' impôt sur les gains en capital dû sur la vente d'autres titres à profit.
Cette stratégie est le plus souvent utilisée pour limiter le montant des impôts dus sur les plus-values à court terme, qui sont généralement imposées à un taux plus élevé que les plus-values à long terme. Cependant, la méthode peut également compenser les plus-values à long terme.
Cette stratégie peut aider à préserver la valeur du portefeuille de l'investisseur tout en réduisant le coût des impôts sur les gains en capital.
Il existe une limite de 3 000 $ au montant des pertes en capital qu'un contribuable fédéral peut déduire au cours d'une même année d'imposition. Cependant, les règles de l'Internal Revenue Service (IRS) autorisent le report de pertes supplémentaires sur les années d'imposition suivantes.
Comprendre la récolte des pertes fiscales
La récolte à perte fiscale est également connue sous le nom de vente à perte fiscale. Cela peut se faire à tout moment de l'année, mais la plupart des investisseurs attendent la fin de l'année pour évaluer la performance annuelle de leur portefeuille et son impact sur leurs impôts.
En utilisant la récolte des pertes fiscales, un investissement qui montre une perte de valeur peut être vendu pour réclamer un crédit contre les bénéfices qui ont été réalisés dans d'autres investissements.
Pour de nombreux investisseurs, la récolte des pertes fiscales est un outil essentiel pour réduire leurs impôts globaux. Bien que la récolte de pertes fiscales ne puisse pas rétablir un investisseur dans sa position antérieure, elle peut atténuer la gravité de la perte. Par exemple, une perte de valeur du titre A pourrait être vendue pour compenser l'augmentation du prix du titre B, éliminant ainsi l'impôt sur les gains en capital du titre B. En utilisant la stratégie de récolte des pertes fiscales, les investisseurs peuvent réaliser d'importantes économies d'impôt. .
Maintenir votre portefeuille
Jeter un perdant dans un portefeuille a évidemment des avantages. Cependant, il perturbe inévitablement l'équilibre du portefeuille.
Après la récolte des pertes fiscales, les investisseurs qui ont soigneusement construit des portefeuilles remplacent l'actif qu'ils viennent de vendre par un actif similaire afin de maintenir la composition de l'actif du portefeuille et les niveaux de risque et de rendement attendus.
Méfiez-vous cependant d'acheter le même bien que vous venez de vendre à perte. Les règles de l'IRS exigent qu'un investisseur attende au moins 30 jours avant d'acheter un actif « substantiellement identique » à l'actif qui a été vendu à perte. Si vous le faites, vous perdez la possibilité d'annuler la perte. Il s'agit de la redoutable "règle des soldes".
Les pertes à court terme ne peuvent être utilisées que pour compenser l'impôt sur les gains en capital à court terme. Les pertes à long terme ne peuvent être utilisées que pour compenser l'impôt sur les gains en capital à long terme.
La règle de la vente de lavage
La règle de la vente fictive est simple pour l'investisseur moyen, qui doit simplement éviter d'acheter les mêmes actions qu'il vient de vendre à perte à des fins fiscales.
La règle, cependant, est conçue pour répondre à des stratégies plus ésotériques impliquant la récolte de pertes fiscales.
Une vente fictive est une transaction impliquant la vente d'un titre et, dans les 30 jours (avant ou après la vente), l'achat d'une action ou d'un titre « substantiellement identique », directement ou indirectement via un contrat dérivé tel qu'une option d'achat. Si une transaction est considérée comme une vente fictive, elle ne peut pas être utilisée pour compenser les plus-values. De plus, en cas d'abus des règles de vente fictive, les régulateurs peuvent imposer des amendes ou restreindre les transactions de l'individu.
La règle de lavage et les FNB
Une façon d'éviter la règle de la vente fictive consiste à utiliser les ETF dans une stratégie de récolte de pertes fiscales. Étant donné qu'il existe désormais plusieurs ETF qui suivent les mêmes indices ou des indices similaires, ils peuvent être utilisés pour se remplacer les uns les autres tout en évitant de violer la règle de la vente fictive.
Ainsi, si vous vendez un ETF indiciel S&P 500 à perte, vous pouvez acheter un autre ETF indiciel S&P 500 pour récolter la perte en capital.
De nombreux roboadvisors offrent une collecte gratuite des pertes fiscales d'une manière automatisée et qui ne violera pas la règle de la vente fictive.
