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balanço patrimonial

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O que é o Balanço Patrimonial?

O balanço patrimonial lista os ativos,. passivos e patrimônio líquido de uma empresa – todos os quais mostram sua posição financeira por um período. Também é chamado de demonstração da posição financeira. O balanço patrimonial é um dos três principais componentes da demonstração financeira de uma empresa; os outros dois são a demonstração do resultado e a demonstração do fluxo de caixa.

Ativos, passivos e patrimônio líquido são os principais componentes do balanço patrimonial. Os ativos mostram como uma empresa usa seu capital, enquanto os passivos e o patrimônio líquido mostram suas fontes de capital. E o balanço patrimonial de uma empresa é o que seu nome indica: os ativos devem ser iguais aos passivos mais o patrimônio líquido.

Os ativos incluem contas a receber, estoques, imóveis, plantas, equipamentos, caixa e outros itens que podem ser convertidos em dinheiro, enquanto os passivos incluem contas a pagar, receita diferida e dívidas de longo e curto prazo. O patrimônio líquido – a diferença entre ativos e passivos – inclui itens como lucros acumulados e estoque de capital. Todos os itens de linha estão de acordo com os princípios contábeis geralmente aceitos (GAAP).

Para empresas de capital aberto, o balanço patrimonial é encontrado na demonstração financeira arquivada trimestralmente e anualmente na Securities and Exchange Commission.

Por que o Balanço Patrimonial é Importante?

O balanço patrimonial fornece um instantâneo da solidez financeira de uma empresa e há muitas maneiras de interpretar os dados. Ele pode mostrar como uma empresa utiliza seu capital com base em seus ativos e como a dívida pode prejudicar suas oportunidades de investimento e crescimento. Por exemplo, uma empresa com mais ativos do que passivos sugere que é altamente solvente e capaz de aplicar seu capital para comprar empresas, investir em sua força de trabalho e instalações e colocar algum dinheiro em títulos negociáveis.

Por outro lado, o patrimônio líquido negativo pode mostrar que os prejuízos acumulados da empresa excedem seu capital social, o que pode indicar que ela está à beira da falência. As empresas que recentemente abriram capital e ainda não obtiveram lucro provavelmente acumularam perdas, mas estão positivas com seu estoque de capital.

O que o Balanço Patrimonial mostra?

Os itens do balanço patrimonial podem ser usados para mostrar várias métricas que são úteis para os investidores na interpretação da posição financeira de uma empresa.

Índice de Dívida sobre Patrimônio Líquido

Uma métrica importante é a relação dívida/capital próprio,. que indica quanta alavancagem uma empresa possui. Isso é calculado dividindo o passivo pelo patrimônio líquido.

Um índice alto sugere que uma empresa assumiu muitas dívidas e levaria muito tempo para que sua dívida fosse paga. Isso também pode significar que uma empresa teria que usar mais de seu caixa no pagamento de dívidas em vez de aplicar seu capital para investimentos e outras oportunidades.

Relação atual

O índice atual indica a solvência de uma empresa. É calculado dividindo o ativo pelo passivo. Um índice de 1 ou maior sugere que uma empresa é capaz de cumprir suas obrigações financeiras. Um índice muito menor pode indicar que uma empresa está assumindo mais dívidas do que poderia pagar facilmente.

Índice de Passivos sobre Ativos

O índice passivo-ativo indica quanto uma empresa deve em relação ao que possui. É calculado dividindo o passivo pelo ativo. Um índice baixo pode indicar que uma empresa está mantendo seus empréstimos sob controle e é capaz de pagar sua dívida no prazo. Enquanto isso, um índice alto pode significar que – como no caso de um índice dívida/capital próprio – uma empresa está usando grande parte de seu caixa no serviço da dívida.

Quais são as limitações do balanço?

Examinar o balanço patrimonial de uma empresa é apenas uma parte da compreensão da solidez financeira de uma empresa. Ele não mostra a capacidade de uma empresa de gerar lucro como a demonstração de resultados. Também não mostra quanto dinheiro uma empresa possui e como está aplicando o dinheiro, que pode ser encontrado na demonstração do fluxo de caixa.

