Prêt de la seconde chance

Qu'est-ce qu'un Prêt Seconde Chance ?

Un prêt de deuxième chance est un type de prêt destiné aux emprunteurs ayant un mauvais historique de crédit, qui ne pourraient très probablement pas se qualifier pour un financement traditionnel. En tant que tel, il est considéré comme une forme de prêt subprime. Un prêt de deuxième chance facture généralement un taux d'intérêt beaucoup plus élevé que celui qui serait offert aux emprunteurs qui sont considérés comme présentant moins de risque de crédit.

Comment fonctionne un prêt de la seconde chance

Les prêts de deuxième chance sont souvent proposés par des prêteurs spécialisés dans le marché des subprimes. Comme beaucoup d'autres prêts subprime,. un prêt de seconde chance peut avoir une durée typique jusqu'à l'échéance (comme un prêt hypothécaire de 30 ans), mais il est généralement destiné à être utilisé comme véhicule de financement à court terme. Les emprunteurs peuvent obtenir de l'argent maintenant et, en effectuant des paiements réguliers et ponctuels, commencer à rétablir leur dossier de crédit. À ce moment-là, ils pourront peut-être obtenir un nouveau prêt avec des conditions plus favorables, leur permettant de rembourser le prêt de la seconde chance. Le taux d'intérêt élevé sur un prêt de seconde chance incite les emprunteurs à refinancer dès qu'ils le peuvent.

Un autre type de prêt de la seconde chance est à très court terme, parfois aussi peu qu'une semaine ou deux. Plutôt que d'être remboursé au fil du temps, cette variante de prêt doit être remboursée en totalité à la fin de ce terme. Ces prêts ont tendance à être pour des montants plus petits, comme 500 $, et sont souvent offerts par des prêteurs sur salaire, qui se spécialisent dans les prêts à court terme et à taux d'intérêt élevé, programmés pour coïncider avec le prochain chèque de paie de l'emprunteur.

Les prêts de deuxième chance peuvent aider les emprunteurs dont le crédit est faible, mais en raison de leurs taux d'intérêt élevés, ils devraient être remboursés le plus rapidement possible.

Avantages et inconvénients des prêts de la seconde chance

Alors que les prêts de deuxième chance peuvent aider les emprunteurs ayant des antécédents de crédit entachés à reconstruire leur crédit – et peuvent être la seule option s'ils ont besoin d'emprunter de l'argent – ces prêts comportent des risques substantiels.

La première est que l'emprunteur sera incapable de rembourser le prêt ou d'obtenir un autre financement pour le remplacer. Par exemple, les prêteurs proposent fréquemment des prêts de deuxième chance sous la forme d'un prêt hypothécaire à taux variable (ARM) connu sous le nom d' ARM 3/27. En théorie, ces hypothèques, qui ont un taux d'intérêt fixe pendant les trois premières années, laissent suffisamment de temps aux emprunteurs pour réparer leur crédit puis se refinancer. Le taux fixe donne également à l'emprunteur le confort de paiements mensuels prévisibles pour les trois premières années.

Cependant, à la fin de cette période, le taux d'intérêt commence à flotter en fonction d'un indice plus une marge (connu sous le nom de taux d'intérêt entièrement indexé ), et les paiements peuvent devenir inabordables. De plus, si l'emprunteur a perdu son emploi ou subi d'autres revers financiers entre-temps, le refinancement d'un meilleur prêt à des taux plus avantageux peut s'avérer impossible.

Les prêts de seconde chance à court terme des prêteurs sur salaire ont leurs propres inconvénients. L'un est leurs taux d'intérêt souvent exorbitants. Comme le souligne le Bureau fédéral de la protection financière des consommateurs sur son site Web, "Un prêt sur salaire typique de deux semaines avec des frais de 15 $ par tranche de 100 $ équivaut à un taux annuel en pourcentage (APR) de près de 400 %.

Avant même que les emprunteurs n'envisagent un prêt de deuxième chance, ils doivent s'assurer qu'ils ne sont pas admissibles au financement traditionnel d'une banque ou d'un autre prêteur, qui est généralement moins cher et moins risqué.