Gagnkvæmur sparisjóður (MSB)

Hvað er gagnkvæmur sparisjóður (MSB)?

Gagnkvæmur sparisjóður er tegund sparnaðarstofnana sem upphaflega var hönnuð til að þjóna tekjulágum einstaklingum. Sögulega hafa þessir einstaklingar fjárfest í langtíma eignum með föstum vöxtum, svo sem húsnæðislánum.

Flestar MSB-stofnanir voru með aðalstöðvar í Mið-Atlantshafs- og iðnaðarsvæðum í norðausturhluta Bandaríkjanna. Árið 1910 voru þessar stofnanir 637 talsins.

Skilningur á gagnkvæmum sparisjóði (MSB)

Gagnkvæmir sparisjóðir voru að mestu leyti farsælir fram á áttunda áratuginn. Nánar tiltekið reglugerðir sem settar voru á níunda áratugnum.

Þrátt fyrir að veð sé venjulega samningur milli lántaka og lánveitanda, er hægt að sameina húsnæðislán og verða tiltæk til fjárfestingar utanaðkomandi aðila.

Gagnkvæmir sparisjóðir eru skipaðir af sveitarfélögum eða svæðisstjórnum og bjóða ekki upp á hlutafé, heldur er bankinn í eigu félagsmanna og hvers kyns hagnaði deilt á félagsmenn hans.

Saga gagnkvæmra sparisjóða (MSB)

Hófst árið 1816, fyrstu gagnkvæmu sparisjóðirnir (MSB) voru Philadelphia Saving Society og Boston Provident Institution for Saving. Ætlun MSB var að útvega lánsfé til fólks sem þáverandi bankakerfi horfði fram hjá að mestu.

Hugtakið "gagnkvæmni" kemur í raun frá 1800, tíma þegar sumir auðugur einstaklingar lögðu áherslu á að jafna aðstöðu borgaranna þar sem landið breyttist hratt. Fyrstu velgjörðarmenn í Fíladelfíu sem stofnuðu fyrstu gagnkvæmu sparisjóðina stofnuðu einnig fyrstu sjúkrahúsin, munaðarleysingjahælin og skjólin á austurströnd Bandaríkjanna.

Reyndar var megintilgangur fyrstu gagnkvæmu sparisjóðanna ekki sá að græða stofnendur þeirra. Markmiðið var þess í stað að búa til einingu þar sem tekjur myndu renna beint til innstæðueigenda. Ennfremur var vöxtum sem ekki voru greiddir innstæðueigendum haldið aftur af sem „óráðstafað fé“.

Óráðstafað tekjur þjónaði einum meginávinningi: á tímum fjárhagslegrar álags væri hægt að skila höfuðstól innstæðueigenda á eftirspurn.

Mikið af þessum grunnreglum standa í dag.

MSB var almennt mjög farsælt fram á áttunda áratuginn. Á níunda áratugnum ollu reglugerðir sem stjórnuðu því í hvað MSB fyrirtæki gætu fjárfest í, ásamt hvaða vöxtum þeir gætu greitt viðskiptavinum, ásamt hækkandi vöxtum,. miklu tapi MSB. Þar af leiðandi mistókust mörg MSB á níunda áratugnum; aðrir sameinuðust, urðu viðskiptabankar eða breyttu í hlutabréfaform.

MSB fjárfestir venjulega í húsnæðislánum. Einstaklingar og fyrirtæki munu nota húsnæðislán til að gera stór fasteignakaup án þess að greiða allt andvirði fyrirframgreiðslunnar. Fastgengisveðlán (einnig kölluð „hefðbundin“ húsnæðislán) eru til með stillanlegum vöxtum (ARM).

Gagnkvæmir sparisjóðir eru almennt skipulagðir undir því sem kallað er „fjárvörslukerfi“. Það er þessi eiginleiki sem aðgreinir þá frá samvinnubönkum. Hjá samvinnubönkum eru viðskiptavinirnir eigendur. En hjá gagnkvæmum sparisjóðum eru tengsl þeirra við innstæðueigendur tengsl skuldara og kröfuhafa, sem krefst þess að „trúnaðarmaður“ geti stjórnað rekstri bankans án þess að hagnast á sjálfum sér.

