حساب منفصل
ما هو الحساب المنفصل؟
الحساب المنفصل عبارة عن محفظة استثمارية مملوكة لمستثمر وتديرها شركة استثمار محترفة - مستشارو الاستثمار المسجلون عادةً (RIA). على الرغم من أن الحسابات المنفصلة تُفتح عادةً من خلال سمسرة أو مستشار مالي ، إلا أنه قد يتم الاحتفاظ بها أيضًا في أحد البنوك أو فتحها مع شركة تأمين.
في بعض الأحيان يشار إلى هذه الحسابات على أنها حسابات مُدارة بشكل منفصل (SMA) أو حسابات مُدارة بشكل فردي.
كيف يعمل الحساب المنفصل
يتم استخدام الحساب المنفصل بشكل شائع من قبل المستثمرين المؤسسيين أو مستثمري التجزئة الأثرياء الذين لديهم ستة أرقام على الأقل للاستثمار ويريدون الدخول في شراكة مع مدير أموال محترف للتركيز على هدف استثماري واحد مخصص. بشكل عام ، يمكن أن يكون الحد الأدنى للاستثمار المطلوب لفتح حساب منفصل 100000 دولار أو أكثر.
لأصول حساباتهم المنفصلة . في حساب منفصل ، لا يتم تجميع الأموال مع استثمارات مستثمرين آخرين كما هو الحال ، على سبيل المثال ، في صندوق مشترك. يمكن للمستثمرين الاختيار من بين مجموعة من الأساليب من أجل إنشاء محفظة موجهة نحو أهداف الاستثمار الفردية الخاصة بهم.
RIA أو مدير المحفظة هو المسؤول عن اتخاذ قرارات الاستثمار على أساس يومي. عادة ، يتم دعمهم من قبل محللين خبراء. متسلحًا بسلطة تقديرية على الحساب ، يقوم المدير المخصص المعين من قبل المستثمر باتخاذ قرارات استثمارية ذات صلة بالفرد ، مع مراعاة احتياجات العميل وأهدافه ، وتحمل المخاطر ، وحجم الأصول.
تتمتع الحسابات المدارة بالعديد من الفوائد للمستثمر صاحب الثروات العالية ولكنها قد تكون باهظة الثمن.
إعتبارات خاصة
عند التفكير في فتح حساب منفصل أم لا ، يجب على المستثمرين تثقيف أنفسهم حول هياكل الرسوم لمديري الأموال المحترفين. في حين أن هياكل الرسوم تختلف ، إلا أنها قد تكون باهظة الثمن. عادة ما تتراوح رسوم RIAs ومديري المحافظ من 1٪ إلى 3٪ من الأصول المدارة (AUM).
أنواع أخرى من الحسابات المنفصلة
منتجات الاستثمار التأميني
الحسابات المنفصلة متاحة أيضًا للمستثمرين من خلال شركات التأمين. تقدم شركات التأمين منتجات استثمارية يمكن الاحتفاظ بها بشكل منفصل عن أي استثمارات تأمين عامة. أحد الأمثلة على ذلك هو راتب سنوي ثابت.
عندما تشتري راتبًا سنويًا ثابتًا ، تقرر شركة التأمين كيفية استثمار أموالك وتوفر لك عائدًا محددًا ومضمونًا على فترات منتظمة. نظرًا لأن حامل الوثيقة يضمن دفع تعويضات لفترة محددة أو مدى الحياة ، فعادة ما تستخدم المعاشات الثابتة لتوليد الدخل للتقاعد.
الحسابات الشخصية المنفصلة
يمكن للمستثمرين الأفراد فتح أنواع مختلفة من الحسابات الأخرى التي يمكن فتحها وإدارتها كحساب منفصل. على سبيل المثال ، تقدم العديد من شركات السمسرة حسابات تداول ذاتية التوجيه يمكن إدارتها من خلال منصة عبر الإنترنت.
بالإضافة إلى ذلك ، حسابات التقاعد الفردية (IRAs) هي SMAs التي يستخدمها الأفراد للادخار للتقاعد. كما تعتبر الحسابات الجارية وحسابات التوفير الموجودة في البنوك تندرج ضمن هذه الفئة.
يسلط الضوء
الحساب المنفصل هو محفظة أصول تديرها شركة استثمار محترفة.
توفر الحسابات المنفصلة مزيدًا من التخصيص في استراتيجية الاستثمار ، والنهج ، وأسلوب الإدارة مقارنة بالصناديق المشتركة.
كما أنها توفر الملكية المباشرة للأوراق المالية ومزايا ضريبية أكبر.
تُعرف أيضًا باسم الحسابات المُدارة بشكل منفصل (SMAs) ، وهي تستهدف بشكل متزايد مستثمري التجزئة الأكثر ثراءً وتأتي برسوم التفاف تتراوح من 1٪ إلى 3٪ سنويًا من الأصول الخاضعة للإدارة (AUM).
