방어적 투자 전략

방어적 투자 전략이란?

원금 손실 위험을 최소화하는 것을 목표로 하는 보수적인 포트폴리오 배분 및 관리 방법입니다.

방어적 투자 전략의 이해

방어적 투자 전략 은 의도한 자산 배분을 유지하기 위해 정기적인 포트폴리오 재조정 을 수반합니다. 또한 우량한 만기가 짧은 채권과 우량주를 사는 것도 포함됩니다. 부문 및 국가에 따라 다양화 손절매 주문; 하락장에서 현금 및 현금 등가물 보유 . 이러한 전략은 주요 시장 침체로 인한 상당한 손실로부터 투자자를 보호하기 위한 것입니다.

방어적 투자 전략은 우선 보호를 제공하고 그 다음으로 완만한 성장을 제공하도록 설계되었습니다. 반대로 공격적이거나 공격적인 투자 전략을 사용하면 투자자는 주어진 위험 및 변동성 수준에서 더 나은 성과를 보이는 증권을 구매하여 상승하는 시장을 이용하려고 합니다.

공격적인 전략은 옵션 거래와 마진 거래를 수반할 수도 있습니다. 공격적 투자 전략과 방어적 투자 전략 모두 적극적인 관리 가 필요 하므로 수동적으로 관리하는 포트폴리오보다 투자 수수료와 세금이 더 높을 수 있습니다. 균형 잡힌 투자 전략 은 방어 전략과 공격 전략의 요소를 결합합니다.

방어적 투자 전략은 포트폴리오를 관리할 때 여러 옵션 중 하나입니다. 포트폴리오 관리는 예술이자 과학이며 포트폴리오 관리자는 위험과 잠재적 보상의 균형을 유지하면서 특정 투자 목표를 고려하고 적절한 자산 할당 을 선택하여 자신이나 고객을 위해 중요한 결정을 내려야 합니다 .

안정적인 급여가 없는 퇴직자와 같이 위험을 회피하는 고객 을 위해 방어적인 투자 전략을 채택 합니다. 방어적 투자 전략은 손실할 자본이 많지 않은 경우에도 적합할 수 있습니다. 두 경우 모두 목표는 기존 자본을 보호하고 완만한 성장을 통해 인플레이션에 보조를 맞추는 것입니다.

방어적 투자 전략 투자

국채 및 우량주와 같은 우량 단기 채권에 대한 투자를 선택 하는 것은 방어적인 투자 전략을 위한 확실한 전술입니다. 주식을 고를 때에도 방어적인 포트폴리오 관리자는 좋은 실적을 가진 크고 유명한 이름을 고수할 것입니다. 오늘날, 그 포트폴리오 관리자는 시장 지수를 모방한 상장지수펀드 (ETF)에 더 의존할 가능성이 높습니다. ETF는 하나의 분산 투자로 모든 기존 주식에 대한 노출을 제공하기 때문입니다.

는 인플레이션에 보조를 맞추고 하락장에서 포트폴리오를 보호하는 데 도움이 될 수 있는 재무부 채권 및 상업 어음과 같은 현금 및 현금 등가물을 보유할 수도 있습니다. 그러나 현금 및 현금 등가물을 너무 많이 보유하는 것은 투자자들이 애초에 왜 액티브 운용에 비용을 지불하는지에 대한 의문을 불러일으킬 수 있습니다.

방어주 는 전체 주식시장 의 상황에 관계없이 일정한 배당금 과 안정적인 수익 을 제공하는 주식입니다 . 그들의 제품에 대한 지속적인 수요가 있으므로 방어주는 경기 주기 의 다양한 단계에서 더 안정적인 경향이 있습니다. 방어주 역시 경기 침체기에 상대적으로 강하기 때문에 파산에 직면할 가능성이 적습니다. 반면에 방어주의 낮은 변동성은 종종 강세장에서 더 작은 이익으로 이어지며 시장을 잘못 잡는 사이클을 초래할 수 있습니다.

하이라이트

• 많은 포트폴리오 매니저는 안정적인 급여가 없는 퇴직자와 같은 위험 회피 고객을 위해 방어적인 투자 전략을 채택합니다.

• 방어 전략에 대한 일반적인 투자에는 우량 단기 채권(예: 재무부 채권) 및 우량주 또는 방어 주식이 포함됩니다.

• 방어적 투자 전략은 보호를 먼저 제공하고 완만한 성장을 두 번째로 제공하도록 설계되었습니다.