Seria 53

Co to jest egzamin z serii 53?

Egzamin z serii 53 jest testem licencyjnym, który pozwala osobie nadzorować działalność komunalnych papierów wartościowych firmy papierów wartościowych lub dealera bankowego. Egzamin z serii 53 jest organizowany przez Urząd Regulacji Przemysłu Finansowego (FINRA) i jest jednym z wielu egzaminów Rady ds. Przepisów Papierów Wartościowych ( MSRB ). Egzamin z Serii 53 jest również znany jako Gminny Egzamin Kwalifikacyjny Papierów Wartościowych (MP).

Zrozumienie egzaminu z serii 53

Egzamin z serii 53 kwalifikuje specjalistę ds. finansów do uzyskania tytułu licencjonowanego dyrektora miejskich papierów wartościowych. Zleceniodawcy komunalnych papierów wartościowych mogą gwarantować, handlować oraz kupować i sprzedawać komunalne papiery wartościowe. Egzamin uprawnia również do świadczenia usług doradztwa finansowego lub konsultingowego emitentom komunalnych papierów wartościowych, a także umożliwia komunikację z klientami w zakresie ww. czynności. Ponadto egzamin uprawnia do prowadzenia ewidencji, przetwarzania, rozliczania i przechowywania komunalnych papierów wartościowych oraz szkolenia zleceniodawców i pełnomocników.

Pytania egzaminacyjne z serii 53

Egzamin z serii 53 składa się ze 100 pytań wielokrotnego wyboru, wypełnianych w ciągu trzech godzin. Aby zdać, wymagany jest wynik 70% lub lepszy. W testach nie wolno używać żadnych zewnętrznych materiałów referencyjnych. Tematyka pytań obejmuje nie tylko podstawy tworzenia i obrotu komunalnymi papierami wartościowymi, ale także praktyki rozliczeniowe, prowadzenie ewidencji i nadzór nad sprzedażą.

Pytania egzaminacyjne obejmują sześć tematów, które można podzielić na podtematy (patrz przykładowe pytania wymienione poniżej). Pełną listę można znaleźć w miejskim egzaminie kwalifikacyjnym MSRB (seria 53) Zarys treści:

1. Przepisy federalne (cztery pytania): Zrozumienie procesu regulacyjnego i agencji tworzących przepisy, a także praktyk, które rządzą miejskim biznesem papierów wartościowych. Ponadto wiedza związana z ustawą o giełdzie papierów wartościowych z 1934 r., przepisami antyfraudowymi, zasadami SEC, ustawą Dodd-Frank Wall Street Financial Reform and Consumer Protection Act, organizacją Securities Investor Protection Corporation (SIPC) i jej celami.

2. Nadzór ogólny (23 pytania): Obowiązki i zasady rządzące zleceniodawcą papierów wartościowych komunalnych, warunki branżowe, wymogi dotyczące rejestracji, kwalifikacji i kształcenia ustawicznego, wdrażanie i monitorowanie systemów i procedur zgodności oraz ujawniania informacji.

3. Nadzór nad sprzedażą (25 pytań): Zadania nadzorcze, a także zasady, ewidencja i zgody potrzebne do otwierania i prowadzenia rachunków klientów. Praktyczna znajomość odpowiednich inwestycji, a także tego, co jest niewłaściwą lub zabronioną działalnością sprzedażową. Zasady i procedury rozpatrywania reklamacji klientów.

4. Powstanie i konsorcjum (23 pytania): Zrozumienie obowiązków dealera podczas pełnienia funkcji doradcy emitenta, zdefiniowanie relacji doradczej, jej dokumentowanie, a także zrozumienie wymaganych ujawnień i obowiązków związanych z oficjalnymi oświadczeniami, zarówno jako doradca finansowy, jak i ubezpieczyciel. Także rodzaje zleceń i ich ujawnienia, zasady administracyjne związane z rolą lead managera konsorcjum.

