Penuaian Kerugian Cukai

Apakah Penuaian Kerugian Cukai?

Penuaian cukai kerugian ialah penjualan sekuriti yang tepat pada masanya pada kerugian untuk mengimbangi jumlah cukai keuntungan modal yang perlu dibayar ke atas penjualan sekuriti lain pada keuntungan.

Strategi ini paling kerap digunakan untuk mengehadkan jumlah cukai yang perlu dibayar ke atas keuntungan modal jangka pendek, yang biasanya dikenakan cukai pada kadar yang lebih tinggi daripada keuntungan modal jangka panjang. Walau bagaimanapun, kaedah ini juga boleh mengimbangi keuntungan modal jangka panjang.

Strategi ini boleh membantu mengekalkan nilai portfolio pelabur sambil mengurangkan kos cukai keuntungan modal.

Terdapat had $3,000 pada jumlah kerugian keuntungan modal yang boleh ditolak oleh pembayar cukai persekutuan dalam satu tahun cukai. Walau bagaimanapun, peraturan Perkhidmatan Hasil Dalam Negeri (IRS) membenarkan kerugian tambahan dibawa ke hadapan ke dalam tahun cukai berikutnya.

Memahami Penuaian Kerugian Cukai

Penuaian rugi cukai juga dikenali sebagai jualan rugi cukai. Ia boleh dilakukan pada bila-bila masa sepanjang tahun, tetapi kebanyakan pelabur menunggu sehingga akhir tahun apabila mereka menilai prestasi tahunan portfolio mereka dan kesannya terhadap cukai mereka.

Menggunakan penuaian kerugian cukai, pelaburan yang menunjukkan kerugian dalam nilai boleh dijual untuk menuntut kredit terhadap keuntungan yang direalisasikan dalam pelaburan lain.

Bagi kebanyakan pelabur, penuaian kerugian cukai adalah alat penting untuk mengurangkan cukai keseluruhan mereka. Walaupun penuaian kerugian cukai tidak dapat memulihkan pelabur ke kedudukan sebelumnya, ia boleh mengurangkan keterukan kerugian. Sebagai contoh, kerugian dalam nilai Keselamatan A boleh dijual untuk mengimbangi kenaikan harga Keselamatan B, sekali gus menghapuskan liabiliti cukai keuntungan modal Keselamatan B. Menggunakan strategi penuaian kerugian cukai, pelabur boleh merealisasikan penjimatan cukai yang ketara .

Mengekalkan Portfolio Anda

Lambakan yang kalah dalam portfolio jelas mempunyai kelebihan. Walau bagaimanapun, ia tidak dapat tidak mengganggu keseimbangan portfolio.

Selepas penuaian kerugian cukai, pelabur yang telah membina portfolio dengan teliti menggantikan aset yang baru mereka jual dengan aset yang serupa untuk mengekalkan campuran aset portfolio dan tahap risiko dan pulangan yang dijangkakan.

Namun, berhati-hatilah dengan membeli aset yang sama yang baru anda jual dengan kerugian. Peraturan IRS menghendaki pelabur menunggu sekurang-kurangnya 30 hari sebelum membeli aset yang "sebahagian besarnya serupa" dengan aset yang dijual pada kerugian. Jika anda berbuat demikian, anda kehilangan keupayaan untuk menghapus kira kerugian. Inilah "peraturan jualan cucian" yang digeruni.

Kerugian jangka pendek hanya boleh digunakan untuk mengimbangi cukai keuntungan modal jangka pendek. Kerugian jangka panjang hanya boleh digunakan untuk mengimbangi cukai keuntungan modal jangka panjang.

Peraturan Jualan Basuh

Peraturan jualan cuci adalah mudah untuk pelabur biasa, yang hanya perlu mengelak daripada membeli saham yang sama yang baru dijualnya dengan kerugian untuk tujuan cukai.

Walau bagaimanapun, peraturan itu direka untuk menangani lebih banyak strategi esoterik yang melibatkan penuaian kerugian cukai.

Jualan cucian ialah transaksi yang melibatkan penjualan satu sekuriti dan, dalam masa 30 hari (sama ada sebelum atau selepas jualan), membeli saham atau sekuriti yang " sangat serupa ", sama ada secara langsung atau tidak langsung melalui kontrak derivatif seperti opsyen panggilan. Jika transaksi dianggap sebagai jualan cucian, ia tidak boleh digunakan untuk mengimbangi keuntungan modal. Lebih-lebih lagi, jika peraturan jualan basuh disalahgunakan, pengawal selia boleh mengenakan denda atau menyekat perdagangan individu.

Peraturan Jualan Cuci dan ETF

Satu cara untuk mengelakkan peraturan jualan cucian adalah dengan menggunakan ETF dalam strategi penuaian kerugian cukai. Oleh kerana kini terdapat beberapa ETF yang menjejaki indeks yang sama atau serupa, ia boleh digunakan untuk menggantikan satu sama lain sambil mengelak daripada melanggar peraturan jualan cucian.

Oleh itu, jika anda menjual satu ETF indeks S&P 500 dengan kerugian, anda boleh membeli ETF indeks S&P 500 yang berbeza untuk memperoleh kerugian modal.

