Banco de Poupança Mútua (MSB)

O que é um Banco de Poupança Mútua (MSB)?

Um banco de poupança mútua é um tipo de instituição de poupança originalmente projetada para atender indivíduos de baixa renda. Historicamente, esses indivíduos são investidos em ativos de longo prazo com taxa fixa, como hipotecas.

A maioria dos MSBs tinha localizações primárias nas regiões do Meio-Atlântico e Nordeste industrial dos Estados Unidos. Em 1910, havia 637 dessas instituições.

Entendendo um Banco de Poupança Mútua (MSB)

Os bancos de poupança mútua foram amplamente bem-sucedidos até a década de 1970. Especificamente, os regulamentos introduzidos durante a década de 1980.

Embora uma hipoteca seja geralmente um contrato entre um mutuário e um credor, as hipotecas podem ser agrupadas e ficar disponíveis para investimento por terceiros.

Caixas de poupança mútua são fretadas por governos locais ou regionais e não oferecem capital social, mas o banco é de propriedade de seus membros, e quaisquer lucros são compartilhados entre seus membros.

História dos Bancos de Poupança Mútua (MSBs)

Iniciados em 1816, os primeiros bancos de poupança mútua (MSBs) foram a Philadelphia Saving Society e a Provident Institution for Saving de Boston. A intenção dos MSBs era fornecer crédito a pessoas que estavam sendo amplamente visíveis pelo sistema bancário estabelecido na época.

O termo "mutualidade" na verdade vem de 1800, uma época em que alguns indivíduos ricos faziam questão de equilibrar o campo de jogo para os cidadãos à medida que o país mudava rapidamente. Os primeiros indivíduos filantrópicos na Filadélfia que estabeleceram os primeiros bancos de poupança mútua também iniciaram os primeiros hospitais, orfanatos e abrigos na costa leste dos EUA.

De fato, a principal intenção dos primeiros bancos de poupança mútua não era obter lucro para seus fundadores. O objetivo, em vez disso, era criar uma entidade onde os lucros fluiriam diretamente para seus depositantes. Além disso, os juros não pagos aos depositantes eram retidos como "lucros retidos".

Os lucros retidos serviam a um benefício principal: durante períodos de estresse financeiro, o principal dos depositantes poderia ser devolvido sob demanda.

Muitos desses princípios estabelecidos permanecem até hoje.

Os MSBs foram geralmente muito bem sucedidos até a década de 1970. Durante a década de 1980, os regulamentos que governavam em que os MSBs poderiam investir, juntamente com a taxa de juros que poderiam pagar aos clientes, combinados com o aumento das taxas de juros,. causaram perdas maciças aos MSBs. seguidos, muitos MSBs falharam na década de 1980; outros se fundiram, tornaram -se bancos comerciais ou convertidos em ações.

As MSBs tradicionalmente investiam em hipotecas. Indivíduos e empresas usarão hipotecas para fazer grandes compras de imóveis sem pagar o valor total do adiantamento. Hipotecas de taxa fixa (também chamadas de hipoteca “tradicional” ) existem hipotecas de taxa ajustável (ARM).

Os bancos de poupança mútua são geralmente organizados sob o que é chamado de "sistema fiduciário". É esta particularidade que os separa dos bancos cooperativos. Com os bancos cooperativos, os clientes são os proprietários. Mas com as caixas de poupança mútua, sua relação com os depositantes é a de devedor e credor, exigindo a necessidade de um "trustee" para governar as operações do banco sem lucrar.

Na sociedade moderna, os bancos de poupança mútua se ajustaram muito bem à concorrência acirrada. Especificamente, eles ofereceram aos clientes uma gama mais ampla de produtos e serviços por meio de instituições financeiras afiliadas. Por exemplo, um grande número de caixas de poupança mútua agora oferece serviços financeiros, como renda fixa e investimentos de capital, seguros, planejamento financeiro, planejamento imobiliário e serviços fiduciários, além de serviços bancários diários.

O setor bancário passou por mudanças tremendas e rápidas ao longo do século passado. Os bancos de poupança mútua continuam a oferecer serviços bancários comunitários estáveis e confiáveis.

Dito isto, a influência da tecnologia continua a causar dores de cabeça para os bancos de poupança mútua. Cada vez mais, o setor bancário tornou-se mais tecnologicamente baseado. Para se manterem relevantes, os bancos de poupança mútua precisavam investir pesadamente em coisas como infraestrutura bancária de TI, segurança cibernética e desenvolvimento de aplicativos online.

