Основа затрат

Что такое основа затрат?

Основа стоимости — это первоначальная стоимость актива для целей налогообложения, обычно цена покупки, скорректированная с учетом дробления акций,. дивидендов и дохода от распределения капитала. Это значение используется для определения прироста капитала, который равен разнице между базисной стоимостью актива и текущей рыночной стоимостью. Этот термин также может использоваться для описания разницы между наличной ценой и фьючерсной ценой данного товара.

Понимание основы затрат

На самом базовом уровне стоимостной базой инвестиций является общая сумма, первоначально инвестированная, плюс любые комиссии или сборы, связанные с покупкой. Это может быть описано либо в долларовом эквиваленте суммы инвестиций, либо в виде фактической цены на акцию, уплаченной за инвестиции.

Использование правильной базы затрат, также называемой налоговой базой, важно, особенно если вы реинвестировали дивиденды и распределения прироста капитала вместо того, чтобы получать прибыль наличными. Распределение реинвестирования увеличивает налоговую базу ваших инвестиций, которую вы должны учитывать, чтобы сообщать о более низком приросте капитала и, следовательно, платить меньше налогов. Если вы не используете более высокую налоговую базу, вы можете дважды заплатить налоги с реинвестированных распределений. Определение правильной основы затрат также является первым шагом при расчете прибылей и убытков после продажи акций.

Реинвестирование дивидендов увеличивает базовую стоимость акции, поскольку дивиденды используются для покупки большего количества акций.

Метод на основе средней стоимости обычно используется инвесторами для налоговой отчетности взаимных фондов. Метод на основе затрат сообщается с брокерской фирмой, в которой хранятся ваши активы. Многие брокерские фирмы по умолчанию используют метод средней стоимости. Инвесторы также могут выбирать из других методов, включая: «первым пришел — первым вышел» ( FIFO ), «последний пришел — первым вышел» ( LIFO ), высокая стоимость, низкая стоимость и другие. Как только метод на основе затрат определен для конкретного паевого инвестиционного фонда, он должен оставаться в силе. Брокерские фирмы будут предоставлять инвесторам соответствующую ежегодную налоговую документацию по продажам взаимных фондов на основе их выбора метода на основе затрат. Концепция стоимостной базы в основном проста, но может усложняться во многих отношениях. Отслеживание базы затрат требуется для целей налогообложения, но также необходимо для отслеживания и определения успеха инвестиций. Ключевым моментом является ведение хороших записей и упрощение инвестиционной стратегии, где это возможно.

Пример стоимостной базы

Например, если 100 акций были приобретены за 1000 долларов в прошлом году, при этом дивиденды за первый год составили 100 долларов, а дивиденды за второй год — 200 долларов, и все они были реинвестированы, применимое налоговое законодательство считает эти реинвестированные доходы доходом. Для целей расчета налога скорректированная стоимость при продаже акций будет отражена в размере 1300 долларов США вместо первоначальной покупной цены в размере 1000 долларов США. Таким образом, если цена продажи составляет 1500 долларов, налогооблагаемая прибыль составит всего 200 долларов (1500–1300 долларов) вместо 500 долларов (1500–1000 долларов). Если базовая стоимость неправильно записана как 1000 долларов, это приводит к более высокому налоговому обязательству, чем обычно.

Сравнение стоимостной базы

Сравнение затрат может быть важным соображением. Предположим, что инвестор сделал следующие последовательные покупки фонда на налогооблагаемом счете: 1500 акций по 20 долларов, 1000 акций по 10 долларов и 1250 акций по 8 долларов. База средней стоимости инвестора рассчитывается путем деления 50 000 долларов США на 3 750 акций. Средняя стоимость составляет $13,33.

Предположим, что инвестор затем продает 1000 акций фонда по 19 долларов. Инвестор получит прирост капитала в размере 5 670 долларов США, используя метод средней стоимости.

