Estratégia de Investimento Defensivo
O que é estratégia de investimento defensivo?
Uma estratégia de investimento defensiva é um método conservador de alocação e gestão de carteiras que visa minimizar o risco de perda do principal.
Entendendo a Estratégia de Investimento Defensivo
Uma estratégia de investimento defensiva envolve o reequilíbrio regular da carteira para manter a alocação de ativos pretendida. Também envolve a compra de títulos de alta qualidade e de curto prazo e ações blue-chip; diversificação entre setores e países; colocação de ordens de stop loss; e detenção de caixa e equivalentes de caixa em mercados em baixa. Tais estratégias destinam-se a proteger os investidores contra perdas significativas de grandes recessões do mercado.
As estratégias de investimento defensivo são projetadas para oferecer proteção em primeiro lugar e crescimento modesto em segundo lugar. Com uma estratégia de investimento ofensiva ou agressiva, por outro lado, um investidor tenta tirar vantagem de um mercado em ascensão comprando títulos que estão superando um determinado nível de risco e volatilidade.
Uma estratégia ofensiva também pode envolver negociação de opções e negociação de margem. Ambas as estratégias de investimento ofensivas e defensivas requerem gestão ativa,. de modo que podem ter taxas de investimento e obrigações fiscais mais altas do que uma carteira gerenciada passivamente. Uma estratégia de investimento equilibrada combina elementos das estratégias defensivas e ofensivas.
Uma estratégia de investimento defensiva é uma das várias opções ao gerenciar um portfólio. O gerenciamento de portfólio é arte e ciência e os gerentes de portfólio devem tomar decisões críticas para si ou para seus clientes, levando em consideração objetivos específicos de investimento e selecionando a alocação adequada de ativos,. equilibrando risco e recompensa potencial.
Muitos gestores de carteiras adotam estratégias de investimento defensivas para clientes avessos ao risco,. como aposentados sem salários fixos. Estratégias de investimento defensivo também podem ser apropriadas para aqueles sem muito capital a perder. Em ambos os casos, os objetivos são proteger o capital existente e acompanhar a inflação por meio de um crescimento modesto.
Investimentos em Estratégia de Investimento Defensivo
A seleção de investimentos em títulos de curto prazo de alta qualidade, como notas do Tesouro e ações blue-chip, são táticas sólidas para uma estratégia de investimento defensiva. Mesmo ao escolher ações, um gerente de portfólio defensivo se apega a nomes grandes e estabelecidos com bons históricos. Hoje, é mais provável que esse gerente de portfólio se incline para os fundos negociados em bolsa (ETF) que imitam os índices de mercado, pois oferecem exposição a todas as ações estabelecidas em um investimento diversificado.
Um gestor de carteira que pratica uma estratégia defensiva também pode deter um fosso de caixa e equivalentes de caixa, como títulos do Tesouro e papel comercial,. o que pode ajudar a acompanhar a inflação e proteger a carteira em mercados em baixa. No entanto, manter muito dinheiro em caixa e equivalentes de caixa pode provocar dúvidas sobre por que os investidores estão pagando pela gestão ativa em primeiro lugar.
ações defensivas são ações que fornecem dividendos consistentes e lucros estáveis, independentemente do estado geral do mercado de ações. Existe uma procura constante pelos seus produtos, pelo que os stocks defensivos tendem a ser mais estáveis durante as várias fases do ciclo económico. As ações defensivas também são menos propensas à falência devido à sua força relativa durante as recessões. Por outro lado, a baixa volatilidade das ações defensivas muitas vezes leva a ganhos menores durante os mercados em alta e pode levar a um ciclo de dessincronização do mercado.
Destaques
Muitos gestores de carteiras adotam estratégias de investimento defensivas para clientes avessos ao risco, como aposentados sem salários fixos.
Os investimentos típicos em uma estratégia defensiva incluem títulos de curto prazo de alta qualidade (como notas do Tesouro) e ações blue-chip ou defensivas.
As estratégias de investimento defensivo são projetadas para oferecer proteção em primeiro lugar e crescimento modesto em segundo lugar.
