Kısa Faiz

Kısa Faiz Nedir?

satılmış ancak henüz kapatılmamış veya kapatılmamış hisse sayısıdır . Rakam veya yüzde olarak ifade edilebilen kısa faiz, piyasa duyarlılığının bir göstergesidir.

Aşırı yüksek kısa vadeli faiz, yatırımcıların çok karamsar (potansiyel olarak aşırı karamsar) olduğunu gösteriyor. Yatırımcılar aşırı karamsar olduğunda, zaman zaman çok keskin fiyat artışlarına yol açabilir. Kısa faizdeki büyük değişiklikler, yatırımcıların bir hisse senedinde daha fazla düşüş veya yükseliş olabileceğini gösterdiği için uyarı işaretleri de veriyor.

Kısa Faiz Size Ne Anlatıyor?

Kısa ilgi, bireysel bir hisse senedinin potansiyel yönüne ve ayrıca yatırımcıların genel olarak piyasa hakkında ne kadar yükseliş veya düşüş eğiliminde olduklarına dair fikir verebilir. Borsalar kısa faizi ölçer ve raporlar. Tipik olarak, her ayın sonunda raporlar yayınlayarak yatırımcılara açığa satış kriteri olarak kullanmaları için bir araç sağlarlar. Nasdaq borsası her ayın ortasında ve sonunda kısa bir faiz raporu yayınlar.

Bir hisse senedinin önceki aya göre kısa faizinde büyük bir artış veya düşüş, özellikle duyarlılığın göstergesi olabilir. Örneğin, bir hisse senedinin kısa faizi %10'dan %20'ye yükseldiğinde, bu, bir şirketteki duyarlılığın olumsuz yönde arttığına dair bir uyarı işareti olabilir. Hisse fiyatının düşmesini bekleyen yatırımcı sayısı ikiye katlandı. Böyle büyük bir değişim, yatırımcılara analizlerinde daha derine inmeleri için bir neden verebilir.

süreli sıkışmalara daha yatkındır . Daha küçük dalgalı ve yüksek kısa faizli hisse senetleri, kısa vadeli hisselerin sayısı azaldıkça en yüksek kısa sıkıştırma olasılığına sahiptir. Aşırı bir okuma bir hisse senedinden diğerine farklı olabilir. Uzun bir istikrarlı kâr elde etme geçmişine sahip sağlam bir şirket %10'a yakın uç noktalara sahip olabilirken, daha spekülatif şirketler düzenli olarak %30'un üzerinde kısa süreli faiz artışı görebilir.

Bir hisse senedi aşırı bir noktaya ulaştığında, kısa bir sıkma olasılığına işaret edebilir. Kısa bir sıkışma, yatırımcı alımının neden olduğu yukarı yönlü bir fiyat hareketi ve kısa satıcıların çok büyük bir kayıp yaşamamaları için pozisyonlarını kapatmak için satın almaya zorlanmasıdır.

kalan gün sayısı olarak adlandırılan bir orana da dönüştürülebilir . Bunu, kısa hisse sayısını alarak ve ortalama günlük işlem hacmine bölerek yapın. Kısa faiz bir milyon hisse ve günlük ortalama işlem hacmi 100.000 hisse ise, kısaların pozisyonlarını kapatabilmesi en az ortalama 10 gün sürecektir. Ödenecek günler ne kadar uzun olursa, yatırımcılar o kadar düşer, ancak yanlışlarsa potansiyel olarak kısa sıkışma o kadar büyük olur.

Kısa faiz analizi, tek tek hisse senetleri veya bir bütün olarak hisse senetleri üzerinde yapılabilir. Bir yatırımcı, borsayı bir bütün olarak ölçmek için, toplam kısa vadeli faizin günlük ortalama NYSE işlem hacmine bölünmesini alarak NYSE'deki tüm hisse senetlerinin kapanış günlerine bakabilir.