Como mostra o estoque de capital no patrimônio líquido, nem todos os itens registrados no balanço patrimonial são contabilizados a valor justo devido à utilização de um método contábil conhecido como menor de custo ou mercado (LCM), que analisa o valor justo de um ativo e sua custos, mas leva o menor valor. Isso é particularmente verdade com os estoques que foram mantidos por um longo tempo, para garantir que os ativos não sejam superinflados.

O valor justo de alguns itens difere do valor de mercado, pois o valor de um ativo não é determinado pelos preços de mercado. O preço de mercado para estoques pode ser difícil de definir porque os preços nem sempre estão prontamente disponíveis e devem ser acordados entre comprador e vendedor, em comparação com ações e títulos, onde os preços são normalmente definidos pelo mercado e estão prontamente disponíveis.

Se uma empresa vendesse todos os seus ativos, é improvável que os lucros das vendas correspondessem ao valor contábil. Ainda assim, os itens do balanço patrimonial servem como um guia útil sobre como uma empresa está gerenciando seus ativos e passivos.

Exemplo de balanço patrimonial: Apple (NASDAQ: AAPL)

Abaixo está o balanço patrimonial da Apple para 2020–2021, que mostra ativos equivalentes a passivos e patrimônio líquido. O total de ativos, passivos e patrimônio líquido mostram que está em uma posição financeira forte. Os ativos excedem os passivos, o que sugere que a Apple é capaz de cumprir todas as suas obrigações financeiras.

Com a venda de parte de seus títulos negociáveis, por exemplo, a empresa conseguiria quitar todas as suas dívidas de curto e longo prazo, e ainda poderia gerar algum lucro com seus títulos remanescentes. Ao mesmo tempo, seu grande estoque de dinheiro em caixa poderia atender a qualquer pagamento imediato.

TT

Todos os números, exceto a variação percentual, são expressos em milhões de dólares e vêm do 10-K da Apple.

##Destaques

  • Fornece um instantâneo das finanças de uma empresa (o que ela possui e deve) na data da publicação.

  • Um balanço patrimonial é uma demonstração financeira que relata os ativos, passivos e patrimônio líquido de uma empresa.

  • O balanço segue uma equação que equipara o ativo à soma do passivo e do patrimônio líquido.

  • Analistas fundamentais usam balanços para calcular índices financeiros.

  • O balanço patrimonial é uma das três principais demonstrações financeiras usadas para avaliar um negócio.

##PERGUNTAS FREQUENTES

Por que o Balanço Patrimonial é Importante?

O balanço patrimonial é uma ferramenta essencial usada por executivos, investidores, analistas e reguladores para entender a saúde financeira atual de uma empresa. Geralmente é usado em conjunto com os outros dois tipos de demonstrações financeiras: a demonstração de resultados e a demonstração de fluxo de caixa. Os balanços permitem ao usuário obter uma visão rápida dos ativos e passivos da empresa. O balanço patrimonial pode ajudar os usuários a responder a perguntas como se a empresa tem um patrimônio líquido positivo, se possui caixa e ativos de curto prazo suficientes para cobrir suas obrigações e se a empresa está altamente endividada em relação a seus pares.

Quem Prepara o Balanço Patrimonial?

Dependendo da empresa, diferentes partes podem ser responsáveis pela preparação do balanço. Para pequenas empresas privadas, o balanço patrimonial pode ser elaborado pelo proprietário ou por um contador da empresa. Para empresas privadas de médio porte, eles podem ser preparados internamente e depois examinados por um contador externo. padrão muito mais alto. Os balanços patrimoniais e outras demonstrações financeiras dessas empresas devem ser preparados de acordo com os Princípios Contábeis Geralmente Aceitos (GAAP) e devem ser arquivados regularmente na Securities and Exchange Commission (SEC).

O que está incluído no Balanço Patrimonial?

O balanço patrimonial inclui informações sobre os ativos e passivos de uma empresa. Dependendo da empresa, isso pode incluir ativos de curto prazo, como caixa e contas a receber, ou ativos de longo prazo, como ativo imobilizado (PP&E). Da mesma forma, seus passivos podem incluir obrigações de curto prazo, como contas a pagar e salários a pagar, ou passivos de longo prazo, como empréstimos bancários e outras obrigações de dívida.