Réassurance cédée
Qu'est-ce que la réassurance cédée ?
La réassurance cédée est un terme de l'industrie de l'assurance qui fait référence à la partie du risque qu'un assureur principal transfère à un autre assureur. Cet autre assureur est souvent un spécialiste de la réassurance. Cette pratique permet à l'assureur primaire de limiter l'exposition globale au risque qu'il prend avec ses clients.
L'assureur principal est appelé la société cédante tandis que la société de réassurance est appelée la société acceptante. La société acceptante reçoit une prime, versée par la société cédante, en échange de la prise en charge du risque.
La réassurance est parfois appelée « assurance stop-loss ». Cette pratique permet à une compagnie d'assurance de plafonner les pertes maximales qu'elle pourrait subir dans le pire des cas.
Comprendre la réassurance cédée
Le processus de réassurance permet aux compagnies d'assurance de se protéger contre la possibilité d'une réclamation pour des dommages catastrophiques qui dépasseraient leurs ressources financières. Un scénario du pire comme un ouragan majeur pourrait autrement être dévastateur. En se déchargeant d'une partie des risques globaux qu'ils souscrivent, la compagnie d'assurance réduit son risque global et est en mesure de maintenir les coûts des primes à un niveau inférieur pour tous ses clients.
L'accord entre la société cédante et la société acceptante s'appelle le contrat de réassurance et couvre tous les termes liés au risque cédé. Le contrat précise les conditions dans lesquelles la société de réassurance paiera les sinistres.
La compagnie acceptante verse une commission à la compagnie cédante sur la réassurance cédée. C'est ce qu'on appelle une commission de cession et qui couvre les frais administratifs, la souscription et les autres dépenses connexes. La société cédante peut recouvrer une partie de toute créance auprès de la société acceptante.
Les plus grands noms de la réassurance
La réassurance est souvent souscrite par une société de réassurance spécialisée. Les plus grands noms mondiaux de la réassurance sont Swiss Re Ltd., Berkshire Hathaway Inc. et Reinsurance Group of America Inc.
Une partie de la réassurance est gérée par les assureurs à l'interne — l'assurance automobile, par exemple — en diversifiant les types de clients pris en charge par l'entreprise. Dans d'autres cas, comme l' assurance responsabilité civile d'une grande entreprise internationale, un réassureur spécialisé peut être nécessaire parce que la diversification n'est pas possible.
Un assureur peut multiplier les processus de cession et de réassurance pour créer un portefeuille dont la valeur des sinistres est inférieure aux primes et aux revenus de placement générés par l'entreprise.
Types de contrats de réassurance
Il existe deux types de contrats de réassurance utilisés pour la cession de réassurance : la réassurance facultative et le contrat de réassurance conventionnel.
RĂ©assurance Facultative
Dans un contrat de réassurance facultative, chaque type de risque pouvant être transféré au réassureur en échange d'une prime est négocié individuellement. Le réassureur peut refuser ou accepter certaines parties d'un contrat proposé par la cédante. ou peut accepter ou refuser le contrat dans son intégralité,
Traité de réassurance
Avec un contrat de réassurance conventionnel, la société cédante et la société acceptante conviennent d'un large éventail de transactions d'assurance couvertes par la réassurance.
Par exemple, la compagnie d'assurance cédante peut céder tous les risques de dommages causés par les inondations, et la compagnie acceptante peut accepter tous les risques de dommages causés par les inondations dans une zone géographique particulière telle qu'une plaine inondable.
Munich Re Group est le plus grand réassureur au monde, ou bénéficiaire d'assurance cédée, en 2022, avec des primes nettes d'environ 43,1 milliards de dollars, selon Statista.
Avantages de la réassurance cédée
Le secteur de l'assurance est, par définition, exposé à un degré de risque inhabituel. Le processus de réassurance cédée maintient la stabilité de l'industrie. Autrement dit, il permet aux assureurs individuels de gérer la volatilité des bénéfices et de maintenir des réserves de capital adéquates. Dans toute entreprise, ce sont les clés du succès.
La réassurance permet également à un assureur la liberté de souscrire des polices qui couvrent un plus grand volume de risques sans augmenter excessivement les coûts de couverture de leurs marges de solvabilité ou le montant auquel les actifs de la compagnie d'assurance, à la juste valeur, dépassent ses passifs et autres engagements comparables .
