ファイナンシャルシェナニガン

Financial Shenanigansとは何ですか？

財務上のシェナニガンは、企業またはエンティティの実際の財務実績または財務状態を誤って表現するように設計されたアクションです。財務上の不正行為は、会計規則の単なる緩い解釈を伴う比較的軽微な違反から、長年にわたって永続する完全な詐欺にまで及ぶ可能性があります。金融詐欺には、独立した不正行為の実行、不正なエンティティの作成、またはポンジースキームの構築も含まれる場合があります。

ほとんどすべての場合において、企業の業績が財政的不利益によるものであるという暴露は、その株価、将来の見通し、および潜在的な経営に悲惨な影響を及ぼします。シェナニガンの範囲によっては、影響には、株式の急落、破産、解散、株主訴訟、または関係者の投獄時間が含まれる場合があります。

##金融シェナニガンの説明

金融シェナニガンは、大きくいくつかの異なるタイプに分類できます。

1.攻撃的、創造的、または不正な方法で財務報告を操作するスキーム。

1.不正な設立に基づく、または不正な活動の前線として機能するエンティティ。

1.クレジットカードや口座番号などの財務情報を盗もうとする独立した詐欺師または詐欺グループ。

個人や団体が金融の悪党に関与する方法はたくさんあります。競合他社よりも優位に立つため、より良い資本率を得るため、または経営陣の業績を改善するために財務を操作することは、多くの場合、創造的な企業報告スキームの最大の動機です。これは歴史を通して行われ、多くの企業が見出しを作り、財務操作に対して罰則を科しています。最もよく知られているケースには、エンロン、ワールドコム、リーマンブラザーズ、バーニーマドフスキャンダルなどがあります。

関心のある構成員と投資家のために、これらの疑わしい活動への洞察を提供するためにいくつかの本が書かれています。人気のある本が含まれています：

-Financial Shenanigans：HowardSchilitによる財務レポートで会計上の仕掛けと不正を検出する方法

-** Financial Numbers Game：Detecting Creative Accounting Practices ** by Charles W.Mulford

-チャールズW.マルフォードによるクリエイティブキャッシュフローレポート

##詐欺師

詐欺師は、注意すべき最も基本的なことの1つです。彼らは個別にまたはグループで仕事をします。通常、詐欺師は自分の利益のために重要な情報を盗もうとします。ターゲットには、多くの場合、クレジットカードの詳細、社会保障番号、あらゆる種類の個人情報、投資口座番号とパスワード、銀行口座番号などが含まれます。

詐欺師は、電話、電子メール、または直接通信を通じて情報を求めるエンティティを装うことができます。「スキマー」と呼ばれる技術をATMやガソリンスタンドのカードリーダーなどの金融機関に接続して、金銭目的で不正に使用される可能性のある個人情報をスキミングすることもできます。これらの詐欺に注意し、個人情報を提供することに注意することは、これらの問題を軽減するための鍵となることがよくあります。

##不正なエンティティ

金銭的利益のために詐欺的な実体を作成することは、金銭的な悪党の別の形態である可能性があります。この分野では、ビジネスの専門家は起業家や投資の達人を装い、富裕層の投資家をターゲットにすることが多いビジネスを設立します。これらのビジネスはポンジースキームと呼ぶことができます。一般的に、彼らはほとんどの場合、偽造された投資プレゼンテーションを売り込むことによって投資家からお金を誘い出します。初期の投資家は、成功の幻想を作り出すために、その後の投資家からのお金で報われます。その後、詐欺師が自分のアカウントにマネーロンダリングを開始すると、収益は減少します。

バーニーマドフのバーナードL.マドフインベストメントセキュリティーズLLCスキームは、歴史上最大のポンジースキームです。マドフは17年間で投資家から約650億ドルを盗んだ。 2008-09年の金融危機は、会社の投資した経済的損失が法外になりすぎて全体的な計画を維持できなくなったため、スキャンダルを明らかにするのに役立ちました。

##財務諸表の操作

財務上の不正行為には、財務諸表の操作も含まれる可能性があります。これにより、何らかの形の金銭的利益を利用するために、攻撃的、創造的、および不正な行動をとるほぼ無制限の機会が提供されます。財務諸表の操作が最も顕著になる可能性がある2つの領域は、資産と負債のレポートです。

###アセット

会社の資産には、物的資産、売掛金と収益、現金同等物、および市場性のある有価証券が含まれます。これらの資産のいずれかを誇張すると、実際に存在するよりも強い財政状態を表すバランスシートが膨らむ可能性があります。資産を膨らませることは、信用を得るためのより高いレベルの担保を示す方法になり得ます。この領域内では、収益も誇張されている可能性があります。これにより、資産が膨らみ、損益計算書の粗利益と純利益が増加します。収益を時期尚早に認識し、関連会社への売上を記録し、未出荷のアイテムの売上を記録し、貸借対照表のアイテムを再分類して収益を生み出すことは、企業が収益を増やすために使用した創造的な会計方法の一部です。

他の条件が同じであるすべてのタイプの資産インフレは、企業の株式ポジションを改善し、株式パフォーマンス指標にプラスの影響を与える可能性があります。収益を他の条件と同じように膨らませることで、四半期の収益率での最終的な純利益と1株当たり純利益のレポートが向上します。一般に、実際よりも優れた業績指標は、多くの場合、株価の上昇、経営陣への報酬の増加、および現金、株式、ストックオプションのボーナスに結びつく可能性があります。

###負債

負債のカテゴリーでは、企業はまた、潜在的に過小評価される可能性のある多数の費用を抱えています。経費を過小評価すると、貸借対照表の負債が減り、損益計算書の経費も減ります。経費の削減は、資産の膨張と同様の効果をもたらす可能性があります。費用が控えめな企業は、株主資本の水準が高く、純利益が高く、1株当たりの純利益が高いと報告します。これらの効果の組み合わせにより、自己資本利益率の指標も改善される可能性があります。

経費を過小評価するための別のより高度なスキームは、主に子会社または合弁事業への少数派のアクティブな所有権投資の使用を通じて、特にオフバランスシートの報告に結び付けることができます。これらのタイプの投資は、子会社の損益の値を調整する持分法を使用しているため、企業は子会社や特別目的事業体で一部の費用をオフロードする傾向があります。

子会社、合弁事業、または特別目的事業体の20％〜50％の所有権を保有する企業に適用される少数派のアクティブ所有権会計規則は、財務上の不利益や財務報告の操作にいくつかの機会を生み出す可能性があります。

Sarbanes Oxley

米国では、2001年から2002年にかけて、エンロン、ワールドコム、タイコなどの企業でかなりの数の金融機関が発掘されました。エンロンとワールドコムの場合、上級管理職は有罪判決を受け、投資家や従業員に嘘をついたとして刑務所で過ごしました。この期間中の企業のシェナニガンの相次ぐことにより、 2002年7月にサーベンス・オクスリー法が可決され、米国のすべての公開会社の取締役会、経営陣、および公会計会社に新しく強化された基準が設定されました。この法律の目的の1つは、以前は報告操作に気付いていなかった監査人が、創造的な会計の問題をより簡単に特定できるようにすることでした。

##ハイライト

-財務上のシェナニガンには、不正な会計、不正なエンティティ、または財務情報を盗もうとする不正な行為が含まれる場合があります。

-Sarbanes-Oxleyは、財務報告と企業監査のガバナンス構造を改善するために2002年に制定されました。

-財務上の不利益は通常、企業または事業体の真の財務実績または財政状態の不実表示を伴います。