担保化

##担保とは何ですか？

担保化とは、貴重な資産を担保としてローンを確保することです。借り手がローンの不履行に陥った場合、貸し手は損失を相殺するために資産を差し押さえて売却することができます。

貸し手にとって、資産の担保化は、デフォルトリスクに対する一定レベルの安心感を提供します。信用履歴の乏しい借り手にとって、それは彼らがローンを得るのを助けることができます。担保付きローンは有担保ローンと見なされるため、通常、無担保ローンよりも大幅に低い金利になります。

##担保化を理解する

住宅ローンと自動車ローンは、担保化の2つの一般的な例です。借り手が支払いを怠った場合、家または車は貸し手によって押収される可能性があります。

担保化はビジネスローンでも一般的です。事業主は、事業を拡大または改善するためのローンの担保として、設備、資産、株式、または債券を提示することができます。

担保付きローンの場合、元本（元の借入金額）は通常、資産の評価された担保価値に基づいています。ほとんどの安全な貸し手は、担保の価値の約70％から90％を貸し出します。

貸し手にとって、担保付きローンは無担保ローンよりも本質的に安全であるため、一般的に金利は低くなります。無担保または無担保のローンには、クレジットカードや個人ローンが含まれます。これらは一般的にはるかに高い金利です。

###担保付ローンと無担保ローンの金利

たとえば、2022年5月現在、担保付きローンと無担保ローンのサンプル金利は次のとおりです。

-**担保付き：**信用度の高い申請者は、平均金利4.68％で自動車ローンを取得することができます。

-**担保付き：**平均金利5.54％で30年の固定金利住宅ローンを取得できます。

-**無担保または有担保：**個人ローンの金利は、担保付きまたは無担保のいずれかで、3％から36％までの範囲でした。

###担保付きビジネスローン

固定収入証券として投資家に発行される債券を確保するための担保として設備や資産を使用できます。固定収入は投資家に固定利息の支払いと満期時の元本の返還を提供するので、債券は会社（借り手）と投資家（貸し手）の間の一種の担保付きローン（企業債務）です。

マージンでの購入は、アクティブな投資家が使用する一種の担保付き貸付です。担保は、投資家の口座の資産で構成されています。

債券の募集では、設備と資産は債券の返済の担保として差し入れられます。会社の債務不履行が発生した場合、取引の引受人は担保を差し押さえ、売却し、その収益を投資家に返済するために使用することができます。

債券保有者（貸し手）に提供されるセキュリティのレベルの向上は、通常、債券に提供される金利を下げるのに役立ち、発行者（借り手）の資金調達コストも削減します。

###担保付き投資：マージンでの購入

投資業界では、担保として証券を使用するのが一般的です。たとえば、マージンで購入することは、借りたお金で（部分的に）購入することを意味し、ローンの担保として投資家のアカウントの他の証券を使用することに基づいています。投資家が担保として使用するのに十分な資産を口座に持っている場合、証券会社はその投資家が借りたお金で証券を購入することを許可します。

投資が成功した場合、ローンは利益から返済されます。投資がお金を失った場合、ブローカーはマージンコールを発行します（つまり、投資家に追加のお金または証券を預けるか、アカウントを最小値にするために資産の一部を売却するように要求します）。

通常、マージンコールは、借入総額のパーセンテージに対するものです。投資家が1,000ドルを借りる場合、証券会社はローンの25％（250ドル）を担保として利用できるようにする必要があります。したがって、プラスのリターンを得るためには、マージンで購入した投資の価値を高めることが不可欠です。

##ハイライト

-担保化は、貸し手にローンの不履行に対するセキュリティを提供します。

-企業は通常、担保付きローンを使用して、拡張および改善プロジェクトに資金を提供します。

-貸し手のリスクを大幅に軽減するため、担保付きローンの金利は大幅に低くなります。

＃＃ よくある質問

###私の家の担保価値はどのように決定されますか？

担保付きローンでは、ほとんどの担保付き貸し手は、元本（貸し出す金額）を担保としての資産の評価額に基づいて決定し、その価値の約70％から90％を貸し出します。

###担保化の例は何ですか？

最も一般的な種類の担保は、住宅ローンと自動車ローンです。家または車は、借り手がローンを履行しなかった場合に貸し手が差し押さえることができる担保として使用されます。

###ボンドとは何ですか？

債券は、会社（借り手）と投資家（貸し手）の間の担保付きローン（企業債務）の一種です。債券の募集では、会社の設備と資産は、投資家への債券の返済の担保としてしばしば約束されます。

###マージンでの購入とは何ですか？

マージンで購入するということは、投資家が主に借入金で資産を購入することを意味します。たとえば、10％が減少し、90％が資金調達されます。マージン投資は、ローンが投資家の口座の他の証券によって担保されているため、担保付き貸付の一形態です。