Серия 82

Что такое серия 82?

Сертификация Series 82 дает финансовым специалистам, представляющим спонсорскую организацию, возможность совершать сделки с частными ценными бумагами для клиентов.

Понимание серии 82

Серия 82 — это сертификация, ориентированная на частные операции с ценными бумагами. Его создание было санкционировано Законом Грэмма-Лича-Блайли от 1999 года. В 2001 году Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC) внесла изменения в правила, отделившие транзакционные возможности Series 82 от функций Series 7 и Series 62. Gramm Закон Лича-Блайли отменил и пересмотрел многие законодательные акты из Закона Гласса Стигалла, что расширило возможности обслуживания коммерческих банков. В результате коммерческие банки могли бы предлагать более разнообразный набор услуг и могли бы легче сотрудничать с брокерами-дилерами для проведения операций с ценными бумагами для клиентов. Серия 82 была создана из этого движения и установила индивидуальную лицензию, ориентированную только на сделки с частными ценными бумагами зарегистрированными представителями.

Экзамен серии 82

Экзамен серии 82, также известный как Экзамен представителя по частным ценным бумагам, спонсируется Регулирующим органом финансовой индустрии (FINRA) и проводится в тестовых центрах по всей стране. Экзамен посвящен частным ценным бумагам и сделкам частного размещения.

Сертификацию Series 82 можно получить и использовать вместе с другими одобренными FINRA лицензиями для зарегистрированных представителей. Серия 82 обеспечивает четко очерченную комплексную проверку и тестирование рынка частных ценных бумаг, повышая доверие к операционной деятельности и эффективности торговли на рынке частных ценных бумаг. Серия 82 позволяет представителям совершать сделки с ценными бумагами частного размещения в рамках первичного предложения.

Тест состоит из 100 вопросов с несколькими вариантами ответов, на которые нужно ответить более 150 минут. Для прохождения требуется 70% или выше. Серия 82 не имеет каких-либо предварительных условий и требует только, чтобы лица были спонсированы организацией, зарегистрированной в SEC .

Тест включает в себя следующие четыре раздела материала:

Раздел первый — Характеристики корпоративных ценных бумаг

Этот раздел полностью охватывает все виды ценных бумаг на рынке. Он включает подробную информацию об акциях, долговых обязательствах, ценных бумагах, обеспеченных активами, инвестиционных фондах недвижимости, обыкновенных акциях и привилегированных акциях, а также о правах и варрантах. Он также включает информацию об инвестиционных компаниях, их структуре и различных вариантах фондов.

Раздел второй — Регулирование рынка именных и незарегистрированных ценных бумаг

Во втором разделе подробно рассматриваются механизмы частного размещения, связанные с ценными бумагами. В нем также обсуждаются обязательства по андеррайтингу, предложения по финансированию, распределение и ценообразование. Другие темы, включенные во второй раздел, включают маркетинг и рекламу частных размещений, торговлю и транзакции, а также положения в соответствии с Законом о ценных бумагах 1933 года и Законом о фондовых биржах 1934 года.

Раздел третий — Анализ корпоративных ценных бумаг и планирование инвестиций

Третий раздел тестов по анализу корпоративных ценных бумаг. Этот анализ включает балансовые отчеты о прибылях и убытках и отчеты о движении денежных средств по долевым ценным бумагам. Он также всесторонне включает анализ долга с такими темами, как рейтинги облигаций, резервы до востребования, процентный риск и кривые доходности. Третий раздел также включает комплексные рыночные темы, такие как налогово-бюджетная политика, Совет Федеральной резервной системы и экономика. Наконец, в нем обсуждаются особенности инвестиционного планирования, такие как пригодность, инвестиционные цели, ограничения, риск, структура портфеля и налоговый режим.

Раздел четвертый — Работа со счетами клиентов и отраслевые правила

В четвертом разделе обсуждается учетная документация и нормативные требования. Это включает в себя формы клиентских счетов, раскрытие информации об инвестициях, документацию, нормативные документы в Комиссию по ценным бумагам и биржам и правила FINRA.

Серия 82 Лицензирование

Серия 82 очень широка по своему охвату, требуя, чтобы лицензиаты имели полное представление о том, как все типы акций, долговых обязательств и других ценных бумаг анализируются, гарантируются и предлагаются инвесторам. Частные ценные бумаги и частные размещения — это инвестиции, которые предлагаются только избранной группе инвесторов. Однако структура их предложений следует тем же структурам и методам, которые используются на публичных рынках.