Realkreditobligation (MRB)
Hvad er en realkreditobligation (MRB)?
En realkreditobligation (MRB) er en type kommunal obligation,. der udstedes af lokale boligmyndigheder for at finansiere realkreditlån til kvalificerede, normalt personer, hvis selvrapporterede indkomst var i den laveste indkomstgruppe, førstegangsboligkøbere.
Forståelse af realkreditobligationer (MRB'er)
Realkreditobligationer (MRB) er obligationer udstedt af lokale eller statslige boligfinansieringsagenturer (HFA). Typisk er MRB'er skattefri for investorer og er sikret af summen af alle de månedlige afdrag på realkreditlån. Midler fra salget af disse obligationer bruges derefter af HFA til fortsat at finansiere overkommelige realkreditlån til førstegangsboligkøbere, hvis selvrapporterede indkomst var i de laveste indkomstgrupper.
Realkreditobligationerne (MRB'er) er sikret ved løftet om månedlige betalinger fra de låntagere, hvis boliglån blev finansieret gennem salg af obligationerne. Generelt er det kun folk, der køber et første hjem, der er berettiget til disse realkreditlån. De skal også have en indkomst under et vist niveau (normalt på eller lige lidt over den lokale medianindkomst).
Hver stat i USA udsteder årligt en varierende mængde realkreditobligationer. Dette skyldes det faktum, at udstedelsen er begrænset af et multiplum af statens befolkning. MRB'er for 2020 havde disse kriterier:
statsudstedelsesgrænsen er $105 ganget med statens befolkning
Minimum statsudstedelse er $321,8 millioner
kvalificerede førstegangsboligkøbere kan ikke tjene mere end arealets medianindkomst
købt boligpris må ikke overstige 90 % af områdets gennemsnitlige købesum
For eksempel var Wyoming den mindst befolkede stat i USA (ifølge folketællingen i juli 2021) med 578.803 mennesker. Derfor vil den årlige MRB-udstedelsesgrænse være $60.774.315 [105 ganget med 578.803].
Realkreditobligationer har givet folk, hvis selvrapporterede indkomst var i de laveste indkomstgrupper, mulighed for at købe deres første bolig. MRB-lånenes under markedsrenten sænker boligejernes månedlige ydelser. Denne sænkning af betalinger har den effekt at hjælpe låntageren med at kvalificere sig til et realkreditlån, da den månedlige betaling vil repræsentere en mindre del af deres månedlige indkomst. Det hjælper også med at sikre, at de har råd til den månedlige betaling og undgår at misligholde deres lån, hvilket gør MRB'erne mindre risikable for investorer.
MRB-fordele
Mange mennesker betragter MRB'er som et "win-win"-værktøj i finanspolitikken. Denne overbevisning skyldes, at alle i investeringens loop kan drage fordel af spørgsmålet om MRB'er.
Investorer drager fordel, da de får en relativt sikker investering, der også er skattefri. Så selvom renten ikke er usædvanlig høj, gør det at obligationen er skattefritaget en attraktiv investering.
HFA drager fordel af at have en konsekvent og pålidelig kilde til kontanter, som giver dem mulighed for løbende at finansiere realkreditlån. Derudover profiterer HFA direkte på betalingen af disse realkreditlån.
Boligkøbere drager fordel af at få boliglån til under markedsrenten (BMIR). Loven dikterer endda, at boligkøbernes realkreditrente ikke må være mere end 1,125 % point højere end MRBs rente. Købere kan også modtage andre fordele, der kan komme med et MRB-lån. For eksempel kan købere være berettiget til at købe en bolig med en mindre udbetaling end normalt, eller de kan få hjælp til at lukke omkostninger. Ved at øge boligejerskabet kan disse lån ydermere hjælpe med at revitalisere og stabilisere kvarterer og tilskynde til større samfundsudvikling.
Højdepunkter
Hver stat i USA udsteder en varierende mængde af realkreditobligationer årligt, da dette tal er begrænset af et multiplum af denne stats befolkning.
En realkreditobligation (MRB) er en type kommunal obligation, der udstedes af lokale boligmyndigheder for at finansiere realkreditlån til kvalificerede, normalt personer, hvis selvrapporterede indkomst lå i den laveste indkomstklasse, førstegangsboligkøbere.
Typisk er realkreditobligationer skattefrie for investorer og er sikret med summen af alle de månedlige realkreditbetalinger.
