Eccedenza dell'assicurato

Che cos'è un'eccedenza dell'assicurato?

Un'eccedenza dell'assicurato è il patrimonio di una compagnia di assicurazioni di proprietà dell'assicurato (chiamata anche compagnia di assicurazione reciproca) meno le sue passività. L'eccedenza dell'assicurato è un indicatore della salute finanziaria di una compagnia di assicurazioni. Fornisce a una compagnia di assicurazioni un'altra fonte di fondi, oltre alle sue riserve e alla riassicurazione, nel caso in cui la compagnia debba pagare un importo dei sinistri superiore al previsto. Quando una compagnia di assicurazioni è di proprietà pubblica, le sue attività meno le sue passività sono chiamate patrimonio netto piuttosto che avanzo dell'assicurato.

Capire il surplus dell'assicurato

Il surplus dell'assicurato è una metrica che le società di rating assicurativo utilizzano quando sviluppano le valutazioni di lettere semplici che vanno da A++ a F. I consumatori possono rivolgersi a queste valutazioni per chiedere aiuto nella scelta di una compagnia assicurativa perché indicano la forza finanziaria di un assicuratore. È importante che i consumatori scelgano un assicuratore che possa permettersi di pagare i sinistri dei suoi assicurati in circostanze diverse, anche se un disastro diffuso come una forte tempesta significa che migliaia di assicurati stanno presentando contemporaneamente sinistri.

Il surplus dell'assicurato è anche una componente di vari altri calcoli che le società di rating utilizzano per valutare la solidità finanziaria delle compagnie assicurative. Questi calcoli includono rapporti come lo sviluppo delle riserve rispetto alle eccedenze degli assicurati , le perdite per le eccedenze degli assicurati, le passività nette per le eccedenze degli assicurati e i premi netti scritti per le eccedenze degli assicurati,. tra gli altri. I calcoli che coinvolgono l'eccedenza degli assicurati vengono utilizzati anche dalle autorità di regolamentazione delle assicurazioni statali per determinare quali assicuratori potrebbero aver bisogno della loro attenzione a causa della debolezza finanziaria o dell'eccessiva dipendenza dalla riassicurazione. Per le compagnie di assicurazione quotate in borsa, gli stessi calcoli possono essere eseguiti sostituendo il patrimonio netto con l'eccedenza dell'assicurato.

L'interpretazione dei risultati di questi calcoli richiede conoscenze specialistiche, non solo buon senso. Ad esempio, gli esaminatori delle compagnie assicurative considereranno la variazione dell'eccedenza dell'assicurato di anno in anno come una componente per valutare se l'assicuratore sta diventando finanziariamente più forte, più debole o rimane più o meno lo stesso. Sebbene possa sembrare che un aumento significativo dell'eccedenza degli assicurati da un anno all'altro sia sempre un buon segno, a volte potrebbe indicare che l'assicuratore è sull'orlo dell'insolvenza.

Il surplus dell'assicurato crea competitività

Quando il settore assicurativo è pieno di eccedenze degli assicurati, il mercato assicurativo diventa più competitivo. Alimentati da premi più bassi, sottoscrizioni rilassate e copertura ampliata in tutto il settore, i vettori iniziano a competere di più. Questo è chiamato mercato morbido. Storicamente, i mercati deboli sono temporanei. I prezzi dei premi più bassi riducono i profitti di sottoscrizione e il rendimento del settore sul patrimonio netto medio inizia a deteriorarsi. L'industria attira anche meno capitali. Quando le passività iniziano a sgretolarsi a causa dell'eccedenza degli assicurati, le compagnie assicurative sono costrette ad aumentare i prezzi dei premi, le sottoscrizioni si restringono e la copertura è limitata. Quindi, il mercato morbido diventa un mercato duro.

Mette in risalto

• Le autorità di regolamentazione delle assicurazioni statali utilizzano l'eccedenza per determinare quali assicuratori potrebbero essere deboli o eccessivamente dipendenti dalla riassicurazione.

• Un'eccedenza dell'assicurato è il patrimonio di una compagnia di assicurazioni di proprietà dell'assicurato meno le sue passività.

• L'eccedenza dell'assicurato riflette la salute finanziaria di una compagnia di assicurazioni e fornisce una fonte di fondi.