Banyak roboadvisor menawarkan penuaian kerugian cukai percuma dengan cara yang automatik dan tidak akan melanggar peraturan jualan cucian.

Contoh Penuaian Kerugian Cukai

Andaikan pelabur memperoleh pendapatan yang meletakkannya ke dalam kategori cukai keuntungan modal tertinggi. Untuk tahun cukai 2021 dan 2022, ini bermakna lebih daripada $445,851 jika bujang dan $501,851 jika berkahwin memfailkan secara bersama.

Pelabur menjual pelaburan dan merealisasikan keuntungan modal jangka panjang,. yang tertakluk kepada kadar cukai sebanyak 20%.

Di bawah ialah keuntungan dan kerugian portfolio pelabur dan aktiviti perdagangan untuk tahun tersebut:

Portfolio:

Dana Bersama A: $250,000 keuntungan belum direalisasi, dipegang selama 450 hari
Dana Bersama B: $130,000 kerugian belum direalisasi, dipegang selama 635 hari
Dana Bersama C: $100,000 kerugian belum direalisasi, dipegang selama 125 hari

Aktiviti Perdagangan:

Dana Bersama E: Dijual, memperoleh keuntungan sebanyak $200,000. Dana telah diadakan selama 380 hari
Dana Bersama F: Dijual, memperoleh keuntungan sebanyak $150,000. Dana telah diadakan selama 150 hari

Cukai yang terhutang daripada jualan ini ialah:

Cukai tanpa penuaian = ($200,000 x 20%) + ($150,000 x 37%) = $40,000 + $55,500 = $95,500

Jika pelabur menuai kerugian dengan menjual dana bersama B dan C, jualan akan membantu mengimbangi keuntungan dan cukai yang terhutang ialah:

Cukai dengan penuaian = (($200,000 - $130,000) x 20%) + (($150,000 - $100,000) x 37%) = $14,000 + $18,500 = $32,500

##Sorotan

Strategi melibatkan penjualan aset atau keselamatan pada kerugian bersih.
Penuaian cukai kerugian ialah strategi yang boleh digunakan oleh pelabur untuk mengurangkan jumlah cukai keuntungan modal yang terhutang daripada penjualan pelaburan yang menguntungkan.
Pelabur kemudiannya boleh menggunakan hasil untuk membeli aset atau keselamatan yang serupa, mengekalkan baki keseluruhan portfolio.
Pelabur mesti berhati-hati untuk tidak melanggar peraturan IRS terhadap pembelian pelaburan "sangat serupa" dalam masa 30 hari.

##Soalan Lazim

Apakah Keselamatan yang Hampir Sama dan Bagaimana Ia Mempengaruhi Penuaian Kerugian Cukai?

Untuk menggunakan penuaian kerugian cukai, pelabur tidak boleh melanggar peraturan jualan cuci IRS. Iaitu, pelabur tidak boleh menjual aset pada kerugian dan membeli aset "sebahagian besarnya" dalam tempoh 30 hari sebelum atau selepas jualan itu. Tindakan sedemikian akan membatalkan hapus kira kerugian cukai. "sekuriti yang hampir serupa" ditakrifkan sebagai sekuriti yang dikeluarkan oleh syarikat yang sama (cth saham kelas A berbanding saham kelas Bnya atau bon boleh tukar yang dikeluarkan oleh syarikat), atau kontrak derivatif yang dikeluarkan atas sekuriti yang sama.

Berapa Banyak Penuaian Kerugian Cukai Boleh Saya Gunakan dalam Setahun?

IRS mengehadkan jumlah maksimum kerugian modal yang boleh digunakan untuk mengimbangi keuntungan modal dalam setahun. Pembayar cukai individu boleh menghapus kira sehingga $3,000 pada tahun tertentu dalam kerugian jangka pendek berbanding keuntungan jangka pendek. Had $3,000 yang sama digunakan untuk kerugian modal jangka panjang. Walau bagaimanapun, kerugian jangka panjang boleh dibawa ke hadapan ke tahun hadapan. Sebagai contoh, kerugian $9,000 boleh disebarkan dalam tempoh tiga tahun cukai.

Bagaimanakah Penuaian Kerugian Cukai Berfungsi?

Penuaian kerugian cukai mengambil kesempatan daripada fakta bahawa kerugian modal boleh digunakan untuk mengimbangi keuntungan modal. Pelabur boleh "membank" kerugian modal daripada pelaburan yang tidak menguntungkan untuk membayar cukai keuntungan modal yang lebih sedikit ke atas pelaburan menguntungkan yang dijual pada tahun tersebut. Strategi ini termasuk menggunakan hasil penjualan pelaburan yang tidak menguntungkan untuk membeli yang agak serupa (tetapi bukan "sebahagian besarnya sama") pelaburan yang mengekalkan baki keseluruhan portfolio.Peraturan IRS melarang pelabur daripada membeli pelaburan yang sama dalam tempoh 30 hari jika kerugian digunakan untuk mengimbangi cukai keuntungan modal.