Serie 6

Cos'è la serie 6?

La serie 6 è una licenza di titoli che autorizza il titolare a registrarsi come rappresentante di una società e vendere determinati tipi di fondi comuni di investimento, rendite variabili e assicurazioni. I titolari della licenza Serie 6 non sono autorizzati a vendere titoli societari o municipali, programmi di partecipazione diretta e opzioni. Con la serie 6, un individuo può acquistare o vendere determinati tipi di fondi comuni di investimento, assicurazioni sulla vita variabile, titoli di fondi municipali, rendite variabili e fondi comuni di investimento.

Capire la serie 6

La serie 6 è una licenza ricercata dai professionisti del settore dei servizi finanziari. I lavori che utilizzano la licenza Serie 6 includono consulenti finanziari, specialisti di piani pensionistici, consulenti di investimento e banchieri privati. Per ottenere la licenza Series 6, i candidati devono superare l'esame Investment Company/Variable Contracts Products Limited Representative (Serie 6). L'esame Securities Industry Essentials (SIE) è un requisito fondamentale per l'esame Series 6. Il SIE non richiede una solida sponsorizzazione.

La Financial Industry Regulatory Authority (FINRA) gestisce l'esame della serie 6. Copre argomenti come fondi comuni di investimento, rendite variabili, titoli, normative fiscali, piani pensionistici e prodotti assicurativi. Un voto positivo si ottiene rispondendo correttamente ad almeno 35 domande su 50 entro 90 minuti. Cinque domande aggiuntive sono senza punteggio per un totale di 55 domande. Il test costa $ 40 ed è gestito tramite computer senza materiale di riferimento consentito.

I candidati tradizionalmente hanno sostenuto gli esami della serie 6 di persona presso i centri di test Prometric. Tuttavia, FINRA ha iniziato a offrire test online, incluso l'esame della serie 6, online nel 2020. Prometric ha anche amministrato i test online. Tuttavia, i candidati oi loro datori di lavoro hanno dovuto installare software specializzato sui loro computer e fornire telecamere. Si noti, tuttavia, che una Serie 6 scade due anni dopo l'impiego, a meno che non si tratti di un dispiegamento militare in circostanze speciali.

Vantaggi e svantaggi della serie 6

L'esame della serie 6 viene spesso paragonato all'esame della serie 7. La Serie 6 costa sostanzialmente meno denaro e ha un test più breve che copre meno materiale. Tuttavia, una licenza di serie 6 è tutto ciò di cui hanno bisogno alcuni consulenti finanziari, consulenti per gli investimenti e pianificatori di pensioni. Tali consulenti potrebbero aver bisogno di una licenza di serie 6 solo se vendono solo assicurazioni, rendite e determinati tipi di fondi comuni di investimento, non singole azioni.

Il più grande svantaggio di una serie 6 è che i detentori non sono autorizzati a vendere fondi negoziati in borsa (ETF) o azioni e obbligazioni, poiché sono considerati titoli societari. Questo è uno svantaggio significativo perché gli ETF generalmente offrono commissioni più basse e stanno sostituendo sempre più i fondi comuni di investimento come veicoli di investimento preferiti dagli investitori al dettaglio. I consulenti e i pianificatori pensionistici che desiderano vendere ETF devono ottenere una licenza di serie 7,. che richiede un esame più lungo e completo che costa di più.

Requisiti per la serie 6

I candidati devono essere sponsorizzati da un membro della FINRA o da un'organizzazione di autoregolamentazione (SRO) per sostenere l'esame. Non ci sono prerequisiti per l'esame, ma l'esame Securities Industry Essentials (SIE) è un requisito fondamentale per la serie 6. Prima di ottobre 2018, l'esame prevedeva 100 domande e non aveva il requisito SIE.

Dopo aver ricevuto un voto positivo, i candidati devono quindi registrarsi presso la FINRA tramite la loro società di sponsorizzazione per negoziare titoli autorizzati. I titolari della Serie 6 sono considerati rappresentanti limitati della loro società di sponsorizzazione. In qualità di rappresentante limitato, possono vendere determinati tipi di fondi comuni di investimento, rendite variabili e assicurazioni sulla vita variabili.

Esame della serie 6

Come delineato dalla FINRA, l'esame della Serie 6 copre quattro sezioni specifiche .

• "Cerca affari per il broker-dealer da clienti e potenziali clienti", ovvero 12 domande, che coprono il 24% dell'esame.

• "Apre conti dopo aver ottenuto e valutato il profilo finanziario e gli obiettivi di investimento dei clienti" è composto da otto domande, che coprono il 16% dell'esame.

• "Fornisce ai clienti informazioni sugli investimenti, fornisce raccomandazioni adeguate, trasferisce beni e mantiene registri appropriati" è metà dell'esame con 25 domande, che copre il 50% dell'esame.

• "Ottiene e verifica le istruzioni di acquisto e vendita dei clienti; Elabora, completa e conferma le transazioni" è composto da cinque domande, che coprono il 10% dell'esame.

Formazione continua

I licenziatari devono soddisfare i requisiti di formazione continua e ricevere la sponsorizzazione da una società registrata FINRA per mantenere le loro licenze di serie 6 .

Il programma di formazione continua della FINRA comprende due elementi: un elemento normativo e un elemento fermo. Dal punto di vista normativo, la FINRA richiede ai licenziatari di completare una sessione di formazione su computer entro 120 giorni dal secondo anniversario della registrazione. La FINRA richiede inoltre una sessione di formazione su computer ogni tre anni. L'elemento fermo richiede che i broker-dealer stabiliscano e mantengano un programma di formazione continua.

Mette in risalto

• Gli esami della serie 6 venivano tradizionalmente sostenuti di persona presso i centri di test, ma la FINRA ha iniziato a offrirli online nel 2020.

• I candidati devono essere sponsorizzati da un membro della FINRA o da un'organizzazione di autoregolamentazione (SRO) per sostenere l'esame.

• La serie 6 è una licenza di titoli che autorizza il titolare a registrarsi come rappresentante di una società e vendere determinati tipi di fondi comuni di investimento, rendite variabili e assicurazioni.

• I candidati devono superare l'esame di serie 6 per ottenere una licenza di serie 6 e l'esame Securities Industry Essentials (SIE) è un requisito fondamentale per l'esame di serie 6.

• Il più grande svantaggio di una licenza di serie 6 è che i titolari non sono autorizzati a vendere fondi negoziati in borsa (ETF).