Strategi Pelaburan Defensif

Apakah Strategi Pelaburan Defensif?

Strategi pelaburan defensif ialah kaedah konservatif peruntukan dan pengurusan portfolio yang bertujuan untuk meminimumkan risiko kehilangan prinsipal.

Memahami Strategi Pelaburan Defensif

Strategi pelaburan defensif memerlukan pengimbangan semula portfolio tetap untuk mengekalkan peruntukan aset yang dimaksudkan. Ia juga melibatkan pembelian bon berkualiti tinggi, tempoh matang pendek dan saham mewah; mempelbagaikan merentasi sektor dan negara; meletakkan pesanan stop loss; dan memegang tunai dan setara tunai dalam pasaran bawah. Strategi sedemikian bertujuan untuk melindungi pelabur daripada kerugian besar daripada kemelesetan pasaran yang besar.

Strategi pelaburan defensif direka untuk memberikan perlindungan pertama dan pertumbuhan sederhana kedua. Dengan strategi pelaburan yang menyinggung atau agresif, sebaliknya, pelabur cuba memanfaatkan pasaran yang semakin meningkat dengan membeli sekuriti yang berprestasi tinggi untuk tahap risiko dan turun naik tertentu.

Strategi yang menyerang mungkin juga melibatkan perdagangan pilihan dan perdagangan margin. Kedua-dua strategi pelaburan ofensif dan defensif memerlukan pengurusan aktif,. jadi mereka mungkin mempunyai yuran pelaburan dan liabiliti cukai yang lebih tinggi daripada portfolio yang diurus secara pasif. Strategi pelaburan yang seimbang menggabungkan elemen kedua-dua strategi defensif dan ofensif.

Strategi pelaburan defensif adalah salah satu daripada beberapa pilihan apabila menguruskan portfolio. Pengurusan portfolio adalah seni dan sains dan pengurus portfolio mesti membuat keputusan kritikal untuk diri mereka sendiri atau pelanggan mereka, dengan mengambil kira objektif pelaburan khusus dan memilih peruntukan aset yang betul sambil mengimbangi risiko dan potensi ganjaran.

Ramai pengurus portfolio menggunakan strategi pelaburan defensif untuk pelanggan yang mengelak risiko,. seperti pesara tanpa gaji tetap. Strategi pelaburan defensif juga mungkin sesuai untuk mereka yang tidak mempunyai banyak modal untuk rugi. Dalam kedua-dua kes, objektifnya adalah untuk melindungi modal sedia ada dan seiring dengan inflasi melalui pertumbuhan sederhana.

Pelaburan Strategi Pelaburan Defensif

Memilih pelaburan dalam bon matang pendek berkualiti tinggi, seperti nota Perbendaharaan dan saham mewah adalah taktik yang kukuh untuk strategi pelaburan defensif. Walaupun semasa memilih saham, pengurus portfolio defensif akan berpegang pada nama yang besar dan mantap dengan rekod prestasi yang baik. Hari ini, pengurus portfolio itu lebih cenderung kepada dana dagangan bursa (ETF) yang meniru indeks pasaran, kerana ini menawarkan pendedahan kepada semua saham sedia ada dalam satu pelaburan terpelbagai.

Pengurus portfolio yang mengamalkan strategi defensif juga mungkin memegang parit tunai dan setara tunai, seperti bil Perbendaharaan dan kertas komersil,. yang boleh membantu untuk seiring dengan inflasi dan melindungi portfolio dalam pasaran rendah. Walau bagaimanapun, menyimpan terlalu banyak wang tunai dan setara tunai mungkin menimbulkan persoalan tentang mengapa pelabur membayar untuk pengurusan aktif di tempat pertama.

Saham defensif ialah saham yang memberikan dividen yang konsisten dan pendapatan yang stabil tanpa mengira keadaan pasaran saham keseluruhan. Terdapat permintaan berterusan untuk produk mereka, jadi stok defensif cenderung menjadi lebih stabil semasa pelbagai fasa kitaran perniagaan. Saham pertahanan juga kurang berkemungkinan menghadapi muflis kerana kekuatan relatifnya semasa kemelesetan. Sebaliknya, turun naik rendah saham defensif selalunya membawa kepada keuntungan yang lebih kecil semasa pasaran menaik dan boleh membawa kepada kitaran yang salah menganggarkan pasaran.

Sorotan

Ramai pengurus portfolio menggunakan strategi pelaburan defensif untuk pelanggan yang mengelak risiko, seperti pesara tanpa gaji tetap.
Pelaburan biasa dalam strategi defensif termasuk bon jangka pendek berkualiti tinggi (seperti nota Perbendaharaan) dan saham mewah atau defensif.
Strategi pelaburan defensif direka untuk memberikan perlindungan pertama dan pertumbuhan sederhana kedua.