Í nútímasamfélagi hafa gagnkvæmir sparisjóðir aðlagast harðri samkeppni nokkuð vel. Nánar tiltekið hafa þeir boðið viðskiptavinum fjölbreyttara úrval af vörum og þjónustu í gegnum tengdar fjármálastofnanir. Sem dæmi má nefna að mikill fjöldi gagnkvæmra sparisjóða býður nú upp á fjármálaþjónustu eins og fastatekjur og hlutabréfafjárfestingar, tryggingar, fjármálaáætlanagerð, búsáætlanagerð og fjárvörsluþjónustu auk daglegrar bankastarfsemi.

Bankaiðnaðurinn hefur tekið miklum og örum breytingum á síðustu öld. Gagnkvæmir sparisjóðir bjóða áfram stöðuga og trausta samfélagsbanka.

Sem sagt, áhrif tækninnar halda áfram að kynna höfuðverk fyrir gagnkvæma sparisjóði. Bankastarfsemi hefur í auknum mæli byggst á tæknilegri tækni. Til að vera viðeigandi þurftu gagnkvæmir sparisjóðir að fjárfesta mikið í hlutum eins og upplýsingatæknibankainnviðum, netöryggi og þróun forrita á netinu.

Vegna minnkandi framlegðar og skorts á umfangi (miðað við stóra fjölþjóðlega banka í eigu hluthafa) er erfitt fyrir gagnkvæma sparisjóði að fjárfesta mikið í fjármálatækni. Þess í stað þurfa gagnkvæmir sparisjóðir í auknum mæli að sameinast til að fá aðgang að eða fjármagna tækniinnviðina.

Kostir og gallar gagnkvæmra sparisjóða (MSB)

Það eru nokkrir kostir og gallar við að fara í gagnkvæma sparisjóði. Við skulum fyrst kíkja á kosti þess.

Kostir

1. Fjármálastöðugleiki: Almennt séð eru gagnkvæmir sparisjóðir betur fjármagnaðir og starfa íhaldssamari en almennur almennur banki. Raunar voru gagnkvæmir sparisjóðir meðal fárra banka sem lifðu af kreppuna miklu vegna þess að þeir neituðu að taka of mikla áhættu.

2. Þjónusta við viðskiptavini: Þar sem innstæðueigandi þýðir líka að þú ert eigandi er eðlilegt að gagnkvæmir sparisjóðir hafi meiri „eager to please“ nálgun þegar kemur að þjónustu við viðskiptavini. Það er engin leið í kringum það: velgengni bankans er háð ánægju kröfuhafa hans og velgengni.

3. Öryggi innstæðueigenda: Gagnkvæmir sparisjóðir eru venjulega settir á leigu af ríkis- eða alríkisstofnunum. Til dæmis eru gagnkvæmir sparisjóðir tryggðir af Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC). Og eins og fyrr segir fara gagnkvæmir sparisjóðir almennt betur með fjárfestingar sínar til að gæta fjárfestingarhagsmuna sparifjáreigenda. Vegna þess geta gagnkvæmir sparisjóðir staðið mun betur af sér fjárhagsátök en hefðbundnir bankar.

4. Langtímahorfur: Gagnkvæmir sparisjóðir eru ekki í eigu hluthafa, sem venjulega krefjast þess að hagnaður aukist á hverju einasta ári. Þannig geta gagnkvæmir sparisjóðir í eðli sínu tekið langtímanálgun á viðskiptum. Í stað þess að reyna að standast strangar áætlanir um hagnað geta gagnkvæmir sparisjóðir byggt upp langtíma, frjósamari tengsl við samfélagið og boðið upp á sveigjanlegri lausnir.

