Mortgage Revenue Bond (MRB)
Mikä on Mortgage Revenue Bond (MRB)?
Asuntolainalaina (MRB) on eräänlainen kunnallinen joukkovelkakirja,. jonka paikalliset asuntoviranomaiset laskevat liikkeeseen ensiasunnon ostajien asuntolainojen rahoittamiseksi.
Mortgage Revenue Bonds (MRB) -lainojen ymmärtäminen
Asuntolainat (MRB) ovat paikallisten tai valtion asuntorahoitustoimistojen (HFA) liikkeeseen laskemia joukkovelkakirjoja. Yleensä MRB:t ovat verovapaita sijoittajille, ja niiden vakuutena on kaikkien kuukausittaisten asuntolainamaksujen summa. HFA käyttää sitten näiden joukkovelkakirjojen myynnistä saadut varat rahoittaakseen edelleen kohtuuhintaisia asuntolainoja ensiasunnon ostajille, joiden omat tulot olivat pienimmässä tuloluokassa.
Asuntolainalainat (MRB) on turvattu lupauksella kuukausittaisista maksuista lainanottajien toimesta, joiden asuntolainat rahoitettiin joukkovelkakirjojen myynnillä. Yleensä vain ensiasunnon ostavat ihmiset ovat oikeutettuja näihin asuntolainaan. Heidän tulonsa on myös oltava tietyn tason alapuolella (yleensä paikallisen mediaanitulon yläpuolella tai hieman sen yläpuolella).
Jokainen Yhdysvaltain osavaltio laskee liikkeeseen vaihtelevan määrän asuntolainatuloja vuosittain. Tämä johtuu siitä, että liikkeeseenlaskun enimmäismäärä on kyseisen osavaltion väestön monikerta. Vuoden 2020 MRB:illä oli seuraavat kriteerit:
osavaltion liikkeeseenlaskuraja on 105 dollaria kerrottuna osavaltion väestöllä
valtion vähimmäisemissio on 321,8 miljoonaa dollaria
pätevät ensiasunnon ostajat eivät voi ansaita enempää kuin alueen mediaanitulot
ostetun asunnon hinta ei saa ylittää 90 % alueen keskimääräisestä ostohinnasta
Esimerkiksi Wyoming oli Yhdysvaltojen vähiten asuttu osavaltio (heinäkuun 2021 väestönlaskennan mukaan) 578 803 ihmisellä. Siksi vuotuinen MRB-emissioraja olisi 60 774 315 dollaria [105 kerrottuna 578 803:lla].
Asuntolainat ovat mahdollistaneet ensimmäisen asunnon ostamisen ihmisille, joiden omat tulot olivat alimmassa tuloluokassa. MRB-lainojen markkinakorot alentavat asunnonomistajien kuukausimaksuja. Tämä maksujen alentaminen auttaa lainanottajaa saamaan asuntolainan, koska kuukausierä muodostaa pienemmän osan hänen kuukausituloistaan. Se auttaa myös varmistamaan, että heillä on varaa kuukausimaksuun ja välttää lainan laiminlyönti , mikä tekee MRB:istä vähemmän riskialttiita sijoittajille.
MRB-edut
Monet ihmiset pitävät MRB:tä "win-win" -välineenä finanssipolitiikassa. Tämä uskomus johtuu siitä, että kaikki sijoituksen piirissä olevat hyötyvät MRB:stä.
Sijoittajat hyötyvät, koska he saavat suhteellisen turvallisen sijoituksen, joka on myös verovapaa. Joten vaikka korko ei olisikaan poikkeuksellisen korkea, se, että joukkovelkakirjalaina on verovapaa, tekee siitä houkuttelevan sijoituksen.
HFA hyötyy johdonmukaisesta ja luotettavasta käteislähteestä, jonka avulla he voivat rahoittaa asuntolainoja jatkuvasti. Lisäksi HFA hyötyy suoraan näiden asuntolainojen maksusta.
Asunnonostajat hyötyvät saamalla asuntolainoja markkinoiden korkoa alhaisemmilla koroilla (BMIR). Laki jopa määrää, että asunnonostajien asuntolainan korko ei saa olla enempää kuin 1,125 % korkeampi kuin MRB:n korko. Ostajat voivat saada myös muita etuja, jotka voivat tulla MRB-lainan mukana. Ostajat voivat esimerkiksi olla oikeutettuja ostamaan asunnon tavallista pienemmällä käsirahalla tai he voivat saada apua sulkemiskustannuksiin. Lisäksi lisäämällä asunnon omistusta nämä lainat voivat auttaa elvyttämään ja vakauttamaan asuinalueita ja rohkaisemaan suurempaa yhteisön kehitystä.
##Kohokohdat
Jokainen Yhdysvaltain osavaltio laskee liikkeeseen vaihtelevan määrän asuntolainatuloja vuosittain, koska tämän luvun yläraja on osavaltion väestön monikerta.
Asuntolainalaina (MRB) on eräänlainen kunnallinen joukkovelkakirja, jonka paikalliset asuntoviranomaiset laskevat liikkeeseen ensiasunnon ostajien asuntolainojen rahoittamiseksi.
Asuntolainat ovat tyypillisesti verovapaita sijoittajille ja niiden vakuutena on kaikkien kuukausittaisten asuntolainamaksujen summa.
