Guideline Premium and Corridor Test (GPT)
Qu'est-ce que le Guideline Premium and Corridor Test (GPT)
Le test de la prime et du corridor de référence (GPT) est utilisé pour déterminer si un produit d' assurance peut être taxé comme une assurance plutôt que comme un investissement. GPT limite le montant des primes qui peuvent être versées dans une police d'assurance par rapport à la prestation de décès de la police.
Comprendre le Guideline Premium and Corridor Test (GPT)
Le GPT est une méthode approuvée par l' Internal Revenue Service (IRS) qui détermine si une police d'assurance-vie bénéficie ou non d'un traitement fiscal avantageux.
Les polices d'assurance-vie se présentent sous différentes formes et tailles. Un élément spécial d'une police d' assurance-vie universelle est que la prime est divisée en deux parties. La première partie est affectée au coût de la police, tandis que la seconde partie est affectée à un compte d'accumulation de liquidités ; une sorte de compte d'épargne pour l'assuré. Cette réserve de trésorerie peut être empruntée contre ou permise des retraits, à la fois avec certaines stipulations.
Les polices d'assurance-vie peuvent être structurées pour tirer pleinement parti de la prestation de décès lors du décès d'une personne ou pour profiter pleinement de la réserve d'accumulation de liquidités. Ceux qui sont axés sur les prestations de décès commencent par des primes plus élevées au cours des premières années et des primes plus faibles au cours des dernières années. Les polices d'assurance-vie axées sur l'accumulation de liquidités sont à l'opposé, avec des primes plus faibles les premières années et des primes plus élevées les années suivantes.
Quelle que soit la police d'assurance-vie choisie, chaque police doit passer un test spécifique pour déterminer si elle peut être imposée comme un produit d'assurance ou imposée comme un investissement. Être taxé comme un produit d'assurance est préférable car le taux d'imposition est plus bas.
Il existe deux tests pour déterminer ce facteur : le test de la prime et du corridor de référence (GPT) et le test d'accumulation de la valeur de rachat (CVAT).
Mise en Ĺ“uvre des lignes directrices Premium et Corridor Test (GPT)
La méthode GPT est utilisée lorsque l'assuré souhaite payer le montant maximal des primes tout en maintenant un capital-décès variable ou souhaite maximiser le montant d'argent qu'il peut accumuler dans le contrat plutôt que de maximiser le capital-décès. Plutôt que de se concentrer sur la prestation de décès disponible à l'espérance de vie, la GPT est utilisée lorsque le titulaire de police souhaite maximiser la portion d'accumulation de liquidités avec des prestations à un âge plus avancé.
Les polices d'assurance peuvent prendre de la valeur avec report d'impôt, les prestations de décès étant exonérées d'impôt sur le revenu ou sur les plus-values. Pouvoir passer le GPT est extrêmement important pour un assuré ainsi que pour l'assureur. Si un produit d'assurance ne réussit pas le test, il n'est plus considéré comme un produit d'assurance et est donc imposé comme un investissement, ce qui signifie que l'échec du test entraînera un taux d'imposition plus élevé.
En plus du test guidé de la prime et du corridor, un assureur a la possibilité de concevoir une police de manière à ce qu'elle réussisse le test d'accumulation de la valeur de rachat ( CVAT ). La CVAT limite la valeur de rachat par rapport au capital décès, contrairement au GPT qui limite les primes par rapport au capital décès. La détermination du test à utiliser dépend du produit d'assurance choisi.
L'assureur doit indiquer quel test sera utilisé à la date d'émission, et une fois la police émise, l'assureur ne peut pas décider d'utiliser l'autre option de test à la place. Le choix du test peut déterminer quelles seront les primes de la police, la valeur de rachat et les avantages.
Guideline Premium and Corridor Test (GPT) et le Deficit Reduction Act (DEFRA).
Comme les polices d'assurance vie universelle ont un aspect d'investissement par l'accumulation de liquidités avec des intérêts gagnés sur les réserves de liquidités, elles ont commencé à être considérées comme des véhicules d'investissement avec des valeurs de rachat. L'IRS a estimé qu'il était important de différencier les polices d'assurance-vie qui étaient utilisées comme assurance traditionnelle ou comme véhicules d'investissement, ils ont donc établi la loi sur la réduction du déficit de 1984 (DEFRA).
Le DEFRA a établi les qualifications que les polices d'assurance-vie universelle doivent remplir pour conserver un statut fiscal avantageux en vertu de l'article 7702 du Code des impôts (IRC). Pour répondre à la définition de l'assurance-vie de l'IRC, les contrats d'assurance-vie doivent prévoir un « montant à risque » ce qui signifie que la protection au capital-décès pur qu'un bénéficiaire recevrait au décès de l'assuré est adéquate.
Points forts
Le test de la prime et du corridor de référence (GPT) a été établi par le Deficit Reduction Act (DEFRA).
Le GPT est utilisé lorsqu'une police d'assurance est axée sur la portion d'accumulation de liquidités par opposition à la portion de prestation de décès.
Pour répondre à la définition de l'assurance de l'Internal Revenue Service (IRS), une police d'assurance-vie doit prévoir un "montant à risque" suffisant, qui correspond à la protection en cas de décès qu'un bénéficiaire reçoit au décès de l'assuré.
Le montant des primes pouvant être versées dans une police d'assurance par rapport à la prestation de décès de la police est limité par le test de la prime et du corridor de référence (GPT).
Le test de la prime et du corridor d'orientation (GPT) est un test utilisé pour déterminer si un produit d'assurance est imposable en tant qu'assurance ou en tant qu'investissement.
