Gjensidig boliglånsforsikringsfond

Hva er Mutual Mortgage Insurance Fund (MMIF)?

The Mutual Mortgage Insurance Fund (MMIF) er et føderalt fond som fungerer som forsikringsgiver for boliglån som er garantert av Federal Housing Administration (FHA). Den støtter både FHA-lån som brukes til å kjøpe boliger og boliglån for konvertering av boliglån. Hjem egenkapital konvertering boliglån er den vanligste typen omvendt boliglån; omvendte boliglån brukes av de 62 år eller eldre som en måte å hente ut egenkapital fra hjemmene sine.

Låntakerne av en av disse lånetypene – FHA-lån og boliglån – betaler inn til fondet med en engangspremie. Denne engangspremien kan betales ved avslutning eller rulles inn i lånet. Låntakere er også pålagt å betale årlige boliglånsforsikringspremier (basert på en viss prosentandel av lånebeløpet). Kostnaden for boliglånsforsikring avhenger av lånetypen. Satsene endres også av og til, avhengig av boliglånsmarkedet og levedyktigheten til MMIF.

Hvordan Mutual Mortgage Insurance Fund (MMIF) fungerer

Når det gjelder FHA-lån, betaler MMIF utlåneren hvis låntakeren misligholder og utlåneren taper penger etter å ha solgt huset i tvangssalg. Låntakere som har FHA-lån anses som høyere risiko av utlånsinstitusjoner på grunn av det lave nedbetalingskravet og de mindre strenge inntekts- og kredittkravene knyttet til disse lånene.

Ved omvendt boliglån betaler fondet utlåner dersom låntaker skylder mer på omvendt boliglån enn boligen er verdt når långiver selger den. Omvendte boliglån anses som høyere risiko fordi de er non-recourse lån. Med et regresslån kan ikke långiver be låntaker om å betale differansen.

MMIF sørger for at långivere ikke taper penger på visse typer risikable boliglån. Dette oppfordrer i sin tur disse institusjonene til å tilby lån de ellers kanskje ikke ville ha (og kreve lavere renter og gebyrer enn de ellers kunne velge å gjøre).

Forhånds- og løpende boliglånsforsikringspremier for både FHA-lån og omvendte boliglån må være lave nok til å ikke ta motet fra låntakere, men høye nok til å støtte MMIF. MMIF ble autorisert av seksjon 203(b) i National Housing Act av 1934.

I 2019 nådde MMIF sitt høyeste nivå i regnskapsåret 2007. FHA uttalte at dens MMIF-kapitaldekning for regnskapsåret 2019 var 4,84 %, noe som er betydelig høyere enn det kongressen pålagte minimumsnivået på 2 %. I 2009, da fondet ble rammet av bølgen av mislighold på boliglån knyttet til finanskrisen i 2008 og den store resesjonen, falt fondet under minimumsnivået på 2 % og holdt seg under nivået frem til regnskapsåret 2014.

##Høydepunkter

• I 2019 nådde MMIF sitt høyeste regnskapsår siden 2007.

• The Mutual Mortgage Insurance Fund (MMIF) er et føderalt fond som fungerer som forsikringsgiver for boliglån som er garantert av Federal Housing Administration (FHA).

– Låntakerne av en av disse lånetypene – FHA-lån og boliglån – betaler inn til fondet med en engangspremie.

• The Mutual Mortgage Insurance Fund (MMIF) støtter både FHA-lån som brukes til å kjøpe boliger og boliglån for konvertering av egenkapital; boliglån for konvertering av egenkapital er den vanligste typen omvendte boliglån.