시그널링 접근법

시그널링 접근이란 무엇입니까?

신호 접근 방식은 거래 또는 포지션을 시작하기 위한 지표로 다양한 시장 신호 및 패턴에 의존하는 것을 말합니다.

시그널링 접근 방식 이해하기

기술적 분석 은 종종 가격 차트에 대한 기술적 연구에서 생성된 경고에 의해 시작되고 완료된 거래로 신호 접근 방식을 촉진하는 데 사용됩니다. 그러나 접근 방식은 기술적 트리거에만 국한되지 않습니다. 시장 감정 또는 거시 경제 데이터와 같은 다른 형식의 데이터도 사용할 수 있습니다.

신호 접근 방식은 거래자가 충분한 유동성으로 거래하고 가격 및 기타 관련 데이터가 정기적으로 게시되는 경우 모든 유형의 증권 또는 자산에 대해 사용할 수 있습니다. 많은 트레이더는 가격 차트 및 모멘텀 지표와 같은 기술 신호에 의존합니다. 다른 사람들은 회사의 성과에 대한 특권 정보에 액세스할 수 있는 회사 내부자 및 임원의 행동을 해석하려고 시도합니다.

기술적 분석 기반 신호

기술 분석은 가격, 거래량, 변동성, 타이밍 및 파생 상품 가격과 같은 쉽게 사용할 수 있는 데이터를 기반으로 하기 때문에 증권의 잠재적 가격 움직임에 대한 추론으로 이어지는 시장 신호를 정의하고 조사하기가 훨씬 쉽습니다.

거래 전문가들은 미래의 가격 움직임과 시장 활동을 예측하는 데 도움이 될 수 있는 몇 가지 지표를 확인했습니다. 잔고 볼륨 및 이동 평균 과 같은 지표는 일일 가격 변동 없이 장기 추세를 평가하는 데 도움이 될 수 있으며 MACD 및 상대 강도 지수 와 같은 모멘텀 지표 는 시장 전체의 감정을 나타낼 수 있습니다.

거래 또는 투자에 대한 신호 접근 방식을 개발하는 것은 완전 알고리즘 또는 자동화된 거래 시스템 개발의 전조입니다. 고주파 거래 (HFT)가 그러한 예입니다. 이러한 시스템은 밀리초 단위로 생성된 신호를 사용하여 하루에 수백에서 수천 번 다양한 포지션을 거래하고 거래합니다.

공개 회사는 공개 문서의 일부로 내부 거래를 공개해야 합니다. 이 정보는 분석가가 회사의 미래 전망에 대해 추론하는 데 사용할 수 있습니다.

신호로서의 내부 정보

특정 회사의 내부자 활동을 관찰하는 것도 회사의 주가에 대한 통찰력을 제공할 수 있습니다. 일반적으로 비공개 정보를 거래하는 것은 불법입니다. 그러나 회사 내부자는 비즈니스 및 비즈니스 전망에 대해 훨씬 더 광범위하고 포괄적인 지식을 갖고 있어야 외부 투자자를 관찰하는 데 도움이 되는 거래 활동이 됩니다.

그러나 공개 정보인 일부 내부 활동이 있습니다. 내부자에게는 일반적으로 스톡 및 스톡 옵션이 부여됩니다. 보조금을 통해 소유권이 증가하면 회사에 긍정적인 신호가 될 수 있습니다. 반대로 내부자는 공개 거래되는 주식에 상당한 자본을 투자한 중요한 주주이기도 합니다. 따라서 내부자가 대량 의 주식을 매도하는 경우 해당 주식의 전망에 부정적인 지표가 될 수 있습니다.

예를 들어, 회사 내부자 의 거래가 신호 접근 방식에서 트리거로 사용될 수 있는 방법을 고려하십시오. 이는 이러한 내부자가 해당 회사의 비즈니스 거래에 대해 더 나은 지식을 갖고 있으며 해당 지식에 따라 거래할 수 있다는 개념을 기반으로 합니다. 그러한 지식이 그들에게 다른 시장 참가자보다 이점을 제공했다면, 그들의 거래를 따라가면 시장을 뛰어넘는 수익을 얻을 수 있습니다.