5. Obrót (10 pytań): wykaż zrozumienie zasad notowań papierów wartościowych komunalnych, obowiązków w zakresie prowadzenia ewidencji transakcji zleceniodawcy i agencyjnych, procedur i ram czasowych zgłaszania transakcji, zrozumienia obowiązków związanych z numerami CUSIP w obrocie na rynku wtórnym oraz zrozumienia zakazu zgłaszanie fikcyjnych raportów handlowych.

6. Operacje (15 pytań): Zrozumienie, co jest potrzebne do potwierdzania transakcji, procesu rozliczania transakcji i mechaniki dostarczania papierów wartościowych oraz wymagań dotyczących obsługi problemów handlowych lub rozliczeniowych. Ponadto wiedza o tym, jakie zapisy należy prowadzić, a także ramy czasowe ich utrzymywania.

Seria 53 Przykładowe pytania

Te przykładowe pytania, dostarczone przez MSRB, są podobne do formatu i treści w teście Serii 53, ale nie są rzeczywistymi pytaniami testowymi. Odpowiedzi znajdują się poniżej.

1. Jakie działanie osoby powiązanej z dealerem spowodowałoby, że dealer miałby zakaz angażowania się w komunalną działalność związaną z papierami wartościowymi z tym emitentem?

2. Członek zarządu niebędący MFP wpłaca składkę na rzecz urzędnika emitenta.

3. Urządzenie wielofunkcyjne przekazuje 100 USD na kampanię urzędnika emitenta w stanie, w którym nie mieszka.

4. Urządzenie wielofunkcyjne przekazuje 250 USD na kampanię urzędnika emitenta w mieście, w którym mieszka.

5. Osoba powiązana, której działalność w zakresie miejskich papierów wartościowych ogranicza się do sprzedaży klientom, wpłaca 300 USD na rzecz urzędnika emitenta.

6. Odzyskiwanie komunalnych papierów wartościowych jest dozwolone w ciągu jednego dnia roboczego po doręczeniu, z jakiego z poniższych powodów?

7. W przypadku niezgodności co do ceny zakupu

8. Jeśli okaże się, że kupon został uszkodzony

9. Jeżeli numer CUSIP nie jest nadrukowany na certyfikatach

10. Jeżeli papiery wartościowe przestaną być niewypłacalne

11. Które dwa z poniższych stwierdzeń prawidłowo opisują obowiązki kierownika w odniesieniu do ujawniania wydatków konsorcjum członkom konta?

• 1. Szczegółowe zestawienie przewidywanych wydatków musi być dostarczone przed utworzeniem konta.
• 2. Wysokość opłaty za zarządzanie musi zostać ujawniona członkom konta przed złożeniem oferty.
• 3. Ostateczny wyciąg z rachunku musi być dostarczony nie później niż 60 dni od dnia dostarczenia przez konsorcjum wszystkich papierów wartościowych.
• 4. Każdy wydatek, niezależnie od kwoty, musi być wymieniony na końcowym wyciągu z konta.

1. I i III

2. I i IV

3. II i III

4. II i IV

5. Wyżsi menedżerowie komunalnych syndykatów papierów wartościowych muszą prowadzić, dla każdego konta konsorcjum, księgi i rejestry zawierające wszystkie poniższe informacje, Z WYJĄTKIEM:

6. Warunki regulujące prowadzenie rachunku konsorcjalnego

7. Pogodzenie zysków i wydatków konsorcjum

8. Wszystkie przydziały tych papierów wartościowych członkom konsorcjum i cena, po której sprzedano

9. Nazwiska i adresy każdego klienta nabywającego papiery wartościowe od członka konsorcjum

Odpowiedzi: 1. (2); 2. (2); 3. (3); 4. (4)

Przegląd najważniejszych wydarzeń

• Egzamin Series 53 jest egzaminem licencyjnym, który daje osobom, które zdadzą uprawnienia do nadzorowania sprzedaży i obrotu obligacjami komunalnymi.

• Do egzaminu Serii 53 można przystąpić tylko wtedy, gdy kandydat zdał już egzamin Serii 52 (umożliwiający bycie reprezentantem papierów wartościowych gminy).

• Egzamin z serii 53 składa się ze 100 pytań wielokrotnego wyboru obejmujących sześć merytorycznych obszarów tematycznych.