Målbaserad investering
Vad Àr mÄlbaserad investering?
MÄlbaserad investering Àr ett relativt nytt tillvÀgagÄngssÀtt för förmögenhetsförvaltning som betonar investeringar med mÄlet att uppnÄ specifika livsmÄl. MÄlbaserad investering (GBI) innebÀr att en förmögenhetsförvaltare eller ett vÀrdepappersföretags kunder mÀter sina framsteg mot specifika livsmÄl, som att spara för barns utbildning eller bygga ett pensionsboÀgg, snarare Àn att fokusera pÄ att generera högsta möjliga portföljavkastning eller slÄ marknadsföra.
FörstÄ mÄlbaserad investering
MÄlbaserad investering skiljer sig frÄn traditionell investering, genom att dess mÄttstock för framgÄng Àr hur vÀl investeraren kan uppfylla sina personliga livsmÄl, snarare Àn hur vÀl hans eller hennes investeringar presterar mot marknadsgenomsnittet under en given period.
TĂ€nk pĂ„ en investerare som ser fram emot att gĂ„ i pension inom ett Ă„r, och som dĂ€rför inte har rĂ„d att förlora ens 10 % av sin portfölj. Om aktiemarknaden faller 30 % under ett givet Ă„r och investerarens portfölj Ă€r nere âbaraâ 20 %, skulle det faktum att portföljen har övertrĂ€ffat marknaden med 10 procentenheter erbjuda en knapp komfort. Den investeraren mĂ„ste fokusera mer pĂ„ att behĂ„lla, snarare Ă€n att vĂ€xa, vĂ€lstĂ„nd för att nĂ„ sitt personliga mĂ„l att ha rĂ„d med pension inom ett Ă„r.
MÄlbaserad investering skapar en ny ram för framgÄng, baserat pÄ kundernas behov och mÄl. Om en kunds huvudsakliga mÄl Àr att spara till förestÄende pension och finansiera högskoleutbildning för unga barnbarn, skulle en investeringsstrategi vara mer konservativ för de förra och relativt aggressiv för de senare.
Som ett exempel kan tillgÄngsallokeringen för pensionstillgÄngarna vara 10 % aktier och 90 % rÀntebÀrande, medan tillgÄngsallokeringen för utbildningsfonden kan vara 50 % aktier och 50 % rÀntebÀrande. Individuella behov och mÄl, snarare Àn risktolerans, Àr det som driver investeringsbeslut som fattas under det mÄlbaserade ramverket.
Fördelarna med mÄlbaserad investering inkluderar:
Kunders ökade engagemang för sina livsmÄl genom att lÄta dem observera och delta i pÄtagliga framsteg
En minskning av impulsivt beslutsfattande och överreaktion, baserat pÄ marknadsfluktuationer
MÄlbaserad investering efter den stora lÄgkonjunkturen
MĂ„lbaserade investeringar har ökat i popularitet under Ă„ren efter den stora lĂ„gkonjunkturen 2008â09, dĂ„ investerare insĂ„g i vilken utstrĂ€ckning att jaga hög avkastning skulle kunna pĂ„verka den lĂ„ngsiktiga förmögenhetsackumuleringen negativt. Miljontals olyckliga investerare bevittnade att deras nettoförmögenhet föll dramatiskt, i samband med nedgĂ„ngar pĂ„ nĂ€stan alla större marknader, och en brant korrigering av amerikanska bostadspriser.
Flera team har arbetat med att utveckla mer holistiska investeringsstrategier de senaste Ären. Startupen Ellevest fokuserar till exempel pÄ mÄlbaserade investeringsstrategier, skrÀddarsydda för kvinnor. CNBC utnÀmnde företaget till en av 25 lovande startups att titta pÄ under 2017.
Ellevest har utvecklat algoritmer för förmögenhetsförvaltning över tid som tar hÀnsyn till fluktuationer i kvinnors inkomster nÀr de gÄr vidare genom sina karriÀrer, samt löneskillnaderna mellan mÀn och kvinnor. IstÀllet för att sikta pÄ att övertrÀffa jÀmförelseindex som S&P 500 eller Russell 2000,. ber Ellevest först sina investerare att förklara deras personligheter och livsmÄl; dÀrifrÄn arbetar teamet med att utveckla specifika investeringsportföljer för varje mÄl.
Höjdpunkter
MÄlbaserad investering fokuserar pÄ livsmÄl snarare Àn att fÄ en hög portföljavkastning.
LivsmÄl, inklusive sparande till högskola och pensionering, Àr en del av mÄlbaserad investering.
MÄlbaserad investering betonar att uppnÄ livsmÄl.
