निवेश शैली

निवेश शैली क्या है?

निवेश शैली एक व्यापक रणनीति या सिद्धांत है जिसका उपयोग निवेशक द्वारा परिसंपत्ति आवंटन निर्धारित करने और निवेश के लिए व्यक्तिगत प्रतिभूतियों को चुनने के लिए किया जाता है। निवेश शैली आम तौर पर निवेशकों की जोखिम सहनशीलता , उनके निवेश समय क्षितिज,. नैतिक मूल्यों और अन्य विचारों के लिए जिम्मेदार होगी।

निवेश शैली को समझना

व्यक्तिगत निवेशकों के लिए निवेश शैलियों को आम तौर पर उनकी जोखिम सहनशीलता से बनाया जाता है, जिसे आम तौर पर रूढ़िवादी, मध्यम या आक्रामक के रूप में वर्गीकृत किया जा सकता है। जोखिम आमतौर पर व्यक्तिगत निवेशकों के लिए एक निवेश शैली निर्धारित करते समय और निवेश निर्णय लेने के लिए प्राथमिक चिंता का विषय है। निवेश के लिए प्रबंधित फंड का विश्लेषण करते समय जोखिम आमतौर पर निवेशकों के लिए प्रकटीकरण का एक प्रमुख पहलू होता है।

इष्टतम पोर्टफोलियो

आधुनिक पोर्टफोलियो सिद्धांत से पता चलता है कि निवेशकों को इष्टतम जोखिम और रिटर्न प्राप्त करने के लिए अपने निवेश में विविधता लाने में व्यावहारिक होना चाहिए । फिर भी प्राथमिक विचार के रूप में जोखिम के साथ, निवेशकों के पास व्यक्तिगत प्रतिभूतियों या प्रबंधित फंडों के व्यक्तिगत पोर्टफोलियो के निर्माण के लिए अभी भी बहुत सारे निवेश हैं। निवेश की दुनिया में, निवेशकों को प्रतिभूतियां और फंड रिपोर्टिंग विशेषताएं दोनों मिलेंगी जो एक निवेशक की निवेश शैली के साथ फिट होती हैं।

जोखिम प्रोफाइल

व्यक्तिगत प्रतिभूतियों में निवेश करते समय, निवेशक अक्सर स्टॉक, बॉन्ड और वस्तुओं को देखते हैं। प्रत्येक के पास अलग-अलग जोखिम स्तर और निवेश विशेषताएं हैं। रूढ़िवादी निवेशक आय के लिए व्यक्तिगत प्रतिभूतियों की तलाश कर सकते हैं। कई स्थिर, लार्ज-कैप स्टॉक लाभांश का भुगतान करते हैं जो स्थिर आय के साथ रूढ़िवादी से मध्यम जोखिम प्रदान करते हैं। आय निवेशकों के लिए बांड भी एक शीर्ष निवेश हो सकता है, क्योंकि वे कूपन भुगतान से स्थिर भुगतान प्रदान करते हैं।

उप-परिसंपत्ति वर्ग भी मिलेंगे जो उनकी निवेश शैली का मार्गदर्शन कर सकते हैं। शेयरों के भीतर, उप-परिसंपत्ति वर्गों में वृद्धि या मूल्य शामिल हो सकते हैं। बॉन्ड के भीतर, निवेशक उच्च-उपज वाले बॉन्ड के साथ, या अधिक रूढ़िवादी रूप से, उच्च-गुणवत्ता वाले बॉन्ड के साथ जोखिम वाले स्पेक्ट्रम पर अधिक निवेश करना चुन सकते हैं।

प्रबंधित खाते और फंड

पूरे उद्योग में वित्तीय सेवा प्रदाता और निवेश प्रबंधक प्रबंधित खाते और प्रबंधित फंड दोनों प्रदान करते हैं जो शैली या विषयगत निवेश का समर्थन कर सकते हैं।

प्रबंधित खाते

रोबो सलाहकार, रैप खाते और अलग से प्रबंधित खाते निवेशकों के लिए एक निश्चित निवेश शैली के प्रबंधन में समर्थन पाने के लिए सभी विकल्प हैं। रोबो सलाहकार और रैप खाते अक्सर निवेशक के जोखिम प्रोफाइल पर आधारित शैली का निवेश करते हैं, सक्रिय प्रबंधन भी अनुकूलित निवेश शैली विकल्प प्रदान करते हैं।

प्रबंधित फंड

पेशेवर विविधीकरण के लाभ प्राप्त करते हुए प्रबंधित फंड में निवेश शैली के लिए निवेश करने के सर्वोत्तम तरीकों में से एक हो सकता है। अधिकांश म्यूचुअल फंड और एक्सचेंज ट्रेडेड फंड (ईटीएफ) एक सुसंगत निवेश शैली का प्रयोग करेंगे । 1940 के निवेश कंपनी अधिनियम के तहत , एक प्रबंधक की निवेश नीतियों को फंड के प्रॉस्पेक्टस में निवेशकों के सामने प्रकट किया जाना चाहिए, जो इसके पंजीकरण के साथ दायर किया गया है।

प्रबंधित फंड निवेश उद्योग में, निवेशकों को सभी प्रकार के निवेश शैली विकल्प मिलेंगे जो आम तौर पर जोखिम सहनशीलता श्रेणियों में आते हैं।

