القائمة المعتمدة
ما هي القائمة المعتمدة؟
القائمة المعتمدة هي قائمة من الاستثمارات التي تم فحصها مسبقًا والتي قد يوصي بها الوسيط للعملاء ، أو التي قد يشتريها مدير الصندوق المشترك لصندوق.
تسمى القوائم المعتمدة أحيانًا القوائم القانونية. والغرض منها هو تقييد عمليات الشراء للشركات المستقرة والتي من غير المرجح أن تتخلف عن السداد وتكون بشكل عام قائمة بالاستثمارات الأكثر ملاءمة للمستثمر بناءً على تحمل المستثمر للمخاطر.
فهم قائمة معتمدة
غالبًا ما يلجأ المستثمرون إلى المستشارين الماليين أو الوسطاء لطلب المساعدة في الاستثمارات. عادةً ما يبحث الأفراد الذين ليسوا من ذوي الخبرة في الأسواق المالية عن محترفين قادرين على مساعدتهم في استثمار أموالهم. الهدف من المستشار أو الوسيط هو فهم أهداف المستثمر وآفاقه الزمنية وملف تعريف المخاطر قبل اتخاذ أي اقتراحات أو قرارات استثمارية.
كجزء من هذه العملية ، بمجرد أن يتعرف الوسيط على مستثمر محتمل ، يمكنه التوصية بقائمة معتمدة من الاستثمارات المحتملة.
ظهرت القوائم المعتمدة في الأربعينيات كوسيلة لحماية المخلصين من أي سوء إدارة للاستثمارات من قبل الأمناء. هم ، في الواقع ، وعد بأن استراتيجيات الاستثمار للأمناء لن تؤدي إلى إفلاس الأمناء.
اليوم ، تحمي القوائم المعتمدة المستثمرين من خلال ضمان درجة من الأمان من المخاطر الشديدة. ومع ذلك ، إذا كان المستثمر مرتاحًا لتحمل المزيد من المخاطر ، فسيكون المستشار قادرًا على تزويده بقائمة تحتوي على استثمارات أكثر خطورة.
بالنسبة إلى شركات السمسرة وصناديق الاستثمار المشتركة ، تحد القائمة المعتمدة من الخيارات المتاحة لمديري الحسابات والوسطاء. في معظم الحالات ، ستغطي قائمة شركة الاستثمار عددًا كبيرًا من الخيارات وتترك مساحة كبيرة للاختيار والمرونة في بناء محفظة العميل وتطورها.
يمتلك المستشارون الآليون قوائم أيضًا
الاستخدام المتزايد لمستشاري الروبوتات يجعل القوائم أكثر صلة بالموضوع. إنها بمثابة إرشادات فعالة للخوارزميات التي تم تصميمها لتكون بمثابة مستشارين ماليين رقميين.
تنشر شركات الاستثمار قوائمها المعتمدة بشكل دوري مع الأسعار المستهدفة للشراء والبيع ، بناءً على البيانات التي يجمعها فريق البحث في الشركة. عادة ما تكون القوائم الحالية متاحة للعملاء من خلال الوسطاء أو مديري الصناديق.
في حين أن القوائم المعتمدة يمكن أن توفر مخزنًا أمنيًا معينًا للمستثمرين المهتمين بسرعة رجل المخاطر ، إلا أنها ليست فعالة دائمًا لكل مستثمر. قد يرغب المستثمرون الذين يرغبون في اتباع نهج أكثر مرونة مصممًا وفقًا لاستراتيجيات الاستثمار وإدارة المخاطر الخاصة بهم ، ويريدون الخروج بشكل جيد من الصندوق ، في التحقق من شركات السمسرة والصناديق التي توفر نطاقًا أوسع من الخيارات.
القوائم المعتمدة في القطاع العام
يتم استخدام القوائم المعتمدة من قبل الوكالات الحكومية المحلية والولائية لتحديد الاستثمارات المؤهلة لخطط المعاشات التقاعدية ، وبوالص التأمين ، والصناديق الأخرى الخاضعة لسيطرتها.
تختلف متطلبات التضمين من دولة إلى أخرى ، ولكنها في معظم الحالات تشمل الاستثمارات المصممة لحماية مصالح الوكالة والمستفيدين من الأموال. الاستثمارات المعتمدة للجهات الحكومية منخفضة بشكل عام المخاطر والعائد المنخفض ، مع التركيز على الاستقرار والنمو المطرد.
عادةً ما تكون الأسهم الفردية المؤهلة لقائمة معتمدة من الدولة ذات جودة عالية. في كثير من الحالات ، سيُطلب من القائمة المعتمدة الالتزام بقاعدة الشخص الحكيم ، التي تقصر مدير الأموال على الاستثمارات التي قد يشتريها الشخص الحكيم عند البحث عن دخل معقول والحفاظ على رأس المال.
قوائم أخرى معتمدة
يتم إصدار القوائم المعتمدة الأخرى في سياقات ذات صلة وغير ذات صلة. فمثلا:
يجوز إصدار قائمة وسيط / تاجر معتمد سنويًا من قبل جهة حكومية لتقييد من يمكن تعيينه للتعامل مع الاستثمارات للأموال العامة.
قد يتم إصدار قائمة بالمواد المعتمدة أو قائمة المنتجات المعتمدة من قبل وكالة حكومية لتحديد المعايير للمقاولين الحكوميين.
يتم إصدار قائمة وكالات استشارات الائتمان المعتمدة من قبل وزارة العدل الأمريكية لتوجيه المقترضين الذين يعانون من ضائقة مالية إلى مستشارين غير ربحيين ذوي سمعة طيبة لتقديم المشورة لهم إذا كانوا يفكرون في إعلان الإفلاس.
يسلط الضوء
الهدف هو إجراء فحص مسبق للاستثمارات المحتملة لضمان سلامة أموال العملاء والاستثمارات التي تتطابق مع ملف مخاطر المستثمر.
تقدم شركات الوساطة وشركات الصناديق الاستثمارية قوائم معتمدة بالاستثمارات التي يمكن التوصية بها أو شراؤها لعملائها.
تميل القوائم المعتمدة للهيئات العامة إلى التمسك بالخيارات المحافظة والابتعاد عن المخاطرة.