내부자의 주식 소유와 매매 활동의 영향에 대한 수많은 연구 논문이 작성되었지만 내재된 이점을 보여주는 결정적인 연구는 없습니다. 그러나 내부자의 거래를 추적하는 것은 회사의 내부자가 시장 전체보다 회사의 비즈니스 거래에 대해 더 큰 통찰력을 가지고 있는 것으로 알려져 있기 때문에 거래에 대한 신호 접근 방식으로도 널리 알려져 있습니다.

신호로서의 배당금

또 다른 접근 방식은 배당금 을 회사의 미래 성장에 대한 신호로 사용합니다. 이 이론에 따르면 회사의 전망이 우호적이고 현금 흐름이 안정적이면 회사 경영진이 높은 배당금을 올릴 가능성이 더 큽니다. 역사적으로 배당금 인상은 주가 상승에 선행하는 경향이 있습니다. 회사의 배당 내역은 공개된 정보이므로 누구나 이 정보를 사용하여 회사의 재무 건전성에 대해 추론할 수 있습니다.

배당 신호는 다소 논란의 여지가 있지만 일부 연구에서는 배당이 미래 가격 상승을 예상한다는 이론을 지지합니다.

하이라이트

• 시그널링은 기술적 분석뿐만 아니라 알고리즘 거래 시스템에 내장되어 사용됩니다.

• 내부자가 자신의 주식을 판매하는 것과 같은 기업 활동도 투자자에게 신호가 될 수 있습니다.

• 신호 주도 거래는 가격 정보와 같은 데이터 또는 내부 거래 활동과 같은 메타데이터를 기반으로 합니다.

• 회사는 배당금, 자사주 매입 또는 부채를 발행하여 재무 건전성에 대한 정보를 공개할 수 있습니다.

• 신호 접근 방식은 데이터 기반 신호를 기반으로 투자 또는 거래를 구성합니다.

자주하는 질문

최고의 주식 지표는 무엇입니까?

최고의 주식 지표에 대한 합의는 없지만 일부는 다른 것보다 숙련된 트레이더에게 더 인기가 있습니다. 이동 평균 은 일반적으로 자산 가격 차트의 장단기 추세를 비교하는 데 사용되는 반면 상대 강도 지수와 같은 지표 는 모멘텀을 평가하는 데 사용됩니다. 또한 자사주 매입, 배당 등 회사 경영진이 취하는 조치는 회사의 재무 건전성에 대한 신호로 해석될 수 있습니다.

금융에서 시그널링 이론이란 무엇입니까?

신호 이론은 회사의 재무 건전성에 대한 정보가 시장의 모든 당사자에게 동시에 제공되지 않는다는 믿음입니다. 경영진과 이사회 구성원은 일반 대중보다 회사의 전망에 대해 더 많은 정보를 갖고 있기 때문에 그들이 내리는 결정은 회사 재정에 대한 정보를 드러낼 수 있습니다. 배당금이나 자사주 매입은 회사 경영진이 미래 성장을 기대하고 있음을 나타내는 반면 주식 또는 부채 발행은 덜 유리할 수 있습니다.

거래 신호를 어떻게 식별합니까?

유가 증권이 가격 상승 또는 하락을 경험할 시기를 예측하는 데 사용되는 몇 가지 인기 있는 거래 신호 가 있습니다. 각 신호 접근 방식은 다양한 투자 가정에 의존하므로 거래자는 신중하게 조사하고 신뢰할 수 있는 신호로 간주해야 합니다. 대부분의 차트 작성 소프트웨어는 가장 인기 있는 거래 신호를 통합하여 특정 트리거 이벤트가 발생할 때 사용자에게 자동으로 경고합니다.