La réduction des risques par la réassurance libère des actifs liquides substantiels qu'un assureur doit garder sous la main en cas de sinistres imprévus.
Pour le client, le processus de cession de réassurance allège un fardeau administratif. Le client n'a pas à magasiner auprès de plusieurs assureurs pour assumer différents types de risques ou différents niveaux de protection pour ses activités commerciales. Le processus est géré entre assureurs,
Défis pour la réassurance cédée
Les contrats de réassurance sont négociés au cas par cas et sont devenus de plus en plus complexes, selon Deloitte, une société de conseil en services professionnels. Dans un rapport, Modernizing Reinsurance Administration, la société note que de nombreux grands assureurs acceptent et administrent littéralement des milliers de contrats de réassurance. Il soutient que de nombreuses entreprises n'ont pas suffisamment mis à jour et intégré leurs systèmes de technologie de données afin de gérer efficacement ces demandes complexes.
Le principal défi pour le secteur de la réassurance est, bien sûr, l'imprévisibilité totale des événements catastrophiques. La pandémie de COVID-19, par exemple, présente un défi sans précédent pour certains réassureurs spécialisés tels que ceux qui s'occupent de la protection contre les pertes dans l'industrie du voyage et le secteur des congrès.
Réglementation de la réassurance cédée
L'industrie de l'assurance aux États-Unis est réglementée principalement au niveau de l'État. Cela signifie qu'une compagnie d'assurance doit respecter les réglementations des États dans lesquels elle exerce ses activités. Les responsabilités sont bien sûr multipliées dans un environnement commercial mondialisé.
Le secteur de la réassurance, en revanche, n'est pas aussi fortement réglementé. Les réassureurs ne traitent pas directement avec les assurés, de sorte que les protections des consommateurs ne s'appliquent pas nécessairement.
Néanmoins, les réassureurs doivent être agréés en tant qu'assureurs dans chaque État dans lequel ils exercent leurs activités. Ils doivent également respecter les réglementations et les exigences en matière de rapports financiers de chaque juridiction.
Questions et réponses
Points forts
La réassurance est une sous-industrie de l'assurance, avec de nombreuses compagnies spécialisées dans des types de couverture particuliers.
La réassurance cédée est un processus utilisé par les compagnies d'assurance pour partager des parties de leur couverture avec d'autres compagnies d'assurance afin de réduire le risque global de leurs portefeuilles.
L'assureur principal sous-traite essentiellement une partie de la responsabilité de la couverture.
L'assureur primaire reste l'interlocuteur du client.
Ce processus réduit les risques de sinistres catastrophiques, répartissant la responsabilité entre deux assureurs ou plus.
FAQ
Quelle est la différence entre la réassurance de la part des excédents et la réassurance des quotas ?
La réassurance en quote-part et la réassurance en quote-part sont deux types d'accords entre un assureur et un réassureur qui définissent les responsabilités de chacun. Dans un traité en quote-part de surplus, l'assureur principal conserve les passifs d'un contrat jusqu'à un montant déterminé. Le solde est transmis à un réassureur. Un traité en quote-part est essentiellement l'inverse. L'assureur primaire transmet la responsabilité des risques à un réassureur, jusqu'à une certaine limite. L'assureur principal est responsable des pertes dépassant ce montant.
Quelle est la différence entre la réassurance cédée et la réassurance prise en charge ?
La réassurance cédée et la réassurance assumée sont les actions entreprises par les deux parties impliquées dans ce type de contrat entre deux compagnies d'assurance.- La réassurance cédée est l'action entreprise par un assureur pour faire passer une partie de son obligation de couverture à une autre compagnie d'assurance.- La réassurance supposée est l'acceptation de cette obligation par une autre compagnie d'assurance.
Qu'est-ce qu'un ratio de perte cédée ?
Le taux de sinistres est un indicateur clé pour le secteur de l'assurance. Il s'agit du rapport entre les pertes versées et les primes versées et est exprimé en pourcentage. C'est un instantané de haut niveau de la rentabilité d'une compagnie d' assurance.