Exemple de récolte à perte fiscale
Supposons qu'un investisseur gagne un revenu qui le place dans la catégorie d'impôt sur les gains en capital la plus élevée. Pour les années d'imposition 2021 et 2022, cela signifie plus de 445 851 $ si célibataire et 501 851 $ si marié déclarant conjointement.
L'investisseur a vendu des investissements et réalisé des plus-values à long terme,. qui sont soumises à un taux d'imposition de 20 %.
Vous trouverez ci-dessous les gains et les pertes du portefeuille de l'investisseur et l'activité de négociation pour l'année :
Portefeuille:
Fonds commun de placement A : 250 000 $ de gain non réalisé, détenu pendant 450 jours
Fonds commun de placement B : 130 000 $ de perte non réalisée, détenue pendant 635 jours
Fonds commun de placement C : 100 000 $ de perte non réalisée, détenus pendant 125 jours
Activité de négociation :
Fonds commun de placement E : Vendu, a réalisé un gain de 200 000 $. Le fonds a été détenu pendant 380 jours
Fonds commun de placement F : Vendu, a réalisé un gain de 150 000 $. Le fonds a été détenu pendant 150 jours
La taxe due sur ces ventes est de :
- Taxe sans récolte = (200 000 $ x 20 %) + (150 000 $ x 37 %) = 40 000 $ + 55 500 $ = 95 500 $
Si l'investisseur récoltait des pertes en vendant les fonds communs de placement B et C, les ventes contribueraient à compenser les gains et l'impôt dû serait :
- Taxe avec récolte = ((200 000$ - 130 000$) x 20%) + ((150 000$ - 100 000$) x 37%) = 14 000$ + 18 500$ = 32 500$
Points forts
La stratégie consiste à vendre un actif ou un titre avec une perte nette.
La récolte des pertes fiscales est une stratégie que les investisseurs peuvent utiliser pour réduire le montant total des impôts sur les gains en capital dus à la vente d'investissements rentables.
L'investisseur peut ensuite utiliser le produit pour acheter un actif ou un titre similaire, en maintenant l'Ă©quilibre global du portefeuille.
L'investisseur doit veiller à ne pas enfreindre la règle de l'IRS interdisant l'achat d'un investissement "essentiellement identique" dans les 30 jours.
FAQ
Qu'est-ce qu'un titre essentiellement identique et comment affecte-t-il la récolte des pertes fiscales ?
Afin de tirer parti de la récolte des pertes fiscales, l'investisseur ne peut pas enfreindre la règle de vente fictive de l'IRS. Autrement dit, l'investisseur ne peut pas vendre un actif à perte et acheter un actif "essentiellement identique" dans la période de 30 jours avant ou après cette vente. Cela invalidera l'annulation de la perte fiscale. Un "titre substantiellement identique" est défini comme un titre émis par la même société (par exemple, ses actions de catégorie A par rapport à ses actions de catégorie B ou une obligation convertible émise par la société), ou un contrat dérivé émis sur le même titre.
Quelle quantité de perte fiscale puis-je utiliser en un an ?
L'IRS limite le montant maximal des pertes en capital pouvant être utilisé pour compenser les gains en capital au cours d'une année. Un contribuable peut déduire jusqu'à 3 000 $ au cours d'une année donnée de pertes à court terme contre des gains à court terme. Le même plafond de 3 000 $ s'applique aux pertes en capital à long terme. Cependant, les pertes à long terme peuvent être reportées aux années futures. Par exemple, une perte de 9 000 $ peut être répartie sur trois années d'imposition.
Comment fonctionne la récolte à perte fiscale ?
La récolte des pertes fiscales tire parti du fait que les pertes en capital peuvent être utilisées pour compenser les gains en capital. Un investisseur peut "mettre en banque" les pertes en capital d'investissements non rentables afin de payer moins d'impôt sur les gains en capital sur les investissements rentables vendus au cours de l'année. Cette stratégie consiste à utiliser le produit de la vente des investissements non rentables pour acheter quelque chose de similaire (mais pas "essentiellement identique") investissements qui préservent l'équilibre global du portefeuille. Les règles de l'IRS interdisent à un investisseur d'acheter le même investissement dans les 30 jours si la perte est utilisée pour compenser les impôts sur les gains en capital.
