Eficiencia Fiscal
驴Qu茅 es la Eficiencia Fiscal?
La eficiencia fiscal es cuando un individuo o empresa paga la menor cantidad de impuestos requeridos por la ley. Se dice que una decisi贸n financiera es fiscalmente eficiente si el resultado fiscal es menor que una estructura financiera alternativa que logra el mismo fin.
Comprender la eficiencia fiscal
La eficiencia fiscal se refiere a estructurar una inversi贸n para que reciba la menor tributaci贸n posible. Existen diversas formas de obtener eficiencia fiscal al invertir en los mercados p煤blicos.
Un contribuyente puede abrir una cuenta generadora de ingresos mediante la cual los ingresos de la inversi贸n tienen impuestos diferidos,. como una Cuenta de jubilaci贸n individual (IRA), un plan 401(k) o una anualidad. Todos los dividendos o ganancias de capital obtenidos de las inversiones se reinvierten autom谩ticamente en la cuenta, que contin煤a creciendo con impuestos diferidos hasta que se realicen los retiros .
Con una cuenta de jubilaci贸n tradicional, el inversor obtiene ahorros fiscales al reducir los ingresos del a帽o en curso por la cantidad de fondos colocados en la cuenta. En otras palabras, hay un beneficio fiscal inicial, pero cuando los fondos se retiran al jubilarse, el inversionista debe pagar impuestos sobre la distribuci贸n. Por otro lado, las cuentas IRA Roth no brindan la exenci贸n de impuestos por adelantado al depositar los fondos. Sin embargo, las cuentas IRA Roth permiten al inversionista retirar los fondos libres de impuestos durante la jubilaci贸n .
Cambios en las cuentas de jubilaci贸n a partir de 2020
En 2019, se realizaron cambios en las reglas relacionadas con las cuentas de jubilaci贸n con la aprobaci贸n de la Ley SECURE por parte del Congreso de los EE. UU. A continuaci贸n se muestran algunos de esos cambios que entrar谩n en vigencia en 2020.
Si tiene una anualidad en su plan de jubilaci贸n, la nueva regla permite que la anualidad sea transferible. Por lo tanto, si deja su trabajo para aceptar otro trabajo en otra empresa, su anualidad 401(k) puede reinvertirse en el plan de su nueva empresa. Sin embargo, la nueva ley elimin贸 algunas de las responsabilidades legales que enfrentaban los proveedores de anualidades al reducir la capacidad de los titulares de cuentas para demandarlos si el proveedor no cumple con los pagos de la anualidad.
Para aquellos con estrategias de planificaci贸n fiscal que incluyen dejar dinero a los beneficiarios, el nuevo fallo tambi茅n puede afectarlos. La Ley SECURE elimin贸 la disposici贸n de extensi贸n, que permit铆a a los beneficiarios no conyugales tomar solo las distribuciones m铆nimas requeridas de una cuenta IRA heredada. A partir de 2020, los beneficiarios no conyugales que hereden una IRA deben retirar todos los fondos dentro de los diez a帽os posteriores a la muerte del propietario.
La buena noticia es que los inversionistas de cualquier edad ahora pueden agregar dinero a una cuenta IRA tradicional y obtener una deducci贸n de impuestos ya que la Ley elimin贸 la limitaci贸n de edad para las contribuciones a una cuenta IRA. Adem谩s, las distribuciones m铆nimas requeridas no necesitan comenzar hasta los 72 a帽os, en comparaci贸n con los 70 a帽os y medio anteriores. Como resultado, es importante que los inversores consulten a un profesional financiero para revisar los nuevos cambios en las cuentas de jubilaci贸n y determinar si los cambios afectan su estrategia fiscal.
