Hypothèque globale

Qu'est-ce qu'un prêt hypothécaire Wraparound ?

Une hypothèque globale est un type de prêt junior qui enveloppe ou inclut la note actuelle due sur la propriété. Le prêt global comprendra le solde du prêt initial plus un montant pour couvrir le nouveau prix d'achat de la propriété. Ces hypothèques sont une forme de financement secondaire. Le vendeur de la propriété reçoit un billet à ordre garanti,. qui est une reconnaissance de dette légale détaillant le montant dû. Une hypothèque globale est également connue sous le nom de prêt global, d'hypothèque dérogatoire, de contrat de vente ou d'hypothèque tout compris.

Comment fonctionne une hypothèque globale

Souvent, une hypothèque globale est une méthode de refinancement d' une propriété ou de financement de l'achat d'une autre propriété lorsqu'une hypothèque existante ne peut être remboursée. Le montant total d'un prêt hypothécaire global comprend le montant impayé du prêt hypothécaire précédent ainsi que les fonds supplémentaires requis par le prêteur. L'emprunteur effectue les paiements les plus importants sur le nouveau prêt global, que le prêteur utilisera pour payer la note d'origine et se procurera une marge bénéficiaire. Selon le libellé des documents de prêt, le titre peut être immédiatement transféré au nouveau propriétaire ou il peut rester avec le vendeur jusqu'à la satisfaction du prêt.

Une hypothèque wraparound est une forme de financement du vendeur qui n'implique pas d'hypothèque bancaire classique, le vendeur se substituant à la banque.

Étant donné que le wraparound est une hypothèque junior,. toute réclamation supérieure ou senior aura priorité. En cas de défaut, l'hypothèque initiale recevrait tout le produit de la liquidation de la propriété jusqu'à ce qu'elle soit entièrement remboursée.

Les hypothèques wraparound sont une forme de financement du vendeur où, au lieu de demander une hypothèque bancaire conventionnelle, un acheteur signera une hypothèque avec le vendeur. Le vendeur prend alors la place de la banque et accepte les paiements du nouveau propriétaire du bien. La plupart des prêts financés par le vendeur incluront un écart sur le taux d'intérêt facturé, ce qui procurera au vendeur un bénéfice supplémentaire.

Hypothèque Wraparound vs deuxième hypothèque

Les hypothèques globales et les deuxièmes hypothèques sont des formes de financement du vendeur. Une deuxième hypothèque est un type d'hypothèque subordonnée faite alors qu'une hypothèque originale est toujours en vigueur. Le taux d'intérêt exigé pour la deuxième hypothèque a tendance à être plus élevé et le montant emprunté sera inférieur à celui de la première hypothèque.

Une différence notable entre les hypothèques enveloppantes et les deuxièmes hypothèques réside dans ce qui arrive au solde dû du prêt initial. Une hypothèque globale comprend la note originale intégrée au nouveau versement hypothécaire. Avec une deuxième hypothèque, le solde initial de l'hypothèque et le nouveau prix se combinent pour former une nouvelle hypothèque.

Exemple d'une hypothèque globale

Par exemple, M. Smith possède une maison dont le solde hypothécaire est de 50 000 $ à 4 % d'intérêt. M. Smith vend la maison pour 80 000 $ à Mme Jones qui obtient une hypothèque de M. Smith ou d'un autre prêteur à 6 % d'intérêt. Mme Jones effectue des paiements à M. Smith qui utilise ces paiements pour payer son hypothèque initiale de 4 %.

13. Smith réalise un profit à la fois sur la différence entre le prix d'achat et l'hypothèque initialement due et sur l'écart entre les deux taux d'intérêt. Selon les documents de prêt, la propriété de la maison peut être transférée à Mme Jones. Cependant, si elle ne respecte pas l'hypothèque, le prêteur ou un demandeur principal peut saisir et récupérer la propriété.

Points forts

• Les hypothèques wraparound sont utilisées pour refinancer une propriété et sont des prêts juniors qui incluent la note actuelle sur la propriété, plus un nouveau prêt pour couvrir le prix d'achat de la propriété.

• Avec une hypothèque globale, un prêteur perçoit un paiement hypothécaire de l'emprunteur pour payer la note originale et se procurer une marge bénéficiaire.

• Les wraparounds sont une forme de financement secondaire et vendeur où le vendeur détient un billet à ordre garanti.

• Un wraparound a tendance à se produire lorsqu'une hypothèque existante ne peut être remboursée.