Seção 1256 Contrato

O que é um contrato da Seção 1256?

Um contrato da Seção 1256 é um tipo de investimento definido pelo Internal Revenue Code (IRC) como um contrato de futuros regulamentado, contrato de moeda estrangeira, opção de não capital, opção de capital de revendedor ou contrato de futuros de títulos de revendedor. O que torna um contrato da Seção 1256 único é que cada contrato mantido por um contribuinte no final do ano fiscal é tratado como se tivesse sido vendido por seu valor justo de mercado, e os ganhos ou perdas são tratados como de curto ou longo prazo. ganhos de capital .

Entendendo os Contratos da Seção 1256

Aqui está um exemplo instrutivo usando negociação de opções: Um straddle é uma estratégia que envolve manter contratos que compensam o risco de perda um do outro. Por exemplo, se um trader comprar uma opção de compra e uma opção de venda para o mesmo ativo de investimento no ao mesmo tempo, seu investimento é conhecido como straddle.

Os contratos da Seção 1256 evitam straddles motivados por impostos que difeririam a renda e converteriam ganhos de capital de curto prazo em ganhos de capital de longo prazo. Informações mais específicas sobre os contratos da Seção 1256 podem ser encontradas no Subtítulo A (Imposto de Renda), Capítulo 1 (Impostos e Sobretaxas Normais), Subcapítulo P (Ganhos e Perdas de Capital), Parte IV (Regras Especiais para Determinar Ganhos e Perdas de Capital) do IRC .

O Internal Revenue Service (IRS) é responsável pela implementação do IRC .

Marcação a mercado

Os comerciantes que negociam futuros,. opções de futuros e opções de índice de base ampla precisam estar cientes dos contratos da Seção 1256. Esses contratos, conforme definidos acima, devem ser marcados a mercado se mantidos até o final do exercício fiscal. Um lucro ou prejuízo sobre o valor justo de mercado dos contratos deve ser calculado independentemente de eles terem sido realmente vendidos para ganho ou perda de capital . O lucro/perda de marcação a mercado não foi realizado, mas deve ser relatado na declaração de imposto do trader. Depois que a posição for encerrada na realidade para um ganho /perda realizado, o valor já relatado em uma declaração de imposto anterior é considerado para evitar relatórios redundantes .

As vendas de lavagem não se aplicam aos contratos da Seção 1256 porque são marcadas a mercado .

Formulário 6781

Os investidores relatam ganhos e perdas para investimentos de contrato da Seção 1256 usando o Formulário 6781,. mas as transações de hedge são tratadas de maneira diferente. Como esses contratos são considerados vendidos todos os anos, o período de detenção do ativo subjacente não determina se o ganho ou perda é ou não de curto ou longo prazo, em vez disso, todos os ganhos e perdas nesses contratos são considerados 60% de longo prazo. prazo e 40% a curto prazo. Em outras palavras, os contratos da Seção 1256 permitem que um investidor ou comerciante obtenha 60% do lucro à taxa de imposto de longo prazo mais favorável, mesmo que o contrato tenha sido mantido por apenas um ano ou menos .

Por exemplo, suponha que um trader comprou um contrato futuro regulamentado em 5 de maio de 2017 por US$ 25.000. No final do ano fiscal, 31 de dezembro, ele ainda tem o contrato em sua carteira e está avaliado em $ 29.000. Seu lucro de marcação a mercado é de $ 4.000 e ele informa isso no Formulário 6781, tratado como 60% de ganho de capital de longo prazo e 40% de curto prazo. Em 30 de janeiro de 2018, ele vende sua posição comprada por US$ 28.000. Como ele já reconheceu um ganho de US$ 4.000 em sua declaração de imposto de 2017, ele registrará uma perda de US$ 1.000 (calculada como US$ 28.000 menos US$ 29.000) em sua declaração de imposto de 2018, tratada como perda de capital de 60% a longo prazo e 40% a curto prazo.

O Formulário 6781 tem seções separadas para straddles e Contratos da Seção 1256, o que significa que os investidores precisam identificar o tipo específico de investimento usado. A Parte I do formulário exige que os ganhos e perdas de investimento da Seção 1256 sejam relatados pelo preço real pelo qual o investimento foi vendido ou pelo preço de marcação a mercado estabelecido em 31 de dezembro. A Parte II do formulário exige que as perdas nos straddles do trader devem ser relatados na Seção A e os ganhos calculados na Seção B. A Parte III é fornecida para quaisquer ganhos não reconhecidos em posições detidas no final do ano fiscal, mas só precisa ser concluída se uma perda for reconhecida em uma posição .

Destaques

• Um contrato da Seção 1256 especifica um investimento feito em um instrumento derivativo pelo qual, se o contrato for mantido no final do ano, é tratado como vendido pelo valor justo de mercado no final do ano.

• Os lucros ou perdas implícitos da venda fictícia são tratados como ganhos ou perdas de capital de curto ou longo prazo.

• A seção 1256 é usada para impedir a manipulação de contratos de derivativos, ou seu uso, para evitar tributação.