Testa

Vad är ett test?

I teknisk analys och handel är ett test när en akties pris närmar sig en etablerad stöd- eller motståndsnivå som fastställts av marknaden. Om beståndet håller sig inom stöd- och motståndsnivåerna, klarar testet. Men om aktiekursen når nya botten och/eller nya toppar, misslyckas testet. Med andra ord, för teknisk analys testas prisnivåer för att se om mönster eller signaler är korrekta.

Ett test kan också hänvisa till en eller flera statistiska tekniker som används för att utvärdera skillnader eller likheter mellan uppskattade värden från modeller eller variabler som finns i data. Exempel inkluderar t-testet och z-testet.

Förstå tester

Populära tekniska indikatorer som handlare och investerare använder för att testa stöd- och motståndsnivåer inkluderar trendlinjer, glidande medelvärden och runda tal.

Till exempel ägnar många investerare stor uppmärksamhet åt priseffekten av stora aktieindex, såsom Standard & Poor's 500 Index (S&P 500), Dow Jones Industrial Average (DJIA) och Nasdaq Composite när de testar sitt 200-dagars glidande medelvärde. eller en långsiktig trendlinje. Mer avancerade tekniker som används för att testa stöd- och motståndsnivåer inkluderar användning av pivotpunkter, Fibonacci retracement- nivåer och Gann-vinklar.

Det historiska prisdiagrammet nedan visar S&P 500 som testar sitt 200-dagars glidande medelvärde:

Handlare bör övervaka volymen noga när en akties pris närmar sig viktiga stöd- och motståndsområden. Om volymen ökar är det större sannolikhet att priset faller när det testar dessa nivåer på grund av ökat intresse för emissionen. Minskande volym, å andra sidan, tyder på att testet kan passera eftersom aktien kanske inte har tillräckligt med deltagande för att bryta ut till en ny nivå.

En aktie kan testa stöd- och motståndsnivåer på både en intervallbunden marknad och trendmarknad.

Range-Bound Market Test

När en aktie är intervallbunden testar priset ofta handelsintervallets övre och nedre gränser. Om handlare använder en strategi som köper stöd och säljer motstånd, bör de vänta på flera tester av dessa gränser för att bekräfta att priset respekterar dem innan de går in i en handel.

Väl i en position bör handlare lägga en stop-loss-order om nästa test av stöd eller motstånd misslyckas.

Trendande marknadstest

På en uppåtgående marknad blir tidigare motstånd stöd, medan på en nedåtgående marknad blir tidigare stöd motstånd. När priset bryter ut till en ny hög eller låg, går det ofta tillbaka för att testa dessa nivåer innan det återupptas i riktning mot trenden. Momentum-handlare kan använda testet av ett tidigare sväng högt eller sväng lågt för att komma in i en position till ett mer fördelaktigt pris än om de skulle ha jagat det första utbrottet.

En stop-loss-order bör placeras direkt under testområdet för att stänga handeln om trenden oväntat vänder.

Statistiska tester

Inferentiell statistik använder datas egenskaper för att testa hypoteser och dra slutsatser. Hypotestestning gör att man kan testa en idé med hjälp av ett dataurval med avseende på en populationsparameter. Den metod som analytikern använder beror på vilken typ av data som används och anledningen till analysen. I synnerhet försöker man förkasta nollhypotesen,. eller föreställningen att en eller flera slumpvariabler inte har någon effekt på en annan. Om detta kan förkastas, är variablerna sannolikt associerade med varandra.

Det finns flera verktyg som används för att utföra hypotestestning, varav några inkluderar:

• Ett t-test är en typ av inferentiell statistik som används för att avgöra om det finns en signifikant skillnad mellan medelvärdena för två grupper, som kan vara relaterade i vissa egenskaper. Det används mest när datamängderna, som datauppsättningen registrerad som resultatet av att vända ett mynt 100 gånger, skulle följa en normalfördelning och kan ha okända avvikelser. Ett t-test används som ett hypotestestverktyg, vilket möjliggör testning av ett antagande som är tillämpligt på en population. Z-tester är nära besläktade med t-tester, men t-tester utförs bäst när ett experiment har en mindre provstorlek.

• Wilcoxon-testet,. som kan referera till antingen Rank Sum-testet eller Signed Rank-testversionen, är ett icke-parametriskt statistiskt test som jämför två parade grupper.

• Chi-kvadrat (χ²) är ett test som mäter hur en modell jämförs med faktiska observerade data. Datan som används för att beräkna en chi-kvadratstatistik måste vara slumpmässig, rå, ömsesidigt uteslutande,. hämtad från oberoende variabler och hämtad från ett tillräckligt stort urval. Till exempel uppfyller resultaten av att kasta ett rättvist mynt dessa kriterier.

• Bonferroni-testet är ett statistiskt test som används för att minska förekomsten av ett falskt positivt.

– Ett Scheffé-test är ett slags post-hoc, statistisk analystest som används för att göra oplanerade jämförelser.

Höjdpunkter

• Det finns flera tekniska tester, inklusive de som är specifikt avsedda för marknader med intervall och trender.

– Sådana tester används ofta för att bekräfta motstånds- eller stödnivåer i en aktie eller annan tillgång.

• Tester kan också hänvisa till statistiska metoder för att utvärdera hypoteser eller samband mellan variabler.

• Ett test, i teknisk analys, hänvisar till förmågan hos en signal, ett mönster eller annan indikator att hålla fast vid efterföljande prisåtgärder.