Retiro de capital hipotecario (MEW)
¿Qué es un retiro de capital hipotecario (MEW)?
Un retiro de capital hipotecario (MEW, por sus siglas en inglés) es la eliminación del capital del valor de una vivienda mediante el uso de un préstamo contra el valor de mercado de la propiedad. Un retiro de capital hipotecario reduce el valor real de una propiedad por el número de nuevos pasivos en su contra.
Comprender los retiros de capital hipotecario (MEW)
Los retiros de capital hipotecario son una práctica común en tiempos de auge económico y aumento de los precios de las viviendas. Si el valor de una propiedad aumenta al mismo ritmo que los retiros de capital de la hipoteca, el valor real de la vivienda permanece constante. Surgen problemas, como sucedió en la crisis financiera de 2007-2009, donde los precios de las viviendas disminuyeron por debajo del valor de los pasivos pendientes, ya que esto crea un valor real negativo de la propiedad para el propietario.
Por ejemplo, digamos que alguien tiene un saldo hipotecario de $95,000 en su casa y el valor de mercado de la casa es de $140,000. El propietario puede ser elegible para obtener un MEW de hasta $45,000, que es el valor de mercado restado del saldo de la hipoteca, para encontrar $45,000 en capital. Si el propietario obtiene un MEW de $10,000, el valor de la equidad se reduce de $45,000 a $35,000.
Por qué es importante el retiro de capital hipotecario
Los retiros de capital hipotecario son préstamos que utilizan el valor de una propiedad hipotecada como garantía. Cuando una propiedad vale más de lo que se debe, se considera que tiene un patrimonio positivo. En este caso, el patrimonio podría utilizarse como garantía para un nuevo MEW.
Pedir prestado contra el capital de la vivienda en forma de MEW es simplemente la garantía de un activo. Los MEW se pueden usar para retirar efectivo de lo que generalmente se considera un activo ilíquido o un activo que no se puede convertir fácilmente en efectivo. El retiro de la plusvalía de la vivienda resulta en la reducción del tamaño del activo de una manera que no resulta en el establecimiento de un gravamen sobre el activo completo. Sin embargo, los MEW pueden ser riesgosos dada la posibilidad de que la propiedad hipotecada pueda perder valor una vez que se retire el capital. De ocurrir esto, es posible que el saldo de la hipoteca exceda el valor de mercado de la propiedad hipotecada.
Valor acumulado de la vivienda
El valor acumulado de la vivienda es el valor del interés de un propietario en su vivienda. Este valor fluctúa con el tiempo a medida que se realizan los pagos de la hipoteca y las fuerzas del mercado afectan el valor actual de esa propiedad. La equidad se puede lograr mediante un pago inicial durante la compra inicial de la vivienda o con los pagos de la hipoteca, y el valor de la equidad se puede aumentar mediante la apreciación del valor de la propiedad.
Los préstamos con garantía hipotecaria (también conocidos como segundas hipotecas) y las líneas de crédito con garantía hipotecaria, o HELOC, son formas comunes de aprovechar el valor acumulado de la vivienda.
Reflejos
El valor de la plusvalía de la vivienda tenderá a aumentar a medida que aumentan los precios de la vivienda.
Los préstamos con garantía hipotecaria, las segundas hipotecas y las líneas de crédito con garantía hipotecaria (HELOC) son ejemplos de MEW.
Un retiro de capital hipotecario (MEW) se refiere generalmente a cualquier tipo de préstamo mediante el cual un propietario puede aprovechar el valor en efectivo (equidad) de su hogar.
