Universal Banking

Hva er Universal Banking?

Universell bankvirksomhet er et system der banker tilbyr et bredt utvalg av omfattende finansielle tjenester, inkludert de som er skreddersydd for detaljhandel, kommersielle og investeringstjenester. Universell bankvirksomhet er vanlig i noen europeiske land, inkludert Sveits.

Universell bankvirksomhet ble mer vanlig i USA fra og med 1999 da Gramm-Leach-Bliley Act (GLBA) opphevet restriksjonene som hindret kommersielle banker i å tilby investeringsbanktjenester. Tilhengere av universell bankvirksomhet hevder at det hjelper bankene å bedre diversifisere risiko. Motstandere mener å dele opp bankvirksomhet er en mindre risikabel strategi.

Hvordan Universal Banking fungerer

Universalbanker kan tilby kreditt, lån, innskudd, kapitalforvaltning,. investeringsrådgivning, betalingsbehandling, verdipapirtransaksjoner, underwriting og finansiell analyse. Mens et universelt banksystem lar bankene tilby en rekke tjenester, krever det ikke at de gjør det. Banker i et universelt system kan fortsatt velge å spesialisere seg i en undergruppe av banktjenester.

Universal banking kombinerer tjenestene til en kommersiell bank og en investeringsbank, og tilbyr alle tjenester fra én enhet. Tjenestene kan omfatte innskuddskontoer, en rekke investeringstjenester, og kan til og med tilby forsikringstjenester. Innskuddskontoer i en universalbank kan inkludere sparing og sjekk.

Under dette systemet kan bankene velge å delta i noen eller alle de tillatte aktivitetene. De forventes å overholde alle retningslinjer som styrer eller styrer riktig forvaltning av eiendeler og transaksjoner. Siden ikke alle institusjoner deltar i samme virksomhet, kan regelverket variere fra institusjon til institusjon. Det er imidlertid viktig å ikke forveksle begrepet "universell bank" med noen finansinstitusjoner med lignende navn.

Noen av de mer bemerkelsesverdige universelle bankene inkluderer Deutsche Bank, HSBC og ING Bank; innen USA kvalifiserer Bank of America, Wells Fargo og JPMorgan Chase som universelle banker.

Historien om Universal Banking i USA

På grunn av streng regulering var det universelle banksystemet tregt med å vokse i USA. Under den store depresjonen vedtok kongressen Glass-Steagall Act som en del av Banking Act av 1933. I et tiltak for å forhindre ytterligere banksvikt, forbød loven universell bankvirksomhet. Forretningsbanker hadde ikke lov til å tilby investeringsbanktjenester, for eksempel verdipapirhandel og meglertjenester. I tillegg etablerte loven Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC), et uavhengig føderalt byrå som forsikrer amerikanske bankinnskudd mot banksvikt.

I 1999 opphevet Gramm-Leach-Bliley Act (GLBA) delvis Glass-Steagall Act, og gjorde det dermed lovlig for kommersielle banker å tilby investeringsbanktjenester. Målet med GLBA var å modernisere finansnæringen ved å la finansinstitusjoner utvide produktene og tjenestene de kunne tilby sine kunder.

Finanskrise og endrede regelverk

Lover som påvirker universell bankvirksomhet i USA har fortsatt å utvikle seg og endre seg, spesielt i tider med økonomiske omveltninger. For eksempel forårsaket finanskrisen i 2008 en rekke feil i investeringsbanksystemet i USA. Dette førte til oppkjøp eller konkurs av en rekke institusjoner. Noen bemerkelsesverdige eksempler inkluderer Lehman Brothers og Merrill Lynch.

Som svar vedtok kongressen Dodd-Frank Wall Street Reform and Consumer Protection Act i 2010, som begrenset måtene banker kunne investere på ved å begrense spekulativ handel og forby involvering med hedgefond og private equity-selskaper. Motstandere av Dodd-Frank kritiserte handlingen for å gå over bord i å redusere bankenes markedsskapende aktiviteter. I 2018 vedtok Kongressen loven om økonomisk vekst, forskriftsmessig lettelse og forbrukerbeskyttelse (også kjent som Crapo Bill ), som rullet tilbake noen av Dodd-Frank-restriksjonene.

Til tross for de utviklende reglene for universell bankvirksomhet, tilbyr mange finansielle tjenesteleverandører i USA i dag en rekke tjenester fra bank, lån, boliglån, forsikring og investeringer, enten under ett tak eller gjennom et tilknyttet nettverk med partnerfirmaer. Selv om utviklingen har fjernet en rekke av hindringene for etableringen av universelle banker i USA, er de fortsatt ikke så utbredt som i mange europeiske land. USA har banker som fokuserer utelukkende på investeringer, noe som er uvanlig i resten av verden.

Høydepunkter

– Banker i et universelt system kan fortsatt velge å spesialisere seg i en undergruppe av kommersielle eller investeringsbanktjenester, selv om de teknisk sett kan tilby mye mer til sin kundebase.

• Kommersielle banker tilbyr vanligvis forbruker- og forretningstjenester, for eksempel sjekk- og sparekontoer, bedrifts- og personlige lån (inkludert boliglån og billån) og innskuddsbevis (CD-er).

– Universell bankvirksomhet er en betegnelse på banker som tilbyr en rekke omfattende finansielle tjenester, inkludert både kommersielle banktjenester og investeringsbanktjenester.

• Investeringsbanker tilbyr fusjons- og oppkjøpstjenester for selskaper, forsikringstjenester og meglertjenester for institusjonelle og private kunder.