Devido à redução das margens e à falta de escala (em relação aos grandes bancos multinacionais de propriedade de acionistas), é difícil para os bancos de poupança mútua investir pesadamente em tecnologia financeira. Em vez disso, os bancos de poupança mútua precisam cada vez mais se fundir para obter acesso ou financiar a infraestrutura de tecnologia.

Vantagens e Desvantagens dos Bancos de Poupança Mútua (MSBs)

Existem várias vantagens e desvantagens de ir com bancos de poupança mútua. Vamos primeiro dar uma olhada nas vantagens.

Vantagens

1. Estabilidade financeira: De um modo geral, os bancos mútuos são mais bem capitalizados e operam de forma mais conservadora do que o banco público médio. Na verdade, os bancos de poupança mútua estavam entre os poucos bancos que sobreviveram à Grande Depressão por causa de sua recusa em assumir riscos demais.

2. Atendimento ao cliente: Como ser um depositante também significa que você é proprietário, é natural que os bancos de poupança mútua tenham uma abordagem mais "ansiosa por agradar" quando se trata de atendimento ao cliente. Não tem jeito: o sucesso do banco depende da satisfação e do sucesso de seus credores.

3. Segurança do depositante: Os bancos de poupança mútua são normalmente fretados por órgãos estaduais ou federais. Por exemplo, os bancos de poupança mútua são segurados pela Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC). E, como mencionado anteriormente, os bancos de poupança mútua geralmente são mais cuidadosos com seus investimentos para proteger os interesses de investimento dos depositantes. Por causa disso, os bancos de poupança mútua são capazes de resistir a conflitos financeiros muito melhor do que os bancos tradicionais.

4. Perspectiva de longo prazo: Os bancos de poupança mútua não são de propriedade dos acionistas, que normalmente exigem que os lucros cresçam a cada ano. Assim, por natureza, os bancos de poupança mútua são capazes de adotar uma abordagem de longo prazo para os negócios. Em vez de tentar cumprir estimativas estritas de ganhos, os bancos de poupança mútua são capazes de construir relacionamentos mais duradouros e frutíferos com a comunidade e fornecer soluções mais flexíveis.

5. Os lucros ficam dentro da comunidade: Os lucros dos juros dos empréstimos geralmente são devolvidos à comunidade de uma forma ou de outra. Uma maneira é que os depositantes recebem taxas mais baixas nos empréstimos e taxas mais altas nos depósitos. E outra forma é simplesmente por meio de doações para escolas comunitárias, causas beneficentes e eventos locais.

6. Acessibilidade: os membros geralmente podem entrar em um banco de poupança mútua a qualquer momento e obter aconselhamento financeiro de especialistas financeiros.

Desvantagens

Claro, também existem algumas desvantagens dos bancos de poupança mútua. Eles incluem:

1. Às vezes conservador demais: Embora o lado conservador certamente ajude a estabilidade financeira dos bancos de poupança mútua, pode prejudicar o desempenho do investimento dos fundos depositantes. Especificamente, a remuneração dos gerentes geralmente está ligada à saúde financeira do banco de poupança mútua, dando aos gerentes um incentivo para investir da forma mais conservadora possível, mesmo quando assumir um pouco mais de risco faria sentido fiscalmente.

2. Sem controle de membros: Os bancos de poupança mútua são associações mútuas, o que significa que são de propriedade dos depositantes, mas não são controlados. Em vez disso, o controle vai para um conselho de administração que muitas vezes permanece o mesmo por anos. O conselho se autogoverna e não responde a ninguém. Os depositantes não têm poder de voto direto. Seu único mecanismo de influência é basicamente levar seus depósitos para outro lugar.

3. Risco de conversão de ações: Há muitas vantagens em optar por um banco de poupança mútua ultraconservador baseado na comunidade. Dito isso, muitos bancos de poupança mútua estão se convertendo constantemente em bancos de propriedade de acionistas. No processo, eles geralmente emitem ações por meio de uma oferta pública inicial (IPO). Assim, há um risco crescente de que seu banco de poupança mútua possa ser adquirido por um banco corporativo maior ou até mesmo se tornar público.

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Caixas de Poupança Mútua vs. Cooperativas de crédito

Como os bancos de poupança mútua, as cooperativas de crédito eram outra forma de instituição financeira fora de um banco comercial tradicional. Embora as cooperativas de crédito e os bancos de poupança mútua ofereçam serviços geralmente semelhantes (por exemplo, aceitar depósitos, emprestar dinheiro e vender produtos financeiros, como cartões de crédito e débito e certificados de depósito ou CDs), existem diferenças estruturais importantes.

Essas diferenças envolvem em grande parte como os dois tipos de instituições geram renda. Enquanto os bancos de poupança mútua funcionam para gerar lucros para seus acionistas membros, as cooperativas de crédito operam como organizações sem fins lucrativos, projetadas para atender seus membros, que também são proprietários de fato.

Os membros das cooperativas de crédito juntarão seu dinheiro (ou seja, comprarão ações da cooperativa); esses fundos permitem que os membros forneçam empréstimos, contas de depósito à vista e outros produtos e serviços financeiros uns aos outros.

A maioria das cooperativas de crédito são significativamente menores do que os bancos de varejo. Eles geralmente se concentram em atender a uma determinada região, indústria ou grupo. Por exemplo, a Navy Federal Credit Union (NFCU) tem 300 filiais, em grande parte perto de bases militares, e é a maior cooperativa de crédito por tamanho de ativos nos EUA e está aberta a membros das forças armadas.

Em 31 de março de 2021, o total de ativos em cooperativas de crédito com seguro federal era de US$ 1,95 trilhão.

Considerações Especiais

Os bancos comerciais ganham dinheiro cobrando juros sobre empréstimos que concedem aos clientes. Os depósitos de clientes, como contas correntes e do mercado monetário, fornecem aos bancos o capital para fazer empréstimos em primeiro lugar. A taxa de juros que o banco cobra pelo que empresta tende a ser maior do que paga nos depósitos.

Perguntas frequentes sobre o Banco de Poupança Mútua

Os bancos de poupança mútua causaram a última crise financeira?

A crise financeira de 2008 foi causada por vários fatores, incluindo baixos padrões de empréstimos, o aumento dos títulos lastreados em hipotecas e a especulação imobiliária desenfreada. As falhas mais significativas foram as dos bancos de investimento de Wall Street, não necessariamente os bancos de poupança mútua.

De um modo geral, os bancos de poupança mútua mantêm os serviços bancários básicos diários exigidos por uma comunidade. Em outras palavras, os bancos de poupança mútua normalmente fornecem serviços de varejo, produtos de verificação e poupança, empréstimos para habitação, empréstimos para automóveis e outros empréstimos para indivíduos e pequenas empresas.

Qual é a diferença entre um banco de poupança mútua e um banco público?

Um banco de poupança mútua é de propriedade de seus depositantes, enquanto um banco público é de propriedade de acionistas.

Qual é a diferença entre um banco de poupança mútua e uma holding mútua?

Um banco de poupança mútua é de propriedade de seus depositantes. Enquanto isso, uma holding mútua é criada quando uma empresa mútua (como um banco de poupança mútua ou companhia de seguros mútuos) se converte em uma empresa-mãe. Para os proprietários da empresa mútua original, normalmente significa trocar direitos mútuos por propriedade de ações.

##Destaques

• Se você abrir uma conta em uma caixa de poupança mútua, você é considerado um “proprietário” no banco, pois as caixas de poupança mútua não têm acionistas externos como os bancos tradicionais.

• Os depósitos dos bancos de poupança mútua (MSBs) são segurados pelo Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC).

• Existem várias vantagens dos bancos de poupança mútua, incluindo atendimento amigável ao cliente, uma abordagem de longo prazo, estabilidade financeira, segurança do depositante, maior acessibilidade e o fato de que os lucros (de uma forma ou de outra) são reinvestidos na comunidade.

• Caixas de poupança mútua permitem que os clientes mantenham contas com saldos baixos enquanto ganham juros.

• Os primeiros indivíduos filantrópicos na Filadélfia que estabeleceram os primeiros bancos de poupança mútua também iniciaram os primeiros hospitais, orfanatos e abrigos na costa leste dos EUA.

• Os bancos de poupança mútua também têm várias desvantagens, incluindo ser muito conservador às vezes, não ter controle de membros e ter a possibilidade de serem adquiridos ou abrir o capital.

• Iniciados em 1816, os primeiros bancos de poupança mútua (MSBs) foram a Philadelphia Saving Society e a Provident Institution for Saving de Boston.

• Enquanto os bancos de poupança mútua funcionam para gerar lucros para seus acionistas membros, as cooperativas de crédito operam como organizações sem fins lucrativos, projetadas para atender seus membros, que também são proprietários de fato.