Nytte-utgiftsforhold

Hva er nytte-utgiftsforholdet?

Forsikringsbransjen bruker nytte-kostnadsforholdet for å beskrive andelen penger som tas inn av et selskap sammenlignet med beløpet som utbetales i skader. Det er en avgjørende driftsberegning som beregnes ved å dele et selskaps kostnader forbundet med å tilby forsikringsdekning med inntektene fra premiene som belastes for den dekningen. Noen ganger er det kortsluttet til bare utgiftsforholdet.

På grunn av de betydelige dollarverdiene som er involvert, kan en enkelt prosentvis endring i fordel/utgiftsforholdet ha en betydelig innvirkning på selskapets nettoinntekt.​​​​​​

Nytte-kostnadsforholdet gjelder for forsikringsbransjen og må ikke forveksles med nytte-kostnadsforholdet (BCR).

Forstå nytte-utgiftsforholdet

Forholdet mellom fordeler og utgifter sammenligner et forsikringsselskaps utgifter for å tegne forsikring med inntektene den mottar fra disse forsikringene. Generelt forsøker forsikringsleverandører å minimere dette forholdet, da det vil indikere en økning i topplinjeveksten i forhold til utgiftene. Den øverste linjen i et forretningsregnskap er for rapportering av bruttoinntekter. Denne linjen viser hele verdien av tjenester som selges til kunder. Påfølgende linjer viser utgifter og vil redusere topplinjebeløpet.

For forsikringsbransjen kommer fordel-utgiftsforholdet fra å dele kostnadene ved å anskaffe, tegne og betjene en polise med nettopremien som belastes. Utgifter kan omfatte ansattes lønn, agent- og meglerprovisjoner,. utbytte, annonsering, advokatsalærer og andre generelle og administrative utgifter (G&A).

Et selskap vil kombinere nytte-kostnad-forholdet med tap-til-gevinst-forholdet for å komme frem til en kombinert forhold. Mens ytelsesforholdet ser på selskapets utgifter, ser tap-til-gevinstforholdet på betalte erstatninger, inkludert justeringer, sammenlignet med nettopremien. På grunn av det høyere antallet sannsynlige skader per periode, vil tap for helsepersonell være høyere enn for eiendoms- eller skadeforsikring. Kombinasjonsforholdet måler strømmen av penger ut av et selskap gjennom betaling av utgifter og de totale tapene som er knyttet til premieinntektene.

For investorer som ønsker å legge forsikringsbransjen til sin portefølje, skaper disse forholdstallene en utmerket plattform for å analysere et selskaps ytelse over tid.

Ulike metoder for å måle nytte-utgiftsforhold

Et forsikringsselskap kan bruke en av to metoder for å bestemme forholdet mellom fordel og utgift.

1. En lovfestet regnskapsmetode (SAP) er en konservativ tilnærming til å bestemme forholdet. Metoden bruker netto premiene skrevet som nevner. Nettopremie er summen av alle premier, både nye og eksisterende, tegnet, minus eventuelle forsikringspremier som er avgitt til gjenforsikringsselskaper og legger deretter til gjenforsikringspoliser de har påtatt seg.

2. De generelt aksepterte regnskapsprinsippene (GAAP) bruker summen av alle premier fra kun den nye virksomheten som er tegnet, og trekker deretter fra utgiftene, tapene eller begge deler.

Benefit-Expense-forholdet med 80/20-regelen

Som en del av 2010 Affordable Care Act, gjelder 80/20-regelen for helsepersonell og holder dem ansvarlige overfor forbrukerne de betjener. Kjent som medisinsk tapsforhold eller medisinsk kostnadsforhold (MCR), regulerer regelen hvordan et selskap kan bruke midler opptjent fra premiebetalinger.

I henhold til regelen må helseforsikringsleverandører generelt returnere 80 %, eller 85 %, avhengig av størrelsen på planen, av premieinntekten for å betale for helsetjenester til forsikringstakerne. Beregningen av MCR er verdien av krav pluss midler brukt av selskapet for å forbedre kvaliteten på helsetjenester delt på mottatte premier.

Forbedring av kvaliteten på helsevesenet kan inkludere utdanningsinnsats fokusert på både forbrukeren og den medisinske profesjonen, fremme effektiviteten av behandling og medisinering for å oppnå et positivt pasientresultat, og andre tiltak rettet mot å forbedre medisinsk behandling i Amerika.

9. april 2019 ga Trump-administrasjonen ut endringer i 80/20-regelen. Individuelle stater kan også justere 80 %-nivået for å lokke forsikringsleverandører til å tegne forsikringer i staten deres, selv om ingen stat har søkt om en slik justering fra og med 2022. Regelen gjelder ikke for eldre planer og eventuelle poliser skrevet i amerikanske territorier som f.eks. Puerto Rico, Guam og De amerikanske jomfruøyene.

##Høydepunkter

• Forholdet mellom fordeler og utgifter er en beregning som brukes av forsikringsbransjen for å beskrive kostnadene ved å tilby tegningsforsikring til inntektene den mottar fra disse polisene.

• En enkelt prosentvis endring i fordelsutgiftsforholdet kan påvirke et selskaps nettoinntekt betydelig.​​​​​​

• Forholdet beregnes ved å dele et selskaps kostnader ved forsikringsdekning med inntektene fra premier som belastes for den dekningen.

– Nytte-utgiftsforholdet kombineres med tap-til-gevinst-forholdet for å komme frem til combined ratio, som brukes til å vurdere en bedrifts prestasjoner over tid.

##FAQ

Hvordan beregner du nytte-utgiftsforholdet?

Forholdet mellom ytelse og utgift til et forsikringsselskap beregnes grovt som dets kostnader ved forsikringsdekning delt på nettopremiene som belastes for den dekningen.

Hvordan påvirket Affordable Care Act (ACA) forholdet mellom fordeler og utgifter?

ACA, undertegnet i loven av president Obama i 2010, krever at helseforsikringsselskaper bruker minst 80–85 % av premiene mottatt på helsetjenester (avhengig av størrelsen på forsikringsselskapet), med eventuell egenandel som kreves tilbake til forsikringstakerne som rabatter. Trump-administrasjonen i 2019 ga statene en viss fleksibilitet med denne såkalte 80/20-regelen.

Hvordan henger nytte-utgiftsforholdet sammen med det kombinerte forholdet?

Combined ratio evaluerer den samlede lønnsomheten til et forsikringsselskap. Det beregnes ved å legge selskapets tapsforhold til fordel-kostnadsforholdet.