حكم عشرون بالمائة
ما هي قاعدة العشرين في المائة؟
في التمويل ، قاعدة العشرين في المائة هي اتفاقية تستخدمها البنوك فيما يتعلق بممارسات إدارة الائتمان الخاصة بهم. على وجه التحديد ، ينص على أنه يجب على المدينين الاحتفاظ بالودائع المصرفية التي تساوي 20٪ على الأقل من قروضهم المستحقة. من الناحية العملية ، يختلف الرقم الدقيق المستخدم اعتمادًا على أسعار الفائدة ، والجدارة الائتمانية المتصورة للمدين ، وعوامل أخرى.
كيف تعمل قاعدة العشرون بالمائة
قاعدة العشرين بالمائة هي مثال على الرصيد التعويضي ؛ أي رصيد محتفظ به في أحد البنوك لأغراض تقليل مخاطر القرض المقدم من ذلك البنك. على الرغم من أنه كان من الشائع في الماضي الاحتفاظ بهذه الأرصدة عند نسبة مئوية صارمة ، مثل 20٪ ، فقد أصبح هذا أقل شيوعًا في العقود الأخيرة. اليوم ، تميل أحجام الأرصدة التعويضية إلى التباين على نطاق واسع ، وفي بعض الأحيان يتم التنازل عنها بالكامل مع دفع رسوم الخدمات المصرفية أو غيرها من الترتيبات المماثلة.
بشكل عام ، سيتم سحب الأموال المحتفظ بها في حساب الرصيد التعويضي من أصل القرض نفسه ، حيث يتم وضعها بعد ذلك في حساب لا يحمل فائدة يقدمه المقرض. عندئذ يكون للبنك الحرية في استخدام هذه الأموال لأغراض الإقراض والاستثمار الخاصة به ، دون تعويض المودع.
من وجهة نظر المقترض ، يمثل هذا زيادة في تكلفة رأس مال القرض لأن الأموال المحتجزة في الرصيد التعويضي يمكن استخدامها لتوليد عائد إيجابي على الاستثمار. وبعبارة أخرى ، فإن تكلفة الفرصة البديلة المرتبطة بالرصيد التعويضي ترفع تكلفة رأس المال بالنسبة للمقترض.
من وجهة نظر البنك ، فإن العكس هو الصحيح. من خلال الاحتفاظ بإيداع كبير من المقترض ، يقلل البنك من المخاطر الفعلية لقرضه مع الاستفادة أيضًا من عائد الاستثمار الذي يمكن أن يولده من الأموال المودعة. من المفهوم أن المقترضين سيوافقون فقط على توفير رصيد تعويضي عندما لا يتمكنون من العثور على شروط أكثر سخاء في مكان آخر ، كما هو الحال في الحالات التي يعاني فيها المقترض من السيولة أو لديه تصنيف ائتماني ضعيف .
الأهم من ذلك ، أن الفائدة المدفوعة على القرض تستند إلى كامل أصل القرض ، بما في ذلك أي مبلغ يتم الاحتفاظ به في رصيد تعويضي. على سبيل المثال ، إذا اقترضت شركة ما 5 ملايين دولار من أحد البنوك بموجب شروط تتطلب إيداع 20٪ من هذا القرض في البنك المُقرض ، فإن الفائدة على هذا القرض مع ذلك ستستند إلى مبلغ 5 ملايين دولار بالكامل. على الرغم من أن المقترض غير قادر على سحب أو استثمار رصيد تعويضي قيمته مليون دولار (20٪) ، فإنه سيظل بحاجة إلى دفع فائدة على هذا الجزء من القرض.
مثال على قاعدة عشرون بيرسيت
إميلي مطور عقاري يسعى لاقتراض 10 ملايين دولار لتمويل بناء برج سكني جديد. تقترب من بنك تجاري يوافق على تمويل مشروعها بموجب شروط تتضمن قاعدة عشرين بالمائة.
بموجب شروط قرضها ، يتعين على إميلي إيداع 2 مليون دولار من القرض البالغ 10 ملايين دولار في حساب لا يحمل فائدة في البنك المُقرض. عندئذ يكون البنك حرًا في استثمار هذه الأموال أو إقراضها دون دفع أي فائدة لإيميلي على إيداعها.
على الرغم من أنها حرة في استخدام 8 ملايين دولار فقط من أصل 10 ملايين دولار اقترضتها ، إلا أنه يتعين على إميلي دفع فائدة على القرض الكامل البالغ 10 ملايين دولار. في الواقع ، يؤدي هذا إلى زيادة تكلفة رأس مال قرضها ، في حين أن العكس هو الصحيح من وجهة نظر البنك.
يسلط الضوء
أصبحت هذه القاعدة أقل شيوعًا في العقود الأخيرة ، وغالبًا ما يتم التعامل معها بمرونة من قبل المقرضين ، وتختلف بناءً على مجموعة متنوعة من العوامل ، مثل أسعار الفائدة والجدارة الائتمانية للمقترض.
قاعدة العشرين في المائة هي قاعدة تستخدمها البنوك تنص على النسبة المئوية للقرض المطلوب إيداعه في حساب رصيد تعويضي.
سيتم سحب الأموال المحتفظ بها في حساب الرصيد التعويضي من أصل القرض نفسه ، حيث يتم وضعها بعد ذلك في حساب لا يحمل فائدة يقدمه المقرض.
بعد ذلك ، تتمتع البنوك بحرية استخدام هذه الأموال لأغراض الإقراض والاستثمار الخاصة بها ، دون تعويض المودع.
لا يستطيع المقترض استخدام نسبة 20٪ من القرض المخصص لحساب الرصيد التعويضي ولكن مع ذلك يجب عليه دفع فائدة على هذا الجزء لأنه جزء من القرض بأكمله.