Kısa Faizin Nasıl Kullanılacağına İlişkin Örnekler

Kısa faizin kullanılabileceği çeşitli yollar vardır. Kısa vadeli işlemlerle ilgilenen tüccarlar için, kısa faizde önemli artışlar olan veya kapsanacak gün sayısı yüksek olan hisse senetleri arayın. Hisse senedinin daha sonra , güçlü bir satış baskısı altında olacağı için (her zaman olmasa da) temel alması gerekir. Sadece fiyat yükselmeye başladığında uzun bir ticaret düşünülür. Bu yaklaşım, riski kontrol etmek için sıkı bir stop loss kullanmalı ve yatırımcıların neden bu kadar düşüşe geçtiğinin geçerli nedenleri olabileceğinden, işlemler genellikle kısa vadeli olarak kabul edilmelidir.

Uzun bir hisse senedi olan bir yatırımcı, kısa faizi de takip etmek isteyebilir. Kısa faiz artıyorsa, yatırımcıların hisse senedi veya bir bütün olarak borsa hakkında daha fazla endişe duymaya başladıklarının bir işareti olabilir. Her iki durumda da yatırımcıyı potansiyel olarak kârı koruması veya bazı olası olumsuz durumlara hazırlıklı olması konusunda uyarır.

Kısa faizdeki aşırı seviyeler, bazı tüccarlar tarafından karşıt bir gösterge olarak kabul edilir. Örneğin, bir hisse senedi için son derece yüksek bir kısa vadeli faiz, yatırımcıların fazla düşüşe geçtiğini gösterebilir ve fiyat aslında yukarı yönlü bir dönüş nedeniyle olabilir.

Kısa Faiz ile Alım/Alım Oranı Arasındaki Fark

Kısa vadeli faiz ve satım/çağrı oranı, piyasa duyarlılığının göstergeleridir. Kısa faiz, ödenmemiş kısa hisselerin sayısına odaklanır. Put/call oranı, verileri için opsiyon piyasasını kullanır. Put seçenekleri düşüş bahisleri, aramalar ise yükseliş bahisleridir. Bu nedenle, alım/satım oranındaki değişiklikler, yatırımcıların gelecekte fiyatların artmasını mı yoksa düşmesini mi beklediklerini belirlemek için kullanılabilecek başka bir ölçüdür.

Kısa Faiz Kullanmanın Sınırlamaları

yatırım kararının tek belirleyicisi olması amaçlanmamıştır . Bir yatırımcının genel analizinin bir parçası olarak eklenecek bir veri noktasıdır. Kısa faizdeki değişiklikler ve hatta aşırı uçlar, zamanında önemli fiyat değişikliklerine yol açmayabilir. Bir hisse senedi, kısa bir sıkışıklık veya daha büyük bir fiyat düşüşü olmaksızın uzun süreler boyunca aşırı bir okumada kalabilir. Ayrıca, birçok büyük fiyat düşüşü, kısa vadeli faiz artırılarak önceden tahmin edilemez.

Kısa faiz, çoğu borsa tarafından ayda bir ve Nasdaq tarafından ayda iki kez yayınlanır. Bu nedenle, tüccarların kullandığı bilgi her zaman biraz eskidir ve gerçek kısa vadeli faiz, raporun söylediğinden önemli ölçüde farklı olabilir.

Öne Çıkanlar

• Kısa faiz genellikle bir sayı olarak ifade edilir, ancak yüzde olarak daha çok şey ifade eder.

• Kısa faiz, duyarlılık göstergesi olarak kullanılır: kısa faizdeki artış, genellikle yatırımcıların daha düşüş eğilimi gösterdiğine işaret ederken, kısa faiz sinyallerindeki düşüş, daha fazla yükselişe geçtiğine işaret eder.

• Kısa faiz, bir şirketin kaç hissesinin şu anda açıkta satıldığını ve henüz kapsanmadığını gösterir.

• Bununla birlikte, aşırı düzeyde kısa ilgiye sahip hisse senetleri, karşıtlar tarafından yükseliş sinyali olarak görülebilir.