Перевод валюты

Что такое перевод валюты?

Пересчет валюты — это процесс конвертации одной валюты в другую, часто в контексте финансовых результатов зарубежных дочерних компаний материнской компании, в ее функциональную валюту — валюту основной экономической среды, в которой предприятие генерирует и расходует денежные потоки.

В целях прозрачности компании с зарубежными предприятиями должны, когда это применимо, сообщать свои бухгалтерские данные в одной валюте.

Как работает преобразование валюты

Многие компании, особенно крупные, являются многонациональными, работают в разных регионах мира и используют разные валюты. Если компания продает свою продукцию на иностранном рынке, а затем отправляет платежи домой, доходы должны указываться в валюте страны, где основная часть денежных средств была заработана и потрачена. В качестве альтернативы, в редком случае, когда у компании есть зарубежная дочерняя компания,. скажем, в Бразилии, которая не переводит средства обратно в материнскую компанию, функциональной валютой для этой дочерней компании будет бразильский реал.

Прежде чем финансовая отчетность иностранного предприятия может быть переведена в валюту отчетности, финансовая отчетность иностранного подразделения должна быть подготовлена в соответствии с правилами Общепринятых принципов бухгалтерского учета (GAAP). Когда это условие выполнено, финансовые отчеты, выраженные в функциональной валюте, должны использовать следующие обменные курсы для пересчета:

• Активы и обязательства : обменный курс между функциональной валютой и валютой отчетности на конец периода.

• Отчет о прибылях и убытках : обменный курс на дату признания дохода или расхода; средневзвешенная ставка за период является приемлемой.

• Акционерный капитал : Исторический обменный курс на дату записи в акционерный капитал; для изменения нераспределенной прибыли используются исторические обменные курсы отчета о прибылях и убытках за каждый период.

Прибыли и убытки, возникающие в результате конвертации валюты, отражаются в финансовой отчетности. Изменение пересчета в иностранную валюту является компонентом накопленного прочего совокупного дохода,. представленного в консолидированном отчете компании об акционерном капитале и перенесенного в консолидированный бухгалтерский баланс в раздел акционерного капитала.

Если компания ведет деятельность за границей, бухгалтерский учет ведется в иностранной валюте, она раскрывает указанную выше методологию в своих сносках в разделе «Примечание 1 — Краткое изложение основных принципов учетной политики» или в чем-то аналогичном.

Раздел 830 кодификации стандартов бухгалтерского учета Совета по стандартам финансового учета (FASB), озаглавленный «Вопросы в иностранной валюте», предлагает исчерпывающее руководство по оценке и пересчету операций в иностранной валюте.

Методы учета пересчета валюты

Существует два основных бухгалтерских стандарта для обработки пересчета валюты.

• Метод текущего курса : метод пересчета иностранной валюты, при котором большинство статей финансовой отчетности пересчитываются по текущему обменному курсу. Метод текущего курса используется в случаях, когда дочерняя компания плохо интегрирована с материнской компанией, а местная валюта, в которой работает дочерняя компания, совпадает с ее функциональной валютой.

• Временной метод : также известный как исторический метод, этот метод конвертирует валюту иностранной дочерней компании в валюту материнской компании. Временной метод используется, когда местная валюта дочерней компании не совпадает с валютой материнской компании. В зависимости от переводимой статьи финансовой отчетности используются разные обменные курсы.

Риск перевода

Риск пересчета валюты — это риск обменного курса, связанный с компаниями, которые осуществляют операции с иностранной валютой и включают в свой баланс иностранные активы.

Компании, владеющие активами в зарубежных странах, такими как заводы и оборудование, должны конвертировать стоимость этих активов из иностранной валюты в валюту своей страны для целей бухгалтерского учета. В США такой бухгалтерский перевод обычно делается ежеквартально и ежегодно. Риск пересчета возникает из-за того, насколько стоимость активов колеблется в зависимости от колебаний обменного курса между двумя участвующими странами.

Многонациональные корпорации с международными офисами подвергаются наибольшему риску перевода. Однако даже компании, которые не имеют офисов за границей, но продают продукцию на международном уровне, подвержены риску перевода. Если компания получает доход в другой стране, она должна конвертировать этот доход в свою домашнюю или местную валюту, когда отчитывается о своих финансовых результатах в конце квартала.

Пример перевода валюты

На международные продажи приходилось 64% выручки Apple Inc. за квартал, закончившийся 26 декабря 2020 года. В последние годы постоянной темой для производителя iPhone и других крупных транснациональных корпораций было негативное влияние роста доллара США. Когда доллар укрепляется по отношению к другим валютам, он оказывает давление на международные финансовые показатели после их конвертации в доллары США.

Такие компании, как Apple, стремятся преодолеть неблагоприятные колебания валютных курсов, хеджируя свои валютные риски. Производные инструменты иностранной валюты (форекс), такие как фьючерсные контракты и опционы, приобретаются, чтобы позволить компаниям зафиксировать курс валюты и обеспечить его неизменность в течение определенного периода времени.

Постоянные валюты

Постоянные валюты — еще один термин, часто встречающийся в финансовой отчетности. Компании с зарубежными операциями часто предпочитают публиковать отчетные цифры вместе с цифрами, которые исключают влияние колебаний обменного курса. Инвесторы, как правило, уделяют большое внимание постоянным валютным показателям, поскольку они понимают, что колебания валютных курсов могут маскировать истинные финансовые показатели компании.

Во втором финансовом квартале, закончившемся 30 ноября 2020 г., Nike Inc. сообщила о росте выручки на 9%, добавив, что продажи выросли на 7% в постоянной валюте.

Особенности

• Существует два основных метода учета пересчета валюты: текущий метод, когда дочерняя и материнская компании используют одну и ту же функциональную валюту; и временной метод, когда их нет.

• Риск перевода возникает для компании, когда обменные курсы колеблются до сверки финансовой отчетности. Этот риск можно хеджировать с помощью валютных деривативов или валютных позиций.

• Пересчет валюты позволяет компании с зарубежными операциями или дочерними компаниями сверять все свои финансовые отчеты с точки зрения своей местной или функциональной валюты.

• При пересчете валют используется обменный курс на конец отчетного периода для активов и обязательств, обменный курс на дату признания дохода или расхода в отчете о прибылях и убытках и исторический обменный курс на дату записи в акционерный капитал. .