Прибыль/убыток с использованием средней стоимости: ($19 - $13,33) x 1000 акций = $5670

Результаты могут значительно различаться в зависимости от стоимости.

Первый пришел, первый вышел: (19-20 долларов) x 1000 акций = - 1000 долларов.
Последний пришел первым ушел: (19–8 долларов) x 1000 = 11 000 долларов.
Высокая стоимость: (19-20 долларов США) x 1000 акций = - 1000 долларов США.
Низкая стоимость: (19–8 долларов) x 1000 = 11 000 долларов.

В этом случае инвестору было бы лучше, если бы он выбрал метод FIFO или метод высокой стоимости для определения основы затрат до продажи акций. Эти методы приведут к отсутствию налога на убыток в размере 1000 долларов. При использовании метода на основе средней стоимости инвестор должен заплатить налог на прирост капитала с прибыли в размере 5 670 долларов США.

Как дробление акций влияет на основу затрат

Если компания разделит свои акции, это повлияет на вашу базовую стоимость в расчете на акцию, но не на фактическую стоимость первоначальных инвестиций или текущих инвестиций. Продолжая приведенный выше пример, предположим, что компания выпускает дробление акций 2:1, когда одна старая акция дает вам две новые акции. Вы можете рассчитать базовую стоимость одной акции двумя способами:

Возьмите первоначальную сумму инвестиций (10 000 долларов) и разделите ее на новое количество акций, которыми вы владеете (2 000 акций), чтобы получить новую базовую стоимость одной акции (10 000/2 000 = 5,00 долларов).
Возьмите свою предыдущую базовую стоимость за акцию (10 долларов) и разделите ее на коэффициент разделения 2:1 (10,00/2 = 5,00 долларов).

Основа стоимости подаренных или унаследованных акций

В случае, если акции были переданы вам в качестве подарка, ваша базовая стоимость – это базовая стоимость первоначального держателя, который сделал вам подарок. Если акции торгуются по более низкой цене, чем когда акции были подарены, более низкая ставка является основой стоимости. Если акции были переданы вам в наследство, базой стоимости акций для вас как наследника является текущая рыночная цена акций на дату смерти первоначального владельца.

Есть много факторов, которые будут влиять на вашу стоимость и, в конечном итоге, на ваши налоги, когда вы решите продать. Если ваша истинная основа затрат неясна, обратитесь к финансовому консультанту,. бухгалтеру или налоговому юристу.

Основа затрат и фьючерсные контракты

Что касается фьючерсов, то в основе затрат лежит разница между местной спотовой ценой товара и соответствующей фьючерсной ценой. Например, если конкретный фьючерсный контракт на кукурузу торгуется по цене 3,50 доллара, в то время как текущая рыночная цена товара сегодня составляет 3,10 доллара, базовая стоимость составляет 40 центов. Если бы верно обратное, когда фьючерсный контракт торгуется по цене 3,10 доллара, а спотовая цена составляет 3,50 доллара, то базис затрат был бы отрицательным на 40 центов, поскольку базис затрат может быть положительным или отрицательным в зависимости от соответствующих цен.

Местная спотовая цена представляет собой преобладающую цену базового актива, в то время как цена, указанная во фьючерсном контракте, относится к курсу, который будет указан в определенный момент в будущем. Цены на фьючерсы варьируются от контракта к контракту в зависимости от месяца, в котором они истекают.

Как и в случае с другими инвестиционными механизмами, спотовая цена колеблется в зависимости от текущих условий местного рынка. По мере приближения даты поставки цена фьючерса и спотовая цена сближаются.

Особенности

Основой стоимости является первоначальная цена приобретения актива для целей налогообложения.
Прирост капитала рассчитывается путем расчета разницы между продажной ценой и себестоимостью.
Существует несколько методов учета для корректировки основы затрат, чтобы она была более благоприятной, но будьте внимательны и следуйте рекомендациям IRS.