Ensisijainen asuntolainamarkkinat

Mikä on ensisijainen asuntolainamarkkina?

Ensisijaiset asuntolainamarkkinat ovat markkinat, joilla lainanottajat voivat saada asuntolainaa ensisijaiselta lainanantajalta. Pankit, asuntolainavälittäjät, asuntolainapankkiirit ja luotto-osuudet ovat kaikki ensisijaisia lainanantajia ja osa ensisijaisia asuntolainamarkkinoita.

Kuinka ensisijainen asuntolainamarkkina toimii

Asunnonomistajat voivat asioida suoraan ensisijaisten lainanantajien kanssa asuntolainaa ostaessaan ottamalla yhteyttä paikalliseen pankkiinsa. Useimmat lainanottajat eivät huomaa tekevänsä kauppaa ensisijaisilla asuntolainamarkkinoilla, koska he ovat vuorovaikutuksessa paikallisen pankin asuntolainaedustajansa kanssa koko prosessin ajan. Asuntolaina-ammattilainen kouluttaa lainanottajaa erityyppisistä asuntolainatyypeistä ja lainaa koron valitun tyypin mukaan. Paikallinen konttori on yleensä lainan sulkemispaikka, jossa paperit allekirjoitetaan.

Monet lainanottajat aloittavat myös asunnon ostoprosessin ottamalla yhteyttä asuntolainapankkiiriin tai asuntolainan antajaan. Luotonantajat ja asuntolainapankkiirit eivät ole pankkeja sinänsä, vaan auttavat helpottamaan kaupantekoa ja välittävät asuntolainapyynnön pankille lainan sulkemiseksi. Välittäjät saavat maksun palvelustaan, koska he ohjaavat liiketoimintaa ensisijaisille lainanantajille. Toisaalta lainanottajat voivat saada paremman koron, kun välittäjä etsii parhaan tarjouksen lainanottajan luotosta ja halutuista ehdoista riippuen.

On kuitenkin tärkeää huomata, että kuluttajansuojavirasto on pannut täytäntöön asuntolainanvälittäjien korvauksia koskevat määräykset. Ennen finanssikriisiä välittäjät saattoivat saada korvauksia sekä lainanottajalta että lainanantajalta. Kuluttajat eivät tienneet, että välittäjä sai maksun lainanantajalta, kun he maksoivat palkkionsa. Välittäjillä oli myös kannustimia ohjata kuluttajat kalliimpiin tuotteisiin tai asuntolainaan ja joskus korkeampiin korkoihin. Vuosien 2008 ja 2009 suuresta lamasta ja sitä seuranneista säännöksistä lähtien asuntolainavälittäjien määrä on vähentynyt.

Ensisijaisten asuntolainamarkkinoiden edut

Lainaajille, jotka tekevät kauppaa ensisijaisilla asuntolainamarkkinoilla, on joitain etuja, joita voivat olla:

Alhaiset sulkemiskustannukset

Ensisijaiset lainanantajat ovat tyypillisesti paikallisesti omistamia pankkeja, mikä tarkoittaa, että he tekevät luottoanalyysin ja merkintäprosessin. Vakuutuksenantajat tarkistavat lainanottajan taloudelliset tiedot ja luottohistorian päättääkseen, pidentääkö luotto vai evätäänkö laina. Paikalliset pankit myös valmistelevat kaikki paperityöt ja dokumentaatiot itse sen sijaan, että ne käyvät läpi keskitetyn yksikön osavaltion ulkopuolella, kuten joissakin suurissa pankeissa tehdään. Tuloksena voivat olla pienemmät maksut paikallisessa pankissa, koska niillä on pienemmät yleiskustannukset kuin suuremmalla pankilla. Myös jos asuntolainan välittäjä osallistuu pankin etsintään, peritään myös palkkio. Lyhyesti sanottuna paikallisen pankin valitseminen ensisijaiseksi asuntolainaksi voi auttaa vähentämään sulkemiskustannuksia.

Pienet käsirahat

käsiraha on tyypillisesti 20 % asunnon ostohinnasta. Lainanottaja voi kuitenkin laittaa vähemmän rahaa, ja monet ensisijaiset lainanantajat tarjoavat 10 prosentin etukäteismaksun.

Pienen tai kohtalaisen tulotason lainaajille FHA-laina tarjoaa käsirahaa niinkin alhaiseksi kuin 3,5 % asunnon arvosta. FHA on Federal Housing Administration,. joka tarjoaa vakuutuksia lainanantajille, jotta he voivat myöntää lainoja pienituloisille lainanottajille.

Kuitenkin alle 20 prosentin käsiraha laukaisee lainanottajan tarpeen ostaa yksityinen asuntolainavakuutus tai PMI. PMI suojaa pankkeja ja lainanantajia siltä varalta, että lainanottaja laiminlyö asuntolainansa. PMI on kuukausimaksu, joka veloitetaan lainanottajalta, kunnes 20 % asuntolainasta on maksettu pois.

