معاش ثابت
ما هو المعاش الثابت؟
القسط السنوي الثابت هو نوع من عقود التأمين الذي يعد بدفع للمشتري سعر فائدة محدد ومضمون على مساهماته في الحساب. على النقيض من ذلك ، فإن الأقساط السنوية المتغيرة تدفع فائدة يمكن أن تتقلب بناءً على أداء محفظة استثمارية يختارها مالك الحساب. غالبًا ما تستخدم المعاشات الثابتة في التخطيط للتقاعد.
كيف يعمل معاش ثابت
يمكن للمستثمرين شراء راتب سنوي ثابت إما بمبلغ مقطوع أو سلسلة من المدفوعات بمرور الوقت. تضمن شركة التأمين ، بدورها ، أن الحساب سيحصل على معدل فائدة معين. تُعرف هذه الفترة بمرحلة التراكم.
عندما يختار مالك الأقساط السنوية ، أو مقدم القرض السنوي ، البدء في تلقي دخل منتظم من الأقساط السنوية ، تحسب شركة التأمين هذه المدفوعات بناءً على مبلغ المال في الحساب ، وعمر المالك ، ومدة استمرار المدفوعات ، وعوامل أخرى. هذا يبدأ مرحلة الدفع. قد تستمر مرحلة الدفع لعدد محدد من السنوات أو لبقية حياة المالك.
خلال مرحلة التراكم ، ينمو الحساب الضريبي المؤجل. ثم يعلن صاحب الحساب العقد ، وتخضع التوزيعات للضريبة على أساس نسبة الاستبعاد. هذه هي نسبة مدفوعات أقساط صاحب الحساب إلى المبلغ المتراكم في الحساب الذي يعتمد على المكاسب من الفائدة المكتسبة خلال مرحلة التراكم. يتم استبعاد الأقساط المدفوعة ويخضع الجزء المنسوب إلى المكاسب للضريبة. غالبًا ما يتم التعبير عن هذا كنسبة مئوية.
ينطبق هذا الموقف على المعاشات غير المؤهلة ، وهي تلك التي لا يتم الاحتفاظ بها في خطة تقاعد مؤهلة. في حالة وجود راتب سنوي مؤهل ، سيخضع المبلغ بالكامل للضرائب.
فوائد المعاش الثابت
يمكن لأصحاب المعاشات الثابتة الاستفادة من هذه العقود بعدة طرق.
عوائد الاستثمار المتوقعة
يتم اشتقاق معدلات المعاشات الثابتة من العائد الذي تحققه شركة التأمين على الحياة من محفظتها الاستثمارية ، والتي يتم استثمارها بشكل أساسي في سندات الشركات والحكومة عالية الجودة. عندئذٍ تكون شركة التأمين مسؤولة عن دفع أي معدل تعهدت به في عقد المعاش السنوي. يتناقض هذا مع المعاشات المتغيرة ، حيث يختار مالك الأقساط الاستثمارات الأساسية وبالتالي يتحمل الكثير من مخاطر الاستثمار.
معدلات دنيا مضمونة
بمجرد انتهاء فترة الضمان الأولية في العقد ، يمكن لشركة التأمين تعديل السعر بناءً على صيغة محددة أو على العائد الذي تجنيه من محفظتها الاستثمارية. كتدبير للحماية من انخفاض أسعار الفائدة ، تتضمن العقود السنوية الثابتة عادةً ضمانًا لمعدل أدنى.
النمو المؤجل الضرائب
نظرًا لأن المعاش السنوي الثابت هو وسيلة مؤهلة للضريبة ، فإن أرباحه تنمو وتأجيل الضريبة المركبة ؛ يتم فرض الضرائب على مالكي الأقساط السنوية فقط عندما يأخذون أموالًا من الحساب ، إما من خلال عمليات السحب العرضية أو كدخل منتظم. يمكن أن يحدث هذا التأجيل الضريبي فرقًا كبيرًا في كيفية تراكم الحساب بمرور الوقت ، خاصةً للأشخاص في الفئات الضريبية الأعلى. وينطبق الشيء نفسه على حسابات التقاعد المؤهلة ، مثل خطط IRAs و 401 (k) ، والتي تزيد أيضًا الضرائب المؤجلة.
مدفوعات دخل مضمونة
يمكن تحويل المعاشات الثابتة إلى أجر سنوي فوري في أي وقت يحدده المالك. سوف يولد القسط السنوي بعد ذلك مدفوعات دخل مضمونة لفترة محددة من الوقت أو لحياة مقدم السنوى.
الأمان النسبي للمدير
شركة التأمين على الحياة هي المسؤولة عن تأمين الأموال المستثمرة في الأقساط السنوية والوفاء بأي وعود تم التعهد بها في العقد. على عكس معظم الحسابات المصرفية ، فإن المعاشات غير مؤمنة اتحاديًا. لهذا السبب ، يجب على المشترين التفكير فقط في التعامل مع شركات التأمين على الحياة التي تحصل على درجات عالية للقوة المالية من وكالات التصنيف المستقلة الرئيسية.
غالبًا ما يكون للمعاشات رسوم عالية ، لذلك من المفيد التسوق والنظر في أنواع أخرى من الاستثمارات.
انتقادات للمعاشات الثابتة
المعاشات ، سواء كانت ثابتة أو متغيرة ، غير سائلة نسبيًا. تسمح المعاشات الثابتة عادةً بسحب واحد سنويًا يصل إلى 10٪ من قيمة الحساب. هذا يجعلها غير مناسبة للمال الذي قد يحتاجه المستثمر لحالة طوارئ مالية مفاجئة.
فترة التنازل عن الأقساط السنوية ، والتي يمكن أن تستمر لمدة تصل إلى 15 عامًا من بداية العقد ، تخضع عمليات السحب التي تزيد عن 10 ٪ لرسوم التنازل التي تفرضها شركة التأمين. قد يكون أصحاب المعاشات الذين تقل أعمارهم عن 59 درجة دفع غرامة ضريبية قدرها 10٪ ، بالإضافة إلى ضرائب الدخل العادية .
أخيرًا ، غالبًا ما تحمل المعاشات رسومًا عالية مقارنة بأنواع الاستثمارات الأخرى. يجب على أي شخص مهتم بمعاش سنوي التأكد من فهمه لجميع الرسوم المتضمنة قبل الالتزام. من المفيد أيضًا التسوق لأن الرسوم والشروط الأخرى يمكن أن تختلف بشكل كبير من شركة تأمين إلى أخرى.
يسلط الضوء
يتم تأجيل الأرباح في المعاش السنوي الثابت للضريبة حتى يبدأ المالك في تلقي الدخل من الأقساط السنوية.
المعاشات الثابتة هي عقود تأمين تدفع نسبة فائدة مضمونة على مساهمات صاحب الحساب.
المعاشات المتغيرة ، بالمقابل ، تدفع معدل يختلف حسب أداء المحفظة الاستثمارية التي يختارها صاحب الحساب.
