Sistem Bank Pinjaman Rumah Persekutuan (FHLB).
Apakah Sistem Bank Pinjaman Rumah Persekutuan (FHLB)?
Sistem Bank Pinjaman Rumah Persekutuan (FHLB) ialah konsortium 11 bank serantau di seluruh AS yang menyediakan aliran tunai yang boleh dipercayai kepada bank dan pemberi pinjaman lain untuk membiayai perumahan, infrastruktur, pembangunan ekonomi dan keperluan individu dan komuniti lain. Agensi Kewangan Perumahan Persekutuan menyelia FHLB.
Walaupun FHLB sendiri diawasi oleh biro kerajaan dan mandatnya mencerminkan tujuan awam, setiap bank dalam rangkaian FHLB dipermodalkan secara persendirian dan tidak menerima sebarang pembiayaan kerajaan.
Bagaimana Sistem Bank Pinjaman Rumah Persekutuan (FHLB) Berfungsi
11 bank serantau yang terdiri daripada Sistem Bank Pinjaman Rumah Persekutuan, dikenali sebagai FHLBanks, distrukturkan sebagai perbadanan bermodal persendirian—khususnya, koperasi. Mereka dimiliki oleh ahli mereka, institusi kewangan tempatan yang membeli saham di FHLBank. Institusi mesti melibatkan diri dalam pinjaman hartanah sebagai syarat keahlian. Sebagai koperasi, FHLBanks tidak membayar cukai pendapatan persekutuan atau negeri.
Bank FHLB
11 bank Sistem Bank Pinjaman Rumah Persekutuan bertaburan di seluruh negara. Setiap satu menyediakan wilayah geografi yang terdiri daripada beberapa negeri. 11 Bank FHL termasuk:
Bank Pinjaman Rumah Persekutuan Atlanta
Bank Pinjaman Rumah Persekutuan Boston
Bank Pinjaman Rumah Persekutuan Chicago
Bank Pinjaman Rumah Persekutuan Cincinnati
Bank Pinjaman Rumah Persekutuan Dallas
Bank Pinjaman Rumah Persekutuan Des Moines
Bank Pinjaman Rumah Persekutuan Indianapolis
Bank Pinjaman Rumah Persekutuan New York
Bank Pinjaman Rumah Persekutuan Pittsburgh
Bank Pinjaman Rumah Persekutuan San Francisco
Bank Pinjaman Rumah Persekutuan Topeka
6,600
Anggaran bilangan bank, kesatuan kredit, syarikat insurans, jimat cermat dan institusi kewangan pembangunan komuniti bertauliah yang menjadi ahli FHLB dan menerima pembiayaan daripadanya.
Perkhidmatan FHLB
Sebagai koperasi, FHLBanks mengekalkan kos dan overhed sederhana, dicerminkan dalam faedah yang mereka caj kepada bank ahli mereka. Ini bermakna bank ahli mempunyai akses kepada pinjaman kos rendah, yang seterusnya mereka pinjamkan kepada pelanggan mereka.
Fokus utama FHLBanks ialah pembiayaan hartanah. Tidak seperti perusahaan tajaan kerajaan yang berorientasikan hartanah—Fannie Mae dan Freddie Mac—FHLB tidak menjamin atau memastikan pinjaman gadai janji, walau bagaimanapun. Sebaliknya, FHLB bertindak sebagai "bank kepada bank" dengan menyediakan pinjaman jangka panjang dan pendek, yang dipanggil "pendahuluan," kepada ahli mereka, serta geran dan pinjaman khusus yang bertujuan untuk meningkatkan perumahan mampu milik dan pembangunan ekonomi. Dalam sesetengah kes, FHLB juga menyediakan saluran pasaran sekunder untuk ahli yang berminat untuk menjual pinjaman gadai janji.
FHLBanks mengambil bahagian dan beroperasi melalui pelbagai program persekutuan. Ini termasuk Program Perumahan Mampu Milik, Program Pelaburan Komuniti, Program Kewangan Perkongsian Gadai Janji dan Program Pembelian Gadai Janji.
Kira-kira 80% daripada institusi pinjaman AS bergantung pada Bank Pinjaman Rumah Persekutuan.
Bagaimana FHLBanks dibiayai
Bank Pinjaman Rumah Persekutuan mengeluarkan bon, nota diskaun dan bentuk hutang berjangka lain dalam pasaran modal untuk mengumpul dana. Ini dikenali sebagai obligasi disatukan.
Pejabat Kewangan FHLB menguruskan pengeluaran hutang untuk kesemua 11 FHLBanks. Walaupun setiap instrumen hutang dikeluarkan secara individu oleh setiap bank, ia disokong secara kolektif oleh semua bank dalam sistem, menyediakan pelaburan berisiko lebih rendah.
Pada 23 Jun 2021, Mahkamah Agung AS memutuskan bahawa ketua Agensi Kewangan Perumahan Persekutuan (FHFA), yang menyelia FHLB, boleh dipecat tanpa sebab. Kemudian pada hari yang sama, Presiden Joe Biden mengeluarkan Pengarah FHFA yang dilantik oleh Trump Mark Calabria dan melantik Sandra L. Thompson sebagai pemangku pengarah.
Sejarah Sistem FHLB
Sistem Bank Pinjaman Rumah Persekutuan telah dibangunkan sebagai tindak balas kepada Kemelesetan Besar,. yang memusnahkan ekonomi AS—terutamanya industri perbankan. Ia dicipta oleh Akta Bank Pinjaman Rumah Persekutuan 1932, yang pertama dalam siri bil yang berusaha menjadikan pemilikan rumah sebagai matlamat yang boleh dicapai untuk lebih ramai rakyat Amerika. Rasionalnya adalah dengan menyediakan bank dana kos rendah untuk digunakan untuk gadai janji. Mereka akan lebih cenderung untuk membuat pinjaman; akibatnya, individu akan lebih mudah untuk meminjam wang untuk membeli rumah, sekali gus merangsang pasaran hartanah kediaman.
FHLB pada asalnya terdiri daripada 12 bank borong serantau bebas (serupa dengan 12 Bank Rizab Persekutuan serantau). Akta itu memberikan mereka jumlah pembiayaan sebanyak $125 juta. Namun, pada tahun 2015, bank Seattle dan Des Moines bergabung, mengurangkan jumlah FHLBanks kepada 11 semasa.
Akta ini juga mewujudkan Lembaga Bank Pinjaman Rumah Persekutuan untuk menyelia sistem tersebut. Ia telah dihentikan pada tahun 1989, dan tanggungjawab pengawasan telah dipindahkan kepada Lembaga Kewangan Perumahan Persekutuan (FHFB) dan tanggungjawab kawal selia kepada Pejabat Pengawasan Berjimat-cermat (OTS). Sejak 2008, FHLB telah dikawal selia oleh Agensi Kewangan Perumahan Persekutuan, yang diwujudkan oleh Akta Pemulihan Perumahan dan Ekonomi (HERA).
Untuk sebahagian besar sejarah 89 tahun FHLB, institusi simpanan dan pinjaman mendominasi kedudukan institusi kewangan ahlinya. Bilangan mereka mula berkurangan pada tahun 1980-an dan 90-an, selepas Kr isis Simpanan dan Pinjaman. Pada abad ke-21, bank perdagangan (yang dibenarkan menyertai sistem pada tahun 1989) dan syarikat insurans telah datang untuk membentuk sebahagian besar keahlian.
Kesan Sistem Bank Pinjaman Rumah Persekutuan
Penyokong Sistem Bank Pinjaman Rumah Persekutuan berpendapat ia memainkan peranan penting dalam aliran dana yang berterusan ke pasaran gadai janji kediaman, menjadikan perumahan dan pemilikan rumah mungkin untuk berjuta-juta. FHLB juga menyediakan pembiayaan untuk hartanah sewa, perniagaan kecil dan inisiatif pembangunan kejiranan lain, menghasilkan pertumbuhan ekonomi dan pekerjaan, komuniti tempatan yang lebih kukuh dan kualiti hidup keseluruhan yang lebih tinggi.
Walau bagaimanapun, pengkritik mendakwa bahawa FHLB, melalui penggunaan program yang disubsidi oleh persekutuan, memesongkan ekonomi asas bekalan-dan-permintaan pasaran perumahan. Pembiayaan melalui FHLB, mereka berpendapat, menggalakkan pemberian pinjaman yang tidak bertanggungjawab dan kitaran hartanah kediaman dengan ledakan dan kegagalan yang lebih tidak menentu.
$723.2B
Jumlah dalam jumlah gabungan aset yang dipegang oleh FHLBanks pada Dis. 31, 2021, angka terkini setakat Mac. 25, 2022.
Terdapat juga kebimbangan bahawa pertumbuhan baru-baru ini dalam ahli Bank Pinjaman Rumah Persekutuan dan peningkatan pergantungan pada pembiayaan FHLB, bersama-sama dengan peningkatan kesalinghubungan sistem kewangan, boleh bermakna bahawa sebarang kesusahan di kalangan FHLBanks boleh merebak dengan lebih meluas ke seluruh pasaran modal dan ekonomi. .
FHLBanks telah mengalami masalah kewangan mereka selama ini—malah, ketidakupayaan untuk pulih daripada kerugian modal yang menyebabkan FHLB Seattle bergabung dengan FHLB Des Moines. Walau bagaimanapun, amalan keseluruhan mereka kekal kukuh. Semasa krisis kewangan 2008 yang disebabkan oleh gadai janji subprima, contohnya, FHLBanks tidak memerlukan sebarang penyelamatan kerajaan, seperti yang dilakukan oleh saudara perempuan GSE Fannie Mae dan Freddie Mac. Malah, apabila sumber pembiayaan lain semakin kering, mereka meningkatkan pinjaman mereka.
##Sorotan
FHLB ialah rangkaian 11 bank serantau yang menyediakan wang tunai kepada bank lain untuk memastikan wang mengalir kepada pengguna dan perniagaan.
Bank FHLB mengumpul dana terutamanya daripada menerbitkan bon yang dipanggil obligasi disatukan.
FHLB tidak menerima pembiayaan pembayar cukai: Banknya adalah koperasi swasta.
Bank FHLB memberi tumpuan kepada pembiayaan gadai janji dan pelaburan komuniti yang berkaitan, menyediakan pinjaman kos rendah yang boleh disalurkan oleh bank ahli kepada pelanggan.
FHLB telah dicipta oleh kerajaan persekutuan semasa The Great Depression.
##Soalan Lazim
Adakah Sistem FHLB Meminjamkan Wang kepada Individu?
Tidak Pinjaman bank Sistem FHLB kepada institusi pinjaman lain, terutamanya untuk menyokong pinjaman hartanah.
Berapa Banyak FHLBanks Ada?
FHLB bukan satu bank, tetapi ia merupakan rangkaian 11 bank serantau yang menyediakan wang tunai kepada bank lain yang menggunakannya.
Adakah Bank Pinjaman Rumah Persekutuan Agensi Kerajaan atau Bank?
Sistem Bank Pinjaman Rumah Persekutuan secara keseluruhannya diwujudkan untuk bertindak sebagai entiti tajaan kerajaan yang direka untuk menyokong pelaburan komuniti dan pinjaman gadai janji. Ia bukan agensi tetapi ia dicipta oleh Akta Bank Pinjaman Rumah Persekutuan.
