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북미증권관리자협회(NASAA)

북미증권관리자협회(NASAA)

๋ถ๋ฏธ ์ฆ๊ถŒ ๊ด€๋ฆฌ์ž ํ˜‘ํšŒ(NASAA)๋ž€ ๋ฌด์—‡์ž…๋‹ˆ๊นŒ?

NASAA(North American Securities Administrators Association)๋Š” ํˆฌ์ž์ž๋ฅผ ์‚ฌ๊ธฐ๋กœ๋ถ€ํ„ฐ ๋ณดํ˜ธํ•˜๋Š” ๊ฒƒ์„ ๋ชฉํ‘œ๋กœ ํ•˜๋Š” ์ฆ๊ถŒ ๊ทœ์ œ ๊ธฐ๊ด€์˜ ์กฐ์ง์ž…๋‹ˆ๋‹ค. 1919๋…„ ๋ฏธ๊ตญ ์บ”์ž์Šค ์ฃผ์—์„œ ์„ค๋ฆฝ๋œ ๋ถ๋ฏธ ์ „์—ญ์˜ 67๋ช…์˜ ์ฆ๊ถŒ ๊ด€๋ฆฌ์ž ํšŒ์›์€ ์—ฐ๋ฐฉ, ์ฃผ/๋„ ๋ฐ ์‚ฐ์—… ์ˆ˜์ค€์—์„œ ์ž‘๋™ํ•˜๋Š” ๋ณด์™„์ ์ธ ๊ทœ์ œ ์‹œ์Šคํ…œ์˜ ์ผํ™˜์œผ๋กœ ํˆฌ์ž ์กฐ์–ธ ๋˜๋Š” ์ฆ๊ถŒ์˜ ๊ณ ๊ฐ์„ ๋ณดํ˜ธํ•˜๊ธฐ ์œ„ํ•ด ๋…ธ๋ ฅํ•˜๊ณ  ์žˆ์Šต๋‹ˆ๋‹ค.

๋ถ๋ฏธ์ฆ๊ถŒ๊ด€๋ฆฌ์žํ˜‘ํšŒ(NASAA) ์ดํ•ดํ•˜๊ธฐ

๋Œ€์ค‘์„ ๊ต์œกํ•˜๊ณ , ์ฃผ ๋ฐ ์ฃผ๋ฒ• ์œ„๋ฐ˜์„ ์กฐ์‚ฌํ•˜๊ณ , ์ง‘ํ–‰ ์กฐ์น˜๋ฅผ ์ œ์ถœํ•จ์œผ๋กœ์จ ํˆฌ์ž์ž๊ฐ€ ์‚ฌ๊ธฐ ๋ฅผ ์‹๋ณ„ํ•˜๊ณ  ๋ฐฉ์ง€ํ•  ์ˆ˜ ์žˆ๋„๋ก ์ง€์› ํ•ฉ๋‹ˆ๋‹ค. ๊ทธ ๊ตฌ์„ฑ์›์€ ์ž„๋ช…๋˜๊ฑฐ๋‚˜ ๊ฒฝ๋ ฅ ์ค‘์‹ฌ์˜ ์ง์œ„์— ๊ณ ์šฉ๋  ์ˆ˜ ์žˆ๋Š” ๊ทœ์ œ ๊ธฐ๊ด€์œผ๋กœ ๊ตฌ์„ฑ๋˜๊ฑฐ๋‚˜ ํ•ด๋‹น ์ฃผ์˜ ๋ฒ•๋ฌด์žฅ๊ด€์˜ ๊ด€ํ•  ํ•˜์— ์žˆ์Šต๋‹ˆ๋‹ค. ์ด๋Ÿฌํ•œ ๊ทœ์ œ ๊ธฐ๊ด€์€ ๋ธŒ๋กœ์ปค-๋”œ๋Ÿฌ ๋ฐ ํˆฌ์ž ๊ณ ๋ฌธ ๊ณผ ๊ฐ™์€ ์ฆ๊ถŒ ํšŒ์‚ฌ ๋ฐ ํˆฌ์ž ์ „๋ฌธ๊ฐ€ ์—๊ฒŒ ํŠน์ • ์ฆ๊ถŒ ์ œ๊ณต ๋“ฑ๋ก, ์†Œ๊ทœ๋ชจ ํšŒ์‚ฌ์˜ ๊ธˆ์œต ์ œ๊ณต ๊ฒ€ํ† , ์ง€์  ์˜์—… ๊ด€ํ–‰ ๋ฐ ๊ธฐ๋ก ๋ณด๊ด€ ๊ฐ์‚ฌ, ํˆฌ์ž์ž ๊ต์œก ์ด‰์ง„ ๋ฐ ๊ฐ€์žฅ ์ค‘์š”ํ•œ ๊ฒƒ์€ , ์ฃผ ์ฆ๊ถŒ๋ฒ• ์‹œํ–‰ .

ํˆฌ์ž์ž๋ฅผ ๋ณดํ˜ธํ•˜๋Š” ๊ฒƒ ์™ธ์—๋„ ์ผ๋ถ€ ์ฃผ ๊ทœ์ œ ๊ธฐ๊ด€์€ ์ค‘์†Œ๊ธฐ์—…์ด ์ž๊ธˆ์„ ์กฐ๋‹ฌํ•˜๊ณ  ์ฆ๊ถŒ๋ฒ•์„ ์ค€์ˆ˜ํ•˜๋„๋ก ๋„์šธ ์ˆ˜ ์žˆ์Šต๋‹ˆ๋‹ค. ์ผ๋ถ€ ๊ทœ์ œ ๊ธฐ๊ด€์€ ๋ณดํ—˜์ด๋‚˜ ์€ํ–‰ ์—…๋ฌด๋„ ๊ทœ์ œํ•˜๋Š” ๋ถ€์„œ์—์„œ ์ผํ•  ์ˆ˜ ์žˆ์Šต๋‹ˆ๋‹ค .

NASAA์˜ ํšŒ์›์€ ๋ฏธ๊ตญ 50๊ฐœ ์ฃผ, ์ฝœ๋กฌ๋น„์•„ ํŠน๋ณ„๊ตฌ, ํ‘ธ์—๋ฅดํ† ๋ฆฌ์ฝ”, ๋ฏธ๊ตญ๋ น ๋ฒ„์ง„ ์•„์ผ๋žœ๋“œ, ์บ๋‚˜๋‹ค ๋ฐ ๋ฉ•์‹œ์ฝ”์˜ ์ฆ๊ถŒ ๊ทœ์ œ ๊ธฐ๊ด€์œผ๋กœ ๊ตฌ์„ฑ๋˜์–ด ์žˆ์Šต๋‹ˆ๋‹ค . ์—ฌ๊ธฐ์—๋Š” ์ตœ๊ณ ์˜ ํˆฌ์ž์ž ํ•จ์ •, ์‚ฌ๊ธฐ ์ธ์‹ ํ€ด์ฆˆ, ์‚ฌ๊ธฐ ์œ„ํ—˜ ์‹ ํ˜ธ, ํ˜„์ง€ ์ฆ๊ถŒ ๊ทœ์ œ ๊ธฐ๊ด€์— ์—ฐ๋ฝํ•˜๋Š” ๋ฐฉ๋ฒ•, ๋ธŒ๋กœ์ปค ๋˜๋Š” ํˆฌ์ž ๊ณ ๋ฌธ์„ ์กฐ์‚ฌํ•˜๋Š” ๋ฐฉ๋ฒ•์ด ๋‚˜์™€ ์žˆ์Šต๋‹ˆ๋‹ค.

ํŠน๋ณ„ ๊ณ ๋ ค ์‚ฌํ•ญ

NASAA ํšŒ์›์€ ์ •๋ถ€ ๋‚ด์—์„œ ๋‹ค์Œ๊ณผ ๊ฐ™์€ ๋ฐฉ์‹์œผ๋กœ ํˆฌ์ž์ž๋ฅผ ๋ณดํ˜ธํ•˜๊ณ  ์ฆ๊ถŒ ์‚ฐ์—…์˜ ๋ฌด๊ฒฐ์„ฑ์„ ๋ณด์žฅํ•˜๊ธฐ ์œ„ํ•ด ๋…ธ๋ ฅํ•ฉ๋‹ˆ๋‹ค.

  • ์ฆ๊ถŒ ์ค‘๊ฐœ์ธ, ํˆฌ์ž ์ž๋ฌธ ํšŒ์‚ฌ(์ž์‚ฐ ์šด์šฉ์ด 1์–ต ๋‹ฌ๋Ÿฌ ๋ฏธ๋งŒ์ธ ํšŒ์‚ฌ) ๋ฐ ์ฃผ์—์„œ ์‚ฌ์—…์„ ์ˆ˜ํ–‰ํ•˜๋Š” ์ฆ๊ถŒ ํšŒ์‚ฌ์— ๋Œ€ํ•œ ๋ผ์ด์„ ์Šค๋ฅผ ๋ถ€์—ฌํ•ฉ๋‹ˆ๋‹ค.

  • ์ฃผ ํˆฌ์ž์ž์—๊ฒŒ ์ œ๊ณต๋˜๋Š” ํŠน์ • ์ฆ๊ถŒ ๋“ฑ๋ก.

  • ํˆฌ์ž์ž ๋ถˆ๋งŒ ๋ฐ ํˆฌ์ž์‚ฌ๊ธฐ ๊ฐ€๋Šฅ์„ฑ ์กฐ์‚ฌ

  • ๋ฒŒ๊ธˆ, ์ฒ˜๋ฒŒ, ํˆฌ์ž์ž์— ๋Œ€ํ•œ ๋ฐฐ์ƒ, ํ™”์ดํŠธ์นผ๋ผ ๋ฒ”์ฃ„์ž ๊ธฐ์†Œ, ํŠน์ • ๋ฌธ์ œ ์‹œ์ •์„ ์œ„ํ•ด ๊ณ ์•ˆ๋œ ๋ฒ•์  ๊ตฌ์†๋ ฅ ์žˆ๋Š” ํ–‰๋™ ๋ฐฉ์–ด๋ฅผ ๋ถ€๊ณผํ•˜์—ฌ ๊ตญ๊ฐ€ ์ฆ๊ถŒ๋ฒ•์„ ์‹œํ–‰ํ•ฉ๋‹ˆ๋‹ค.

  • ์ฆ๊ถŒ๋ฒ•์„ ์ค€์ˆ˜ํ•˜๊ณ  ๊ณ ๊ฐ ๊ณ„์ •์˜ ์ •ํ™•ํ•œ ๊ธฐ๋ก์„ ์œ ์ง€ํ•˜๊ธฐ ์œ„ํ•ด ์ค‘๊ฐœ ๋ฐ ํˆฌ์ž ์ž๋ฌธ ํšŒ์‚ฌ๋ฅผ ๊ฒ€์‚ฌํ•ฉ๋‹ˆ๋‹ค.

  • ์ฃผ๋ฒ•์—์„œ ๋ฉด์ œ๋˜์ง€ ์•Š๋Š” ํŠน์ • ์ œ์•ˆ์„ ๊ฒ€ํ† ํ•ฉ๋‹ˆ๋‹ค.

  • ํˆฌ์ž์ž์—๊ฒŒ ์ž์‹ ์˜ ๊ถŒ๋ฆฌ์— ๋Œ€ํ•ด ๊ต์œกํ•˜๊ณ  ์ •๋ณด์— ์ž…๊ฐํ•œ ์žฌ๋ฌด ๊ฒฐ์ •์„ ๋‚ด๋ฆฌ๋Š” ๋ฐ ํ•„์š”ํ•œ ๋„๊ตฌ์™€ ์ง€์‹์„ ์ œ๊ณตํ•ฉ๋‹ˆ๋‹ค.

  • ๊ฐ•๋ ฅํ•˜๊ณ  ํ•ฉ๋ฆฌ์ ์ด๋ฉฐ ์ผ๊ด€๋œ ๊ตญ๊ฐ€ ์ฆ๊ถŒ๋ฒ•๊ณผ ๊ทœ์ •์˜ ํ†ต๊ณผ๋ฅผ ์ง€์ง€ํ•ฉ๋‹ˆ๋‹ค.

NASAA๋Š” ๋˜ํ•œ ๊ธˆ์œต ์ „๋ฌธ๊ฐ€๊ฐ€ ๋Œ€๋ฆฌ์ธ์œผ๋กœ ํ™œ๋™ํ•  ์ˆ˜ ์žˆ๋Š” ๊ถŒํ•œ์„ ๋ถ€์—ฌํ•˜๋Š” Series 63,. Series 65 ๋ฐ Series 66 ๊ทœ์ œ ์‹œํ—˜์„ ๊ด€๋ฆฌํ•ฉ๋‹ˆ๋‹ค. ๋Œ€๋ถ€๋ถ„์˜ ์ฃผ์—์„œ Series 63์€ ๋“ฑ๋ก๋œ ๋ชจ๋“  ์ฆ๊ถŒ ๋Œ€๋ฆฌ์ธ์˜ ์š”๊ตฌ ์‚ฌํ•ญ์ž…๋‹ˆ๋‹ค.

##ํ•˜์ด๋ผ์ดํŠธ

  • ์—ฐ๋ฐฉ, ์ฃผ/๋„ ๋ฐ ์‚ฐ์—… ์ˆ˜์ค€์—์„œ ์ž‘๋™ํ•˜๋Š” ๋ณด์™„ ๊ทœ์ œ ์‹œ์Šคํ…œ์˜ ์ผ๋ถ€๋กœ ํˆฌ์ž ์กฐ์–ธ ๋ฐ ์ฆ๊ถŒ์˜ ๊ณ ๊ฐ์„ ๋ณดํ˜ธํ•˜๊ธฐ ์œ„ํ•ด ์ž‘๋™ํ•ฉ๋‹ˆ๋‹ค.

  • NASAA๋Š” ๋Œ€์ค‘์„ ๊ต์œกํ•˜๊ณ , ์ฃผ ๋ฐ ์ง€๋ฐฉ ๋ฒ•๋ฅ  ์œ„๋ฐ˜์„ ์กฐ์‚ฌํ•˜๊ณ , ์ง‘ํ–‰ ์กฐ์น˜๋ฅผ ์ œ์ถœํ•จ์œผ๋กœ์จ ํˆฌ์ž์ž๊ฐ€ ์‚ฌ๊ธฐ๋ฅผ ์‹๋ณ„ํ•˜๊ณ  ํ”ผํ•˜๋„๋ก ๋•์Šต๋‹ˆ๋‹ค.

  • NASAA๋Š” 50๊ฐœ ์ฃผ, ์ฝœ๋กฌ๋น„์•„ ํŠน๋ณ„๊ตฌ, ํ‘ธ์—๋ฅดํ† ๋ฆฌ์ฝ”, ๋ฏธ๊ตญ๋ น ๋ฒ„์ง„ ์•„์ผ๋žœ๋“œ, ์บ๋‚˜๋‹ค ๋ฐ ๋ฉ•์‹œ์ฝ”์˜ 67๊ฐœ ์ฃผ, ์ง€๋ฐฉ ๋ฐ ์˜ํ†  ์ฆ๊ถŒ ๊ด€๋ฆฌ์ž๋กœ ๊ตฌ์„ฑ๋œ ์ž๋ฐœ์  ํ˜‘ํšŒ์ž…๋‹ˆ๋‹ค.

  • 1919๋…„์— ์กฐ์ง๋œ ๋ถ๋ฏธ ์ฆ๊ถŒ ๊ด€๋ฆฌ์ž ํ˜‘ํšŒ(NASAA)๋Š” ํˆฌ์ž์ž ๋ณดํ˜ธ์— ์ „๋…ํ•˜๋Š” ๊ฐ€์žฅ ์˜ค๋ž˜๋œ ๊ตญ์ œ ๊ทœ์ œ ๊ธฐ๊ด€์ž…๋‹ˆ๋‹ค.