Fondo mutuo de eficiencia fiscal
Invertir en un fondo mutuo de impuestos eficientes,. especialmente para los contribuyentes que no tienen una cuenta libre de impuestos o con impuestos diferidos, es otra forma de reducir la obligaci贸n tributaria. Un fondo mutuo fiscalmente eficiente se grava a una tasa m谩s baja en relaci贸n con otros fondos mutuos. Estos fondos generalmente generan tasas de rendimiento m谩s bajas a trav茅s de dividendos o ganancias de capital en comparaci贸n con el fondo mutuo promedio. Los fondos de acciones de peque帽a capitalizaci贸n y los fondos que se administran de forma pasiva, como los fondos indexados y los fondos cotizados en bolsa (ETF), son buenos ejemplos de fondos mutuos que generan poco o ning煤n ingreso por intereses o dividendos.
Ganancias y p茅rdidas de capital a largo plazo
Un contribuyente puede lograr la eficiencia fiscal manteniendo acciones durante m谩s de un a帽o, lo que sujetar谩 al inversionista a la tasa de ganancias de capital a largo plazo m谩s favorable,. en lugar de la tasa ordinaria del impuesto sobre la renta que se aplica a las inversiones mantenidas por menos de un a帽o. . Adem谩s, compensar las ganancias de capital sujetas a impuestos con las p茅rdidas de capital actuales o pasadas puede reducir la cantidad de ganancias de inversi贸n sujetas a impuestos .
Bonos exentos de impuestos
Un inversionista en bonos puede optar por bonos municipales sobre bonos corporativos,. dado que los primeros est谩n exentos de impuestos a nivel federal. Si el inversionista compra un bono municipal emitido en su estado de residencia, los pagos de cup贸n realizados sobre el bono tambi茅n pueden estar exentos de impuestos estatales .
Fideicomiso irrevocable
A los efectos de la planificaci贸n patrimonial, el fideicomiso irrevocable es 煤til para las personas que desean obtener eficiencia fiscal sobre el patrimonio. Cuando un individuo tiene activos en este tipo de fideicomiso, entrega incidentes de propiedad, porque no puede revocar el fideicomiso y recuperar los recursos. Como resultado, cuando se financia un fideicomiso irrevocable, el due帽o de la propiedad est谩, en efecto, eliminando los activos de su patrimonio imponible. Los fideicomisos de salto generacional, los fideicomisos de residencia personal calificados, los fideicomisos de anualidades retenidas por el otorgante (GRAT), los fideicomisos ben茅ficos principales y los fideicomisos ben茅ficos remanentes son algunos de los fideicomisos irrevocables que se utilizan con fines de eficiencia fiscal sobre el patrimonio. Por otro lado, un fideicomiso revocable no es fiscalmente eficiente porque el fideicomiso se puede revocar y, por lo tanto, los activos que se mantienen en 茅l siguen siendo parte del patrimonio para fines fiscales.
Estas estrategias para lograr la eficiencia fiscal no son de ninguna manera una lista exhaustiva. Los profesionales financieros pueden ayudar a las personas y las empresas a evaluar las mejores formas de reducir sus obligaciones fiscales.
Los inversionistas en tramos impositivos altos a menudo est谩n m谩s interesados en invertir con eficiencia fiscal porque sus ahorros potenciales son m谩s significativos. Sin embargo, elegir la mejor inversi贸n fiscalmente eficiente puede ser una tarea abrumadora para quienes tienen poco conocimiento de los diferentes tipos de productos disponibles. La mejor decisi贸n puede ser ponerse en contacto con un profesional financiero para determinar si existe una forma de hacer que las inversiones sean m谩s eficientes desde el punto de vista fiscal.
Reflejos
Un inversionista de bonos puede optar por bonos municipales, que est谩n exentos de impuestos federales.
La eficiencia fiscal es cuando una persona f铆sica o jur铆dica paga la menor cantidad de impuestos exigidos por la ley.
Un contribuyente puede abrir cuentas generadoras de ingresos con impuestos diferidos, como una Cuenta de Retiro Individual (IRA) o un plan 401(k).
Los fondos mutuos eficientes desde el punto de vista fiscal pagan impuestos a una tasa m谩s baja en relaci贸n con otros fondos mutuos.