5. Hagnaður helst innan samfélagsins: Vaxtahagnaður af lánum skilar sér yfirleitt til samfélagsins í einhverri mynd. Ein leiðin er sú að innstæðueigendur fá lægri vexti á útlánum og hærri vexti á innlánum. Og önnur leið er einfaldlega með framlögum til samfélagsskóla, góðgerðarmála og staðbundnum viðburðum.

6. Aðgengi: Félagsmenn geta venjulega gengið inn í gagnkvæman sparisjóð hvenær sem er og fengið fjármálaráðgjöf frá fjármálasérfræðingum.

Ókostir

Auðvitað eru líka nokkrir ókostir við gagnkvæma sparisjóði. Þau innihalda:

1. Stundum of íhaldssamt: Þó að vera íhaldssamur megin hjálpi vissulega fjármálastöðugleika gagnkvæmra sparisjóða, getur það skaðað fjárfestingarafkomu sparifjáreigenda. Nánar tiltekið eru bætur stjórnenda almennt bundnar við fjárhagslega heilsu hins gagnkvæma sparisjóðs, sem gefur stjórnendum hvata til að fjárfesta eins íhaldssamt og mögulegt er, jafnvel þó að það væri skynsamlegt í ríkisfjármálum að taka aðeins meiri áhættu.

2. Ekkert eftirlit félagsmanna: Gagnkvæmir sparisjóðir eru gagnkvæm félög, sem þýðir að þeir eru í eigu sparifjáreigenda en ekki undir stjórn þeirra. Þess í stað fer eftirlitið til trúnaðarráðs sem er oft óbreytt í mörg ár. Stjórnin stjórnar sjálf og svarar engum. Innstæðueigendur hafa ekki beint atkvæðisrétt. Eina áhrifamáttur þeirra er í rauninni að taka innlán sín annað.

3. Hætta á hlutabréfaviðskiptum: Það eru margir kostir við að fara með samfélagslegan, ofur-íhaldssaman gagnkvæman sparisjóð. Sem sagt, margir gagnkvæmir sparisjóðir eru stöðugt að breytast í banka í eigu hluthafa. Í því ferli eru þeir oft að gefa út hlutabréf með frumútboði (IPO). Þannig er vaxandi hætta á að sameiginlegur sparisjóður þinn verði keyptur af stærri fyrirtækjabanka eða jafnvel farið á markað.

TTT

Gagnkvæmir sparisjóðir á móti lánafélögum

Eins og gagnkvæmir sparisjóðir voru lánasamtök önnur form fjármálastofnana utan hefðbundins viðskiptabanka. Þó að lánasamtök og gagnkvæmir sparisjóðir bjóði almennt svipaða þjónustu (td að taka við innlánum, lána peningum og selja fjármálavörur eins og kredit- og debetkort og innstæðuskírteini eða geisladiska), þá er lykilmunur á uppbyggingu.

Þessi munur umlykur að miklu leyti hvernig þessar tvær tegundir stofnana afla tekna. Þó að gagnkvæmir sparisjóðir virki til að afla hagnaðar fyrir hluthafa aðildarfélaga sinna, starfa lánasamtök sem samtök sem ekki eru rekin í hagnaðarskyni, hönnuð til að þjóna félagsmönnum sínum, sem einnig eru í raun eigendur.

Meðlimir lánafélaga munu sameina peningana sína (þ.e. kaupa hlutabréf í samvinnufélaginu); Þessir sjóðir gera félagsmönnum kleift að útvega lán, innlánsreikninga og aðrar fjármálavörur og þjónustu hver til annars.

Flest lánafélög eru umtalsvert minni en smásölubankar. Þeir einbeita sér venjulega að því að þjóna ákveðnu svæði, iðnaði eða hópi. Til dæmis, Navy Federal Credit Union (NFCU) hefur 300 útibú, að mestu nálægt herstöðvum, og er stærsta lánasambandið miðað við eignastærð í Bandaríkjunum og er opið meðlimum hersins.

Frá og með 31. mars 2021 stóðu heildareignir í alríkisvátryggðum lánafélögum í 1,95 billjónum dala.

