Hypothèque à intérêt seulement
Qu'est-ce qu'un prêt hypothécaire à intérêt seulement ?
Une hypothèque à intérêt seulement est un type d' hypothèque dans lequel le débiteur hypothécaire (l'emprunteur) est tenu de ne payer que les intérêts du prêt pendant une certaine période. Le principal est remboursé soit en une somme forfaitaire à une date déterminée, soit en versements ultérieurs.
Comprendre un prêt hypothécaire à intérêt seulement
Les prêts hypothécaires à intérêt seulement peuvent être structurés de diverses façons. Les paiements d'intérêts uniquement peuvent être effectués pour une période de temps spécifiée, peuvent être donnés en option ou peuvent durer pendant toute la durée du prêt. Avec certains prêteurs, le paiement exclusif des intérêts peut être une disposition qui n'est disponible que pour certains emprunteurs.
La plupart des prêts hypothécaires à intérêt seulement ne nécessitent que les paiements d'intérêts pendant une période donnée, généralement cinq, sept ou 10 ans. Après cela, le prêt est converti en un calendrier standard - une base entièrement amortie,. dans le jargon du prêteur - et les paiements de l'emprunteur augmenteront pour inclure à la fois les intérêts et une partie du principal.
Habituellement, les prêts à intérêt seulement sont structurés comme un type particulier de prêt hypothécaire à taux variable (ARM),. connu sous le nom d' ARM à intérêt seulement. Vous ne payez que les intérêts, à taux fixe, pendant un certain nombre d'années, appelée période d'introduction. Après la fin de la période d'introduction, l'emprunteur commence à rembourser le principal et les intérêts, et le taux d'intérêt commencera à varier. Par exemple, si vous souscrivez un "7/1 ARM", cela signifie que votre période d'introduction de paiements d'intérêts seulement dure sept ans, puis votre taux d'intérêt s'ajustera une fois par an.
Les prêts hypothécaires à taux fixe et à intérêt seulement ne sont pas très courants; ils existent généralement sur des hypothèques plus longues de 30 ans.
Remboursement de l'hypothèque à intérêt seulement
À la fin de la durée du prêt hypothécaire à intérêt seulement, l'emprunteur a quelques options. Certains emprunteurs peuvent choisir de refinancer leur prêt après l'expiration de la durée des intérêts uniquement, ce qui peut prévoir de nouvelles conditions et potentiellement des paiements d'intérêts inférieurs avec le principal. D'autres emprunteurs peuvent choisir de vendre la maison qu'ils ont hypothéquée pour rembourser le prêt. Pourtant, d'autres emprunteurs peuvent choisir de faire un paiement forfaitaire unique à l'échéance du prêt, après avoir économisé en ne payant pas le principal toutes ces années.
Considérations spéciales pour les prêts hypothécaires à intérêt seulement
Certaines hypothèques à intérêt seulement peuvent inclure des dispositions spéciales qui permettent de ne payer que des intérêts dans certaines circonstances. Par exemple, un emprunteur peut être en mesure de payer uniquement la partie des intérêts sur son prêt si des dommages surviennent à la maison, et il doit effectuer un paiement d'entretien élevé. Dans certains cas, l'emprunteur peut n'avoir à payer que des intérêts pendant toute la durée du prêt, ce qui l'oblige à gérer en conséquence un paiement forfaitaire unique.
Avantages et inconvénients des prêts hypothécaires à intérêt seulement
Les hypothèques à intérêt seulement réduisent le paiement mensuel requis pour un emprunteur hypothécaire en excluant la partie principale d'un paiement. Les acheteurs de maison bénéficient d'un flux de trésorerie accru et d'un meilleur soutien pour la gestion des dépenses mensuelles. Pour les acheteurs d'une première maison,. une hypothèque à intérêt seulement leur permet également de reporter des paiements importants sur les années à venir lorsqu'ils s'attendent à ce que leurs revenus soient plus élevés.
Cependant, le simple fait de payer des intérêts signifie également que le propriétaire n'accumule aucune valeur nette dans la propriété - seul le remboursement de la dette principale le fait. De plus, lorsque les paiements commencent à inclure le principal, ils augmentent considérablement. Cela pourrait être un problème si cela coïncide avec un ralentissement de ses finances - perte d'un emploi, urgence médicale imprévue, etc.
Les emprunteurs doivent estimer avec prudence leurs flux de trésorerie futurs attendus pour s'assurer qu'ils peuvent respecter les obligations mensuelles les plus importantes et rembourser le prêt si nécessaire. Bien que les prêts hypothécaires à intérêt seulement puissent être pratiques pour plusieurs raisons, ils peuvent également augmenter le risque de défaut.
Points forts
Bien que les hypothèques à intérêt uniquement signifient des paiements inférieurs pendant un certain temps, elles signifient également que vous n'accumulez pas de fonds propres et signifient une forte augmentation des paiements à la fin de la période d'intérêt uniquement.
Les paiements d'intérêts uniquement peuvent être effectués pour une période de temps spécifiée, peuvent être donnés en option ou peuvent durer pendant toute la durée du prêt (vous obligeant à tout rembourser à la fin).
Une hypothèque à intérêt seulement est une hypothèque où vous effectuez uniquement des paiements d'intérêts pendant les premières années du prêt, par opposition à vos paiements comprenant à la fois le principal et les intérêts.
Habituellement, les prêts à intérêt seulement sont structurés comme un type particulier d'hypothèque à taux variable.
