Tasso di generazione di capitale interno (ICGR)
Qual è il tasso di generazione di capitale interno (ICGR)?
Il tasso di generazione di capitale interno (ICGR) è un tasso matematico quantificabile che rappresenta la velocità con cui una banca è in grado di generare. Il tasso di generazione di capitale interno è calcolato dividendo gli utili portati a nuovo della banca per il saldo medio del patrimonio netto combinato di tutti gli azionisti per un determinato periodo contabile. Gli utili portati a nuovo della banca si trovano sottraendo i dividendi pagati dall'utile netto utilizzando il conto economico, mentre il valore del patrimonio netto è riportato nello stato patrimoniale.
Un ICGR più elevato aumenta la redditività di una banca e indica che ha capitale aggiuntivo disponibile per concedere nuovi prestiti.
La formula per il tasso di generazione di capitale interno (ICGR) è
Cosa ti dice il tasso di generazione di capitale interno (ICGR)?
Più alto è il tasso di generazione interna di capitale, più una banca è in grado di produrre capitale per concedere prestiti a mutuatari che successivamente generano nuovi interessi attivi per la banca. Il tasso di generazione del capitale interno migliora con la redditività complessiva di una banca ed è anche influenzato dal prezzo delle sue azioni poiché il prezzo delle azioni è correlato al valore del patrimonio netto medio.
Un modo alternativo per calcolare il tasso di generazione di capitale interno consiste nel prendere il rapporto di plow back e moltiplicarlo per il ritorno sul capitale proprio (ROE). Il rapporto di riduzione è ciò che rimane dopo che i dividendi sono stati pagati dagli utili non distribuiti.
Un altro modo di pensare all'ICGR è che dice a una banca che basandosi solo sul capitale generato internamente, può espandere il proprio patrimonio di un certo importo mantenendo il proprio coefficiente di capitale. In questo caso, il calcolo può essere modificato in:
Esempio di utilizzo del tasso di generazione di capitale interno (ICGR)
A titolo di esempio ipotetico, se il plowback ratio per una società è determinato a 0,80 e il suo ritorno sul capitale proprio è del 17%, il tasso di generazione di capitale interno è del 13,6%. Pertanto, la società ha aumentato il proprio capitale proprio interno del 13,6%:
In alternativa, possiamo iniziare con un utile non distribuito per una società di $ 650.000 e scoprire dal bilancio che il patrimonio netto medio per il periodo è stato valutato a $ 4,78 milioni. Il tasso di generazione di capitale interno sarebbe quindi di $ 650.000 / $ 4.780.000 = 0,136, o 13,6%. In entrambi i casi, i due metodi di calcolo dell'ICGR dell'impresa producono lo stesso risultato.
