Traduzione di valuta
Che cos'è la traduzione di valuta?
La conversione valutaria è il processo di conversione di una valuta in termini di un'altra, spesso nel contesto dei risultati finanziari delle controllate estere di una società madre, nella sua valuta funzionale,. la valuta dell'ambiente economico primario in cui un'entità genera e spende flussi di cassa.
Ai fini della trasparenza, le società con iniziative all'estero sono, ove applicabile, tenute a riportare i propri dati contabili in un'unica valuta.
Come funziona la traduzione di valuta
Molte aziende, in particolare quelle grandi, sono multinazionali, operanti in varie regioni del mondo che utilizzano valute diverse. Se un'azienda vende su un mercato estero e poi invia i pagamenti a casa, i guadagni devono essere dichiarati nella valuta del luogo in cui la maggior parte dei contanti viene principalmente guadagnata e spesa. In alternativa, nel raro caso in cui una società abbia una filiale estera,. diciamo in Brasile, che non trasferisce fondi alla società madre, la valuta funzionale per tale filiale sarebbe il real brasiliano.
Prima che il bilancio di un'entità estera possa essere convertito nella valuta di conto, il bilancio dell'unità estera deve essere preparato in conformità con le regole dei principi contabili accettati (GAAP). Quando tale condizione è soddisfatta, il bilancio espresso nella valuta funzionale dovrebbe utilizzare i seguenti tassi di cambio per la conversione:
Attività e passività : il tasso di cambio tra la valuta funzionale e la valuta di conto alla fine del periodo.
Conto Economico : Il tasso di cambio alla data in cui è stato rilevato un reddito o un onere; è accettabile un tasso medio ponderato nel periodo.
Patrimonio netto : Il tasso di cambio storico alla data di entrata nel patrimonio netto; la variazione degli utili portati a nuovo utilizza i tassi di cambio storici del conto economico di ciascun periodo.
Gli utili e le perdite derivanti da conversioni valutarie sono rilevati in bilancio. La variazione della conversione in valuta estera è una componente dell'altro conto economico complessivo accumulato , presentato nel bilancio consolidato di una società e riportato nello stato patrimoniale consolidato nel patrimonio netto.
Se una società ha operazioni all'estero che tengono i libri contabili in valuta estera, indicherà la metodologia di cui sopra nelle note a piè di pagina in "Nota 1 - Riepilogo delle politiche contabili significative" o qualcosa di sostanzialmente simile.
Il Financial Accounting Standards Board (FASB) Accounting Standards Codification Topic 830, intitolato "Foreign Currency Matters", offre una guida completa sulla misurazione e la traduzione delle transazioni in valuta estera.
Metodi di contabilità per la traduzione di valuta
Esistono due principali standard contabili per la gestione della conversione valutaria.
Il metodo del tasso corrente : un metodo di conversione della valuta estera in cui la maggior parte delle voci di bilancio sono convertite al tasso di cambio corrente. Il metodo del tasso corrente viene utilizzato nei casi in cui la controllata non è ben integrata con la società madre e la valuta locale in cui opera la controllata è la stessa valuta funzionale.
Il metodo temporale : noto anche come metodo storico, questa tecnica converte la valuta di una controllata estera nella valuta della società madre. Il metodo temporale viene utilizzato quando la valuta locale della controllata non coincide con la valuta della capogruppo. Vengono utilizzati tassi di cambio diversi a seconda della voce di bilancio oggetto di conversione.
Rischio di traduzione
rischio di traduzione è il rischio di cambio associato alle società che operano in valute estere e che iscrivono attività estere nei loro bilanci.
Le società che possiedono beni in paesi esteri, come impianti e attrezzature, devono convertire il valore di tali beni dalla valuta estera alla valuta del paese di origine a fini contabili. Negli Stati Uniti, questa traduzione contabile viene generalmente eseguita su base trimestrale e annuale. Il rischio di traduzione deriva da quanto fluttua il valore delle attività in base ai movimenti dei tassi di cambio tra le due contee coinvolte.
Le multinazionali con sedi internazionali hanno la maggiore esposizione al rischio traslativo. Tuttavia, anche le aziende che non hanno uffici all'estero ma vendono prodotti a livello internazionale sono esposte al rischio di traduzione. Se un'azienda realizza entrate in un paese straniero, deve convertire tali entrate nella propria valuta locale o locale quando comunica i propri dati finanziari alla fine del trimestre.
Esempio di traduzione di valuta
Le vendite internazionali hanno rappresentato il 64% delle entrate di Apple Inc. nel trimestre terminato il 26 dicembre 2020. Negli ultimi anni, un tema ricorrente per il produttore di iPhone e altre grandi multinazionali è stato l'impatto negativo dell'aumento del dollaro USA. Quando il biglietto verde si rafforza rispetto ad altre valute, successivamente pesa sui dati finanziari internazionali una volta convertiti in dollari USA.
Apple come Apple cerca di superare le fluttuazioni avverse dei tassi di cambio coprendo la propria esposizione alle valute. I derivati su cambi (forex), come contratti future e opzioni, vengono acquisiti per consentire alle società di bloccare un tasso di cambio e garantire che rimanga lo stesso per un periodo di tempo specificato.
Valute costanti
Valute costanti è un altro termine che compare spesso nei rendiconti finanziari. Le aziende con attività all'estero spesso scelgono di pubblicare i numeri riportati insieme a quelli che eliminano gli effetti delle fluttuazioni dei tassi di cambio. Gli investitori generalmente prestano molta attenzione alle cifre valutarie costanti poiché riconoscono che i movimenti valutari possono mascherare la vera performance finanziaria di un'azienda.
Nel suo secondo trimestre fiscale terminato il 30 novembre 2020, Nike Inc. ha registrato un aumento dei ricavi del 9%, aggiungendo che le vendite sono aumentate del 7% a valuta costante.
Mette in risalto
Esistono due metodi principali di contabilizzazione delle conversioni valutarie: il metodo corrente, per quando la controllata e la controllante utilizzano la stessa valuta funzionale; e il metodo temporale per quando non lo fanno.
Il rischio di conversione sorge per una società quando i tassi di cambio oscillano prima che i bilanci siano stati riconciliati. Questo rischio può essere coperto con derivati valutari o posizioni forex.
La conversione valutaria consente a una società con attività estere o filiali di riconciliare tutti i propri bilanci in termini di valuta locale o funzionale.
Le conversioni valutarie utilizzano il tasso di cambio alla fine del periodo di riferimento per le attività e passività, il tasso di cambio alla data in cui è stato rilevato un provento o un onere a conto economico e un tasso di cambio storico alla data di iscrizione a patrimonio netto .
