SEC-skjema N-SAR

Hva var SEC-skjema N-SAR?

SEC Form N-SAR er en US Securities and Exchange (SEC) -fil som er spesifikk for registrerte investeringsforvaltningsselskaper. Det krever at disse selskapene oppgir viktig finansiell informasjon (f.eks. salg av aksjer eller deres porteføljeomsetningshastighet). Denne informasjonen er vanligvis inkludert i selskapets aksjonærrapporter. Form N-SAR ble faset ut i 2018, erstattet av SEC Form N-CEN .

Forstå skjemaet N-SAR

Før Sarbanes-Oxley Act av 2002 ble skjemaet N-SAR også pålagt å være innlevert i henhold til seksjoner 13 og 15(d) i Securities Exchange Act av 1934. Skjema N-SAR og alle tilhørende innleveringer dekkes av seksjon 30 i investeringsselskapsloven av 1940,. som krever at investeringsselskaper og truster innleverer halvårlige og årlige rapporter til SEC. Loven fjernet også kravet om at skjemaet N-SAR skal sertifiseres av et registrert investeringsselskaps hovedansvarlige og finansansvarlige .

SEC-skjemaet N-CEN har erstattet N-SAR, og registrerte fond må bruke N-CEN for å rapportere årlige data eller det SEC kaller folketellingstype informasjon. Rapporter må sendes inn årlig innen 75 dager etter slutten av fondets regnskapsår. Rapporter hadde vært pålagt å innleveres halvårlig med Form N - SAR

Form N-CEN inneholder mange av de samme elementene som Form N-SAR, men SEC har erstattet noen av de utdaterte elementene med mer relevante. Form N-CEN har for eksempel strømlinjeformet og oppdatert informasjon rapportert til SEC for å gjenspeile gjeldende behov angående verdipapirutlån og børshandlede fond. Der det var mulig, eliminerte Form N-CEN også noe av den overflødige informasjonen som hadde blitt rapportert til SEC på andre SEC-skjemaer .

SEC-skjema N-SAR vs. andre SEC-innleveringer

SEC-skjemaet N-SAR, som gjelder for registrerte investeringsforvaltningsselskaper, er bare ett av flere kritiske SEC-skjemaer som investorer og forvaltere bør kjenne til når de driver virksomhet i finansnæringen.

SEC-skjema ADV

Investeringsrådgivere bruker for eksempel SEC Form ADV for å registrere seg hos både SEC og statlige verdipapirmyndigheter. Skjemaet beskriver alle, og alle disiplinære tiltak ble iverksatt mot rådgiveren, sammen med deres tjenester, honorarer, faglig bakgrunn og gjeldende og foreslåtte forretningspraksis .

Del en

Skjema ADV består av tre deler. Del én krever informasjon om investeringsrådgiverens virksomhet, eierskap, kunder, ansatte, forretningspraksis, tilknytninger og eventuelle disiplinære hendelser til rådgiveren eller dens ansatte .

Andre del

Del to inneholder kravene til brosjyre og brosjyretillegg. Dette inkluderer informasjon som må skrives på vanlig engelsk – altså ikke innviklet sjargong – om hvilke typer rådgivningstjenester som tilbys, rådgiverens honorarplan, disiplinær informasjon og interessekonflikter. Del to inkluderer også utdannings- og forretningsbakgrunnen til ledelsen og viktige rådgivende personell til rådgiveren

Del tre

Del tre inneholder lignende informasjon som del to, bortsett fra at denne delen gjelder investeringsrådgivere som har privatkunder. SEC gir mandat til visse avsløringer som skal skrives på vanlig engelsk. Del tre inneholder "forholdssammendraget", som krever et sammendrag av typene tjenester som tilbys, inkludert gebyrene som klientene må betale. Andre elementer inkluderer eventuelle interessekonflikter, juridisk og disiplinær historie, atferdskodeks og eventuelle spørsmål å stille investeringsrådgiveren .

SEC-skjemaer S-1 og S-1/A

SEC-skjema S-1 og S-1/A er også viktige med hensyn til førstegangsregistrering for nye verdipapirer i nåværende eller ventende offentlige selskaper. Selskaper må ha en S-1-fil før aksjene deres kan noteres på en nasjonal børs

Ofte vil de få hjelp fra en investeringsbank eller et syndikat av investeringsbankfolk for å hjelpe med å utarbeide og innlevere skjema S-1. Skjemaet inneholder detaljert informasjon om den planlagte bruken av inntektene fra salget, gjeldende forretningsmodell og konkurranse, tilbudsprismetodikk og eventuell utvanning som vil oppstå. Dette er bare noen få viktige avsnitt; investorer bør lese hele skjemaet for omfattende informasjon

Høydepunkter

• SEC Form NSAR inneholdt økonomiske data som salg av aksjer, porteføljeomsetningshastighet og data fra aksjonærrapporter.

– Fra og med 1. juni 2018 er skjema N-SAR erstattet av skjema N-CEN.

• SEC-skjemaet NSAR var en innlevering til SEC som registrerte finansiell informasjon til investeringsforvaltningsselskaper.