Bærende megler
Hva er en bærende megler?
En bærende megler er et meglerfirma som gir backoffice-støtte til andre meglere. Eksempler på slik støtte inkluderer å sikre overholdelse av regelverk , registrering og distribusjon av klientdokumenter og overvåking av kredittrisiko for marginkontoer.
Forstå bærende meglere
Meglerfirmaer er ofte avhengige av å frakte meglere, slik at de kan fokusere på oppgaver med høyere verdi, for eksempel å komme ombord på nye kunder eller gi høy-touch støtte til eksisterende kunder. Disse klientmeglerfirmaene blir noen ganger referert til som introduserende meglere (IB).
Bærende meglere bruker ansatte og teknologi som gjør at de kan utføre backoffice-arbeid i stor skala for et nettverk av meglerkunder. I stedet for at hver megler replikerer lignende administrative byråkratier, kan stordriftsfordeler oppnås ved å sette ut de overflødige administrative oppgavene til en liten gruppe med meglere. Dette frigjør meglerkundene deres til å fokusere på inntektsgenererende aktiviteter.
For å tiltrekke seg denne virksomheten, må bærende meglere markedsføre seg på kvaliteten på personell, systemer og merittliste. Som det er sant i mange virksomheter, har større og mer etablerte transportmeglere en fordel fremfor mindre og nyere, som kan sees på som uprøvde. Denne dynamikken skyldes delvis det faktum at noen av aktivitetene som er delegert til transportmeglere kan ha alvorlige juridiske og regulatoriske implikasjoner, for eksempel å sikre at klientkontoer ikke brukes til hvitvasking av penger eller andre ulovlige midler.
Fordeler med en bærende megler
Selvfølgelig er det andre faktorer som kunder vurderer når de velger en bærende megler, bortsett fra deres størrelse og merittliste. Et av nøkkelområdene som bærende meglere må konkurrere på er bredden og aktualiteten til informasjonen de kan gi til sine meglerkunder. Jo raskere en bærende megler kan gi nøyaktig informasjon om transaksjoner, marginstatus og sikkerhetsnivå til kontoinnehaverne, desto mer nyttig vil den bærende megleren være med hensyn til kundens risikostyringsaktiviteter.
Transportmeglere vil også konkurrere på grunnlag av de ulike markedene og produkttypene som kundene deres har tilgang til gjennom dem. Hvis en meglerkunde ønsker å begynne å handle på en ny børs eller bruke et sjeldent finansielt instrument, for eksempel, bør den bærende megleren ha muligheten til å imøtekomme denne forespørselen.
Tilsvarende vil bærende meglere søke å opprettholde høye kundeservicestandarder samtidig som de tilbyr konkurransedyktige avgifter. Bærende meglere vil ofte gi kundene dedikerte kontoadministratorer som kan løse alle problemer etter hvert som de oppstår. Når du har å gjøre med spesielt store eller verdifulle kunder, vil bærende meglere ofte forhandle om spesielle gebyrer, for eksempel å frafalle visse marginer eller transaksjonskostnader så lenge spesifiserte nivåer av volum eller aktiva under forvaltning (AUM) opprettholdes.
Bunnlinjen
Bærende meglere er ansvarlige for å utføre de detaljerte transaksjonene som sendes til dem av meglere som representerer firmaer, enten institusjonelle eller detaljhandel. Den bærende megleren utfører den nødvendige transaksjonen, i tillegg til å fylle ut riktig papirarbeid, på vegne av klienten som de krever et servicegebyr for å håndtere transaksjonene.
Høydepunkter
– På grunn av stordriftsfordeler kan bæremeglere tilby disse tjenestene til sine kunder billigere enn om meglere skulle utføre dem internt.
– Bærende meglere er sterkt regulert av finanshandel og verdipapirbyråer.
Konkurransen blant bærende meglere er basert på faktorer som bransjeomdømme, aktualitet og nøyaktighet av finansiell rapportering, og deres gebyrstrukturer.
Bærende meglere er ofte knyttet til og har sterke relasjoner til hedgefond og investeringsbanker.
Bærende meglere gir backoffice-støtte til andre meglerfirmaer, og frigjør kundene deres til å fokusere på aktiviteter med høyere verdi.
FAQ
Hva gjør en clearingmegler?
En clearingmegler jobber for en børs og legger til rette for handel mellom investorer og clearingselskaper. De sørger for at handelen plasseres riktig og at midlene overføres på riktig måte. Fordi de tar vare på verdipapirer og veksler dem til fiat-valuta, er de også ansvarlige for å sende inn papirene knyttet til hver transaksjon.
Hva er forskjellen mellom en megler og et clearinghus?
Det er oppgjørssentraler som er ansvarlige for å legge til rette for selve transaksjonen med børsene. Dette er forskjellig fra meglere, som sikrer at transaksjonen, eller handelen, er akseptabel for dem og selskapet de representerer. De sender deretter handelen til et oppgjørssentral, som plasserer handelen med den tilsvarende børsen.
Hva er en bæreavtale?
I følge Financial Industry Regulatory Authority (FINRA) er en bæreavtale en avtale mellom to firmaer som er ansvarlige for verdipapirtransaksjoner. I 2018 fastslo FINRA at ordlyden rundt bæreavtaler ikke var tilstrekkelig, og derfor reviderte de FINRA-manualen for bedre å tydeliggjøre bæreavtaler. FINRA-regel 4311 styrer de omfattende endringene (som for eksempel å forby medlemmer fra å inngå verdipapirtransaksjonsavtaler med enheter som ikke er FINRA-medlemmer).
Hva er en ikke-bærende megler-forhandler?
En ikke-bærende megler-forhandler er en megler-forhandler som ikke har noen varetekt over sine kundemidler til å sende inn en ny fritaksrapport som vil bli gjennomgått av den uavhengige regnskapsføreren. I motsetning til dette har en bærende megler-forhandler forvaring og må derfor sende inn en samsvarsrapport som undersøkes av en uavhengig regnskapsfører.
