Ægte renteomkostninger (TIC)
Hvad er sande renteomkostninger (TIC)?
Ægte renteomkostninger (TIC) er de reelle (samlede eller faktiske) omkostninger ved at optage et lån. Ægte renteomkostninger inkluderer alle tilknyttede gebyrer og omkostninger, såsom finansieringsgebyrer, mulige forsinkelsesgebyrer, rabatpoint og forudbetalte renter, sammen med faktorer relateret til tidsværdien af penge (TMV).
Fordi TIC er almindeligt anvendt i kommunale obligationsudbud, kan det også betyde de "faktiske omkostninger" ved at udstede en obligation. Nogle gange kan TIC referere til en obligations "canadiske renteomkostninger."
Hvad fortæller ægte renteomkostninger dig?
For obligationer er sande renteomkostninger defineret som den rentesats, der er nødvendig for at tilbagediskontere de beløb, der skal betales på de respektive afdrags- og rentebetalingsdatoer, til købsprisen modtaget for den nye udstedelse af obligationer. Renter forudsættes at blive sammensat halvårligt. TIC-beregninger producerer et tal, der er lidt anderledes end netrenteomkostningsmetoden (NIC),. fordi TIC betragter tidsværdien af penge, mens NIC ikke gør det.
Hvordan man kan skelne, om et lån afslører sande renteomkostninger
med forbrugerkredit og kommerciel finansiering er det almindeligt at se en teaser- eller salgsfremmende sats, der giver 0 % rente i seks måneder eller noget i den retning. Annoncer som denne vil ofte indeholde en klausul med småt, der siger noget i retning af: "Hvis du ikke betaler hovedstolen fuldt ud inden udløbsperioden, så vil din rente stige."
Her er den sande renteomkostning ved denne finansieringsmulighed umulig at afgøre på forhånd.
Ægte renteomkostninger og gennemsigtighed
Den føderale Truth in Lending Act (TILA) kræver, at långivere oplyser TIC til deres låntagere og potentielle låntagere i en forbrugerlånsaftale, som forhindrer långivere i at komme med vildledende udsagn om de reelle omkostninger ved at låne hos dem. Disse omkostninger skal beregnes ved hjælp af en standardformel, der inkorporerer renter, gebyrer og andre omkostninger.
Forbrugeradvokatgrupper har gjort meget for at øge den finansielle viden omkring kredit, men kyndige marketingfolk kan ofte finde kreative måder at omgå det med småt, når de beregner sande renteomkostninger.
Beregning af sande renteomkostninger
Afhængigt af finansieringsmetoden kan sande renteomkostninger beregnes på en række måder. Som et hypotetisk eksempel, hvis nettorenteomkostningerne på et billån er $3.000 og forfalder om 12 måneder, så vil de sande renteomkostninger tage højde for tidsværdien af penge ved at diskontere dette beløb til nutiden. Hvis vi antager, at den passende diskonteringsrente er 10 %, vil TIC være som følger:
Højdepunkter
TIC svarer til nettorenteomkostninger (NIC), idet det tager højde for gebyrer og gebyrer; men i modsætning til NIC tegner de samlede renteomkostninger sig også for tidsværdien af penge (TVM).
Den føderale sandhed i udlånsloven kræver, at långivere oplyser de sande omkostninger ved kredit til deres låntagere og potentielle låntagere i en aftale om forbrugerlån.
True interest cost (TIC) er de reelle samlede omkostninger ved at optage et lån.
