Flugeldafræðingur
Hvað er eldflaugavísindamaður?
Eldflaugavísindamaður er hugtak sem hefðbundnir kaupmenn hafa búið til fyrir einstakling með stærðfræði- og tölfræðirannsóknarbakgrunn sem vinnur megindlega vinnu í fjárfestingum og fjármálum. Hugtakið er frá áttunda áratug síðustu aldar og var notað tungutaklega þegar fyrirtæki á Wall Street tóku að ráða rannsakendur án fjármála- eða viðskiptabakgrunns til að nota tölvur til að framkvæma umfangsmiklar megindlegar rannsóknir ásamt hefðbundnum verðbréfasérfræðingum.
Að skilja eldflaugavísindamenn
Wall Street jók traust sitt á þessum sérfræðingum – venjulega kallaðir „magn“ – þar sem fjármál og viðskipti urðu mjög sjálfvirk og aðgangur að stórum gögnum jókst. Þó að hægt sé að beita megindlegum rannsóknum á hvaða fjárfestingarstíl sem er, þ.e. vöxt eða verðmæti, hefur notkun þeirra í verðbréfaiðnaðinum stækkað samhliða aukningu þáttafjárfestinga. Upphaflega hugsað sem sérstök nálgun við fjárfestingar sem myndi hjálpa til við að draga úr mannlegum tilfinningum við ákvarðanatöku, megindlegar aðferðir eru nú notaðar í greininni og innifalin í, öfugt við aðskilin frá, flestum fjárfestingaraðferðum.
Magngreining er nú normið
Snemma dæmi um notkun eldflaugavísindamanna í eignastýringu væri þegar farsæll kaupmaður vildi mæla fjárfestingarhugmyndir sínar og prófa hugsanlega skilvirkni stefnu í framtíðinni. Eftir að hafa venjulega valið verðmæti hlutabréfa, til dæmis, byggt á grundvallarstefnu,. gæti stjórnandi ráðið sérfræðingur með doktorsgráðu. og bakgrunn í fræðilegri eðlisfræði (AKA, „eldflaugavísindi“) til að búa til líkan sem prófar framlag til ávöxtunar hundruða eða þúsunda þátta og fylgni yfir langan tíma í mörgum markaðssviðum. Þar sem magnið byggir flókin líkön fyrir bakprófun á stefnu stjórnanda, lærir hún einnig fjárfestingarbransann, sem hugsanlega þróast frá eldflaugavísindamanni til verðbréfasérfræðings og eignasafnsstjóra.
Undanfarna áratugi hefur magn verið óaðskiljanlegur í þróun gervivara og afleiða, þar með talið skiptasamninga. Líkönin sem robo ráðgjafar nota til að búa til fjárfestingarsöfn og veita ráðgjöf eru einnig byggðar á megindlegum fjármálarannsóknum. Hátíðniviðskipti og önnur sjálfvirk, reiknirit viðskiptaforrit eru bein afleiðing af beitingu megindlegra aðferða og tölvulíkana við fjárfestingar og viðskipti.
Að hve miklu leyti magn- og þáttafjárfesting getur stuðlað að hugsanlegum sveiflum á markaði þegar farið er framhjá eftirliti og jafnvægi mannlegrar ákvarðanatöku er enn mikil umræða. Magnbundin, forritaviðskipti var víða kennt um markaðshrunið á svarta mánudeginum 1987 og fyrir að hafa stuðlað að öðrum nýlegri atvikum um miklar sveiflur á markaði eins og skyndihruni 2010. Hlutverk nútíma , flókinna og oft ógegnsæja afleiðna, skiptasamninga , og tilbúnum skuldaskjölum, mögulegum með megindlegum aðferðum, til orsaka, flutnings og óvissu alþjóðlegu fjármálakreppunnar og mikla samdráttar hefur einnig leitt til gagnrýni á magnbundnar fjárfestingar.
Stuðningsmenn benda á að markaðshrun hafi einnig átt sér stað fyrir innleiðingu nútíma megindlegra aðferða, að notkun þeirra gæti í raun hjálpað til við að sigrast á sumum áhrifum mannlegrar sálfræði, tilfinninga og vitsmunalegrar hlutdrægni í fjármálageiranum, og að hröð, ákveðin viðbrögð líkansins. -undirstaða viðskiptaáætlanir geta flýtt fyrir markaðsaðlögun og aukið skilvirkni. Burtséð frá, magnbundin viðskipti eru hér til að vera sem viðtekin viðmið á nútíma fjármálamörkuðum.
##Hápunktar
Þróunin í átt að því að treysta á megindlega líkangerð tók við með uppgangi tölvualdarinnar á níunda áratugnum.
„Rocket scientist“ er vísbending um notkun nýstárlegra stærðfræðiverkfæra sem þróuð eru í eðlisfræði, verkfræði og öðrum megindlegum erfiðum vísindum til að fjármagna, fjárfestingar og viðskipti.
Magnbundin fjármögnun er nú viðurkennd viðmið í fjármálaheiminum, þó að það hafi enn nokkra gagnrýni.