Joustavuus

Koska lainanantajat ovat tyypillisesti paikallisesti omistamia pankkeja, on todennäköisempää, että lainanottajat pystyvät kommunikoimaan viimeisen sanan saavien ihmisten kanssa, mikä tuskin tapahtuu kansallisessa pankissa. Suora kontakti voi tarjota joustavuutta, jos lainanottajien taloudellinen tilanne on ainutlaatuinen.

Joustavuus voi sisältää kiinteäkorkoisen 15 vuoden ja 30 vuoden asuntolainan tarjoamisen, jos lainanottaja haluaa maksaa lainan pois aikaisemmin. Jotkut 15 vuoden asuntolainan eduista sisältävät vähemmän kokonaiskorkokuluja, koska se on maksettu aikaisemmin. Lisäksi lainanottajat voivat yleensä neuvotella alhaisemmasta korosta, koska on pienempi riski, että lainanottaja laiminlyö tai ei maksa lainaa taloudellisten vaikeuksien vuoksi. Tietenkin 30 vuoden asuntolainan suuri etu on, että se tarjoaa pienemmät maksut, koska ne jakautuvat pidemmälle ajanjaksolle verrattuna muihin ehtoihin.

Säädettäväkorkoiset asuntolainat ovat joustava vaihtoehto, jota tarjotaan yleensä harkittavaksi. ARM-lainoissa on yleensä kiinteä korko tietyn ajanjakson ajaksi, ja sen jälkeen niitä tarkistetaan vuosittain lainanantajan ja lainanottajan ennalta määrittämän indeksin mukaan. Tyypillisesti ARM:issa on yläraja sille, kuinka korkealle korko voi nousta lainan aikana, mikä helpottaa enimmäiskuukausimaksusi laskemista ja budjetointia.

Ensisijaiset asuntolainamarkkinat vs. toissijaiset asuntolainamarkkinat

Ensimarkkinat koostuvat ensisijaisista lainanantajista. Ensisijaiset lainanantajat pitävät tyypillisesti myöntämänsä lainat osana salkkuaan ja palvelevat niitä laina-ajan. Asuntolainan myöntänyt pankki voi kuitenkin myydä lainan toissijaisilla asuntolainamarkkinoilla,. joilla sijoittajat voivat ostaa ja myydä aiemmin liikkeeseen laskettuja asuntoluottoja. Asuntolaina voidaan myydä toiselle lainanantajalle tai palveluyritykselle, joka käsittelee lainan maksut. Uusi lainanantaja tai palveluntarjoaja ansaitsee rahaa asuntolainan maksuista ja koroista.

Monet asuntolainat ostaa Fannie Mae tai Federal National Mortgage Association (Fannie Mae tai FNMA). Fannie Mae kääntyy ja pakkaa lainat ja myy ne sijoituksiksi, joita kutsutaan kiinnitysvakuudellisiksi arvopapereiksi (MBS),. jotka ovat samanlaisia kuin sijoitusrahastot, mutta sisältävät asuntolainoja osakkeiden sijaan. Sijoittajat ansaitsevat koron asuntolainasta MBS:n hallussapidosta.

Jos asuntolainasi myydään, muista, että se on yleinen käytäntö rahoitusalalla. Pankeilla on lainarajat, mikä tarkoittaa, että niillä on yläraja sille, kuinka paljon talletuskannastaan ne voivat lainata. Asuntolainan myynti Fannie Maelle tai palveluntarjoajalle poistaa lainan pankin kirjanpidosta, jolloin pankki voi lainata lisää rahaa. Jos pankit eivät voisi myydä asuntolainojaan, ne saavuttaisivat luotonantorajansa eivätkä pystyisi tarjoamaan lisää asuntolainoja, mikä hidastaisi taloutta. Jos et kuitenkaan ole sijoittaja, joka haluaa ostaa MBS:n, et tule toimeen jälkimarkkinoiden kanssa. Sen sijaan olet tekemisissä pankin tai välittäjän kanssa ensisijaisilla asuntolainamarkkinoilla.

Kohokohdat

• Ensisijaiset asuntolainamarkkinat ovat markkinat, joilla lainanottajat voivat saada asuntolainaa ensisijaiselta lainanantajalta.

• Pankit, asuntolainan välittäjät, asuntolainapankkiirit ja luotto-osuudet ovat kaikki ensisijaisia lainanantajia ja osa ensisijaisia asuntolainamarkkinoita.

• Asunnonomistajat voivat asioida suoraan ensisijaisten lainanantajien kanssa ostaessaan asuntolainaa ottamalla yhteyttä paikalliseen pankkiinsa.