निष्क्रिय बनाम सक्रिय निधि

सभी जोखिम श्रेणियों में, निवेशकों को निष्क्रिय बनाम सक्रिय फंड भी मिलेंगे। कुछ निवेशक एक निष्क्रिय निवेश शैली चुन सकते हैं जो बाजार के विभिन्न क्षेत्रों में अक्सर कम लागत और कम जोखिम के साथ जोखिम प्रदान करती है।

किसी व्यक्ति की निवेश शैली म्यूचुअल फंड की निवेश शैली से अलग होती है , जिसे आमतौर पर फंड मैनेजर्स द्वारा निर्धारित किया जाता है और फंड के प्रॉस्पेक्टस में इसका खुलासा किया जाता है।

निवेश शैलियों के उदाहरण

अधिकांश निवेशक अपने निवेश निर्णयों को बाजार जोखिम की अपनी धारणाओं और अपने व्यक्तिगत निवेश लक्ष्यों के आधार पर आधारित करेंगे। निम्नलिखित कुछ सामान्य निवेश शैली हैं, हालांकि अधिकांश निवेशक इन रणनीतियों को एक अद्वितीय निवेश शैली में जोड़ देंगे।

मूल्य निवेश

मूल्य निवेश एक ऐसी रणनीति है जो अस्थिरता, बुरी खबर या अन्य चिंताओं के कारण अस्थायी रूप से बाजार द्वारा कम मूल्यांकन वाली कंपनियों या संपत्तियों की तलाश करती है। ये वे कंपनियां या शेयर हैं जिनका बाजार मूल्य उनके आंतरिक मूल्य से कम है, जो आय और संपत्ति जैसे उद्देश्य कारकों से निर्धारित होता है। इस विश्वास के आधार पर कि बाजार अंततः इन कंपनियों के वास्तविक मूल्य को प्रतिबिंबित करेगा, मूल्य निवेशक मूल्य वृद्धि की उम्मीद में कम कीमत वाली संपत्ति की तलाश करते हैं।

विकास निवेश

विकास निवेशक कथित बाजार प्रवृत्तियों और मूल्य प्रक्षेपवक्र के आधार पर मूल्य हासिल करने की उच्च क्षमता वाली कंपनियों या परिसंपत्तियों की तलाश करते हैं। विकास निवेशक आमतौर पर युवा उद्योगों में छोटी कंपनियों की तलाश करते हैं, जो उनका मानना है कि लंबे समय में मूल्य हासिल करने की संभावना है। उच्च औसत रिटर्न की उम्मीद के आधार पर, विकास निवेशकों के लिए प्रौद्योगिकी स्टॉक और उभरते बाजार सामान्य लक्ष्य हैं।

आय निवेश

आय निवेश एक रणनीति है जो पूंजी वृद्धि को प्राथमिकता देने के बजाय निवेशक के लिए एक स्थिर आय प्रदान करना चाहता है। ये निवेशक आमतौर पर फिक्स्ड-इनकम सिक्योरिटीज के अलावा उच्च लाभांश वाले शेयरों की तलाश करेंगे।

यथोचित परिश्रम

प्रत्येक निवेशक की अपनी निवेश शैली और निवेश प्रबंधन के तरीके होंगे। स्वयं करें निवेशक अधिक स्वतंत्र दृष्टिकोण अपनाते हैं, जबकि पूर्ण-सेवा वित्तीय सलाहकार प्लेटफॉर्म का उपयोग करने वाले निवेशक अपनी निवेश शैली को आकार देने के लिए पेशेवर सलाह पर भरोसा करते हैं।

निवेश की शैली चाहे जो भी हो, यह सुनिश्चित करने के लिए उचित परिश्रम महत्वपूर्ण है कि एक निवेश निवेशक की शैली से मिलता है। स्पष्ट रूप से पालन किए गए निवेश शैली के उद्देश्यों के साथ फंड चुनने से निवेशकों को लक्षित पोर्टफोलियो का प्रबंधन करने में मदद मिल सकती है। एक वित्तीय सलाहकार या निवेश सेवा के साथ काम करना जो नियमित रूप से पुनर्संतुलन को तैनात करता है, निवेशकों को स्टाइल के बहाव से बचने में मदद कर सकता है और यह सुनिश्चित कर सकता है कि उनका निवेश उनकी निवेश शैली की प्राथमिकताओं के अनुसार बनाए रखा जाए।

हाइलाइट्स

• हालांकि कोई भी "सही" निवेश शैली नहीं है, लेकिन इससे बचने के लिए कई सामान्य नुकसान हैं, जैसे जुआ व्यवहार, भावनात्मक निवेश और दिन का व्यापार । व्यक्तिगत प्राथमिकताओं के बावजूद, प्रत्येक संभावित निवेशक को अपने निवेश पर उचित सावधानी बरतनी चाहिए।

• निवेश शैली किसी के निवेश लक्ष्यों को पूरा करने के लिए उपयोग की जाने वाली विशिष्ट रणनीतियों को संदर्भित करती है। निवेश शैली आम तौर पर व्यक्तिगत जोखिम सहनशीलता, समय क्षितिज, नैतिक मूल्यों और अन्य विचारों के लिए जिम्मेदार होती है।

• जिन निवेशकों के पास अपने पोर्टफोलियो को प्रबंधित करने के लिए समय या धैर्य नहीं है, उनके लिए प्रबंधित खाते शुल्क के लिए हैंड्स-फ्री पोर्टफोलियो प्रबंधन की पेशकश कर सकते हैं।

• जोखिम निवेश शैलियों में एक प्रमुख कारक है, जिसमें जोखिम भरा निवेश उच्च संभावित रिटर्न प्रदान करता है।