Gjaldþolskröfur (SCR)

Hvað er gjaldþolskröfur (SCR)?

Gjaldþolskrafa (SCR) er heildarfjárhæð sjóða sem vátrygginga- og endurtryggingafélög í Evrópusambandinu (ESB) þurfa að eiga. SCR er formúlubundin tala sem er kvarðuð til að tryggja að allar mælanlegar áhættur séu teknar til greina, þar með talið skaðatryggingar ; líftrygging; heilsutrygging; og markaðs-, útlána-, rekstrar- og mótaðilaáhættu. Gjaldþolskrafan nær yfir núverandi viðskipti sem og ný viðskipti sem væntanleg eru á 12 mánuðum. Það verður að endurreikna að minnsta kosti einu sinni á ári.

Hvernig gjaldþolskröfur virka

Kröfur um gjaldþol eru hluti af Solvency II tilskipuninni sem ESB gaf út árið 2009, sem er ein af á annan tug gildandi tilskipana ESB. Tilskipunin miðar að því að samræma lög og reglur ESB-ríkjanna 28 að því er varðar vátryggingaiðnaðinn. Ef eftirlitsyfirvöld ákveða að krafan endurspegli ekki nægilega áhættu sem tengist tiltekinni tegund vátrygginga geta þau breytt eiginfjárkröfunni upp á við.

SCR er sett á það stig sem tryggir að vátryggjendur og endurtryggjendur geti staðið við skuldbindingar sínar við vátryggingartaka og bótaþega á næstu 12 mánuðum með 99,5% líkum, sem takmarkar möguleikann á að lenda í fjárhagslegri glötun við sjaldnar en einu sinni í 200 tilvikum. Formúlan tekur einingaaðferð, sem þýðir að einstaklingsáhætta fyrir hvern áhættuflokk er metin og síðan tekin saman.

Þrjár stoðir Solvency II tilskipunarinnar

Solvency II tilskipun ESB tilgreinir þrjár stoðir eða þrep fyrir eiginfjárkröfur. Stoð I nær yfir magnkröfur; það er fjárhæð fjármagns sem vátryggjandi ætti að eiga. II. stoð setur kröfur um stjórnun, skilvirkt eftirlit og áhættustýringu vátryggjenda. III. stoð lýsir upplýsingaskyldu og gagnsæiskröfum.

Krefjandi eðli Solvency II hefur vakið gagnrýni. Samkvæmt gagnaþjónustuveitunni RIMES leggur nýja löggjöfin flóknar og verulegar byrðar á regluvörslu á margar evrópskar fjármálastofnanir. Til dæmis tilkynntu 75% fyrirtækja árið 2011 að þau væru ekki í aðstöðu til að uppfylla skýrsluskilakröfur III.

Lágmarksfjárþörf

Til viðbótar við SCR eiginfjárkröfu þarf einnig að reikna út lágmarks eiginfjárkröfu (MCR). Þessi tala táknar þröskuldinn þar sem innlend eftirlitsstofnun myndi grípa inn í. MCR er ætlað að ná 85% líkum á fullnægingu á einu ári.

Í eftirlitsskyni ætti að líta á SCR og MCR tölurnar sem „mjúk“ og „harð“ gólf, í sömu röð. Það er, þrepaskipt íhlutunarferli gildir þegar eiginfjáreign (endur)tryggingafélagsins fer niður fyrir SCR, með inngripi verður sífellt meiri eftir því sem fjármagnseignin nálgast MCR. Solvency II tilskipunin veitir svæðisbundnum eftirlitsaðilum nokkra möguleika til að bregðast við brotum í MCR, þar á meðal algjörlega afturköllun heimildar til að selja nýjar stefnur og þvinguð lokun fyrirtækisins.

##Hápunktar

• Gjaldþolskröfur (SCR) eru eiginfjárkröfur samkvæmt ESB fyrir evrópsk vátrygginga- og endurtryggingafélög.

• Það eru þrjár stoðir í skýrsluskilakröfum fyrir SCR sem kveðið er á um í Solvency II tilskipuninni.

• SCR, sem og lágmarks eiginfjárkrafa (MCR), byggjast á bókhaldsformúlu sem þarf að endurreikna á hverju ári.