Sérstök atriði

Viðskiptabankar græða peninga með því að rukka vaxtatekjur af lánum sem þeir veita viðskiptavinum. Innlán viðskiptavina, svo sem tékka- og peningamarkaðsreikningar, veita bönkum fjármagn til að lána í fyrsta lagi. Vextir sem bankinn tekur fyrir það sem hann lánar hafa tilhneigingu til að vera hærri en það sem hann greiðir af innlánum.

Algengar spurningar um gagnkvæma sparisjóð

ollu gagnkvæmir sparisjóðir síðustu fjármálakreppu?

Fjármálakreppan 2008 stafaði af nokkrum þáttum, þar á meðal lágum útlánastaðlum, hækkun veðtryggðra verðbréfa og hömlulausar fasteignaspekúlasjónir. Mikilvægustu mistökin voru fjárfestingarbankar á Wall Street, ekki endilega gagnkvæmum sparisjóðum.

Almennt séð halda gagnkvæmir sparisjóðir sig við grunnbankaþjónustu hversdagslega sem samfélag þarfnast. Með öðrum orðum, gagnkvæmir sparisjóðir veita venjulega smásöluþjónustu, eftirlits- og sparnaðarvörur, húsnæðislán, bílalán og önnur lán fyrir bæði einstaklinga og lítil fyrirtæki.

Hver er munurinn á gagnkvæmum sparisjóði og opinberum banka?

Sameiginlegur sparisjóður er í eigu innstæðueigenda á meðan opinber banki er í eigu hluthafa.

Hver er munurinn á gagnkvæmum sparisjóði og gagnkvæmu eignarhaldsfélagi?

Sameiginlegur sparisjóður er í eigu sparifjáreigenda. Samhliða eignarhaldsfélag verður til þegar gagnkvæmt félag (eins og gagnkvæmur sparisjóður eða gagnkvæmt tryggingafélag) breytist í móðurfélag. Fyrir eigendur upprunalega gagnkvæma félagsins þýðir það venjulega að skiptast á gagnkvæmum réttindum fyrir hlutabréfaeign.

Hápunktar

• Ef þú opnar reikning hjá gagnkvæmum sparisjóði telst þú vera „eigandi“ í bankanum þar sem gagnkvæmir sparisjóðir eiga ekki utanaðkomandi hluthafa eins og hefðbundnir bankar.

• Innstæður gagnkvæmra sparisjóða (MSBs) eru tryggðar af Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC).

• Það eru nokkrir kostir gagnkvæmra sparisjóða, ma vingjarnleg þjónusta við viðskiptavini, langtímaviðmót, fjármálastöðugleika, öryggi sparifjáreigenda, aukið aðgengi og sú staðreynd að hagnaður (í einhverri eða annarri mynd) er endurfjárfestur í samfélaginu.

• Gagnkvæmir sparisjóðir gera viðskiptavinum kleift að halda reikningum með lága innstæðu á sama tíma og þeir fá vexti.

• Fyrstu velgjörðarmennirnir í Fíladelfíu sem stofnuðu fyrstu gagnkvæmu sparisjóðina stofnuðu einnig fyrstu sjúkrahúsin, munaðarleysingjaheimilin og skjólin á austurströnd Bandaríkjanna.

• Gagnkvæmir sparisjóðir hafa einnig nokkra ókosti, þar á meðal að vera of íhaldssamir stundum, hafa enga yfirráðarétt félagsmanna og eiga möguleika á að vera keyptir eða fara á markað.

• Hófst árið 1816, fyrstu gagnkvæmu sparisjóðirnir (MSB) voru Philadelphia Saving Society og Boston's Provident Institution for Saving.

• Þó að gagnkvæmir sparisjóðir virki til að skapa hagnað fyrir hluthafa aðildarfélaga sinna, starfa lánasamtök sem félagasamtök sem ekki eru rekin í hagnaðarskyni, hönnuð til að þjóna félagsmönnum sínum, sem einnig eru